美国的小企业：是时候大胆思考了

奥利维亚 · 怀特Anu Madgavkar阿迪 · 库马尔Asutosh PadhiKanmani Chockalingam 2024 年 10 月 保密和专有。任何未经麦肯锡公司具体授权的使用此材料都是严格禁止的。 版权所有 © 2024 麦肯锡公司。保留所有权利。封面图片 ： © Klaus Vedfelt /Getty Images 麦肯锡全球研究所 麦肯锡全球研究所成立于1990年。我们的使命是为全球经济和商业问题提供事实基础，以辅助世界各国公司和政策制定者的决策。我们受益于麦肯锡公司在区域、行业和功能方面的全部知识、技能和专长，但编辑方向和决策完全由MGI的董事和合伙人负责。 — 生产力与繁荣：最有效地利用世界资产 — 资源的世界：可持续地建造、赋能和养活世界 — 人类潜力：最大化并实现人力才能的潜力 — 全球连接：探讨商品、服务、人员、资本和思想流动如何塑造经济 — 未来的技术与市场：讨论下一个价值和竞争的主要领域 我们致力于独立和基于事实的研究。我们的工作未受任何企业、政府或其他机构的委托或资助；我们免费公开分享研究成果；并且完全由麦肯锡的合作伙伴资助。虽然我们聘请了多位杰出的外部顾问来协助我们的研究工作，但出版物中呈现的分析均为麦肯锡全球研究院（MGI）独自完成，任何错误也由我们自行承担。 您可以在 www. mckinsey. com / mgi 上找到有关 MGI 和我们的研究的更多信息。 MGI 董事 MGI 合作伙伴 Sven Smit(主席) ChrisBradley Kweilin Ellingrud Sylvain JohanssonOlivia White Lola Woetzel Michael Chui MekalaKrishnan Anu Madgavkar Jan Mischke Jeongmin Seong Tilman Tacke Contents 一目了然 3 导言 5 4. 更具生产力的小企业将提高美国的竞争力 245. 提高生产力的途径 ： 网络和互动 301. 小企业是美国经济的基石 73. 小企业的经济影响和生产率因地区而异 162. 美国小企业在生产力上挣扎 116. 利益相关者可以做些什么来提高 MSME 的生产力 35 Acknowledgments37尾注38 一目了然 — 微型企业、小型企业和中型企业在美国经济中占据基础地位。它们几乎雇用了六成的劳动力，创造了近40%的国内增加值，并成长为大型企业的重要组成部分。 — 美国的中小微企业（MSMEs）的生产率仅为大型公司的半数，而在其他发达国家这一比例为60%。缩小这一生产率差距等同于提升美国国内生产总值（GDP）的5.4%，在全球经济生产格局发生变化的时代尤其重要。 — 不同州和大都市区的中小企业表现各异。部分差异源于行业结构，但总体而言，大型企业和小型企业的表现通常相互关联，因为局部差异会影响所有企业的生产力，无论其规模大小。 — 小企业和大企业之间的互动对于提升整体生产力至关重要。通过在供应链、产业集群以及客户与供应商互动中加强网络和合作，美国中小企业可以获取技术、人力资本、市场准入和融资方面的规模优势。 Introduction 加州的纳帕谷葡萄酒产业享誉全球 ， 每年产生 500 亿美元的经济影响。1该地区 700 家酿酒厂生产的葡萄酒可与全球任何其他地区的葡萄酒相媲美。 纳帕葡萄酒行业的故事颇为熟悉。仅仅几十年前，该地区还是一个偏远的农村地带，主要由几家独立的酒庄组成。20世纪70年代，在投资者和企业家共同努力下，他们的产品接受了考验，并在与世界顶级葡萄酒的竞争中赢得了奖项，从而实现了繁荣发展。 纳帕只是从 humble beginnings 成长为全球成功案例之一的地方和行业。佐治亚州达林顿被认为是全球地毯之都。2美国销售的地毯中有85%，全球销售的地毯中有45%产自该地区。同样，北卡罗来纳州的高点是全球家具中心之一——曾有一段时间，该地区负责生产美国销售的所有家具的60%。3其一年两次的市场接待来自世界各地的参展商。 今天，纳帕葡萄酒厂、达顿地毯公司和高点家具工厂涵盖了大企业和小企业，并且在许多情况下仍然包括家族经营的企业。它们的成功不仅得益于其产品，还在于能够高效地大规模生产。这些地区的成功展示了在适当条件下，任何行业中的微型、小型和中型企业在扩大其全球影响力方面的能力。 为了实现这一目标，美国中小企业应致力于提高生产效率，这将在未来几年对美国的竞争优势至关重要（参见附录“衡量生产力”）。中小企业可以通过利用新技术（包括生成式AI）和与大企业合作来达到增长的新水平，并且他们将需要相应的基础设施和支持系统。 衡量生产率 productivity 是衡量相对于所使用投入而言的产品和服务（或产出）生产效率的一个指标。1在宏观经济层面，它被定义为生产商品和服务的价值与生产这些商品和服务所需的人力、资本和其他资源的数量之比。对于本报告而言，我们将关注劳动生产率，衡量方式为： 作为每名工人增加值（以购买力平价计算的美元表示）。更为准确的劳动生产率衡量标准是每小时增加值——因为美国各州每周工作小时数差异显著。例如，美国制造业就业人口中生产员工的平均每周工作小时数从 2023 年 ， 阿拉斯加的 27.7 小时到路易斯安那州的 44.3 小时。2我们使用每工人（per-worker）的指标，因为该指标在不同规模和行业的公司中更为常见。由于缺乏针对微型企业、小型企业和中型企业的全面个体公司数据，我们依赖于子行业平均水平的生产率来推断相关情况。3 1. 小企业是美国经济的基石 麦肯锡全球研究所汇总了涵盖16个国家（按购买力平价计算的人均GDP不同）的细粒度数据集，这些国家的经济总量占全球GDP的超过50%。这些国家包括十个发达经济体（美国、德国、澳大利亚、英国、意大利、以色列、日本、西班牙、波兰和葡萄牙）和六个新兴经济体。中小企业在整个领域中发挥着重要作用——在发达经济体中，它们平均占就业的66%和增加值的54%。 美国拥有充足的中小企业引擎。根据定义，中小企业是指雇员不超过500人的企业，它们是经济活动的重要基石，占就业比例的58%和商业增加值的39%（如图表1所示）。 中小微企业是美国经济的支柱。 在美国的一些业务领域，中小企业（MSMEs）产生了显著的影响。例如，在建筑业中，它们占据了超过三分之四的就业人员和增加值。同样，在专业服务和住宿及食品服务行业中，中小企业也占据了全部就业人员和增加值超过一半的比例（如图表2所示）。 中小企业也助力推动美国经济引擎。自2000年以来曾是中小企业的公司如今占市值100亿美元及以上上市公司总数的17%（见图表3）。小型科技公司在这一领域取得了最大的突破——在过去25年中，近四分之一的大规模上市科技公司曾是中小企业，其中就包括Meta和Zoom视频通讯公司。许多今天的大型制造企业也起源于小型工厂，Monster饮料公司和特斯拉是最近的例子。创新是快速成长公司的重要因素之一，科技领域的中小企业员工产生的专利数量通常超过其大型竞争对手。4 附件 2 共 12 个Web 2024附件 2MSME美国的小型、中型企业和微型企业在建筑业、专业服务以及住宿和餐饮 业中扮演着重要的角色。 微型、小型和中型企业在美国企业中的贡献份额 ，% 2. 美国小企业在生产力上挣扎 美国在全球商业领域享有领先地位，根据《福布斯》的数据，美国拥有全球市值最大公司中的621家（共计2000家），并且是大型、高效率公司或超级公司的集中地。5 然而，从全球角度看小型企业的生产效率来看，美国中小企业的表现相对平庸。按购买力平价计算，美国的小型企业大致与英国、日本、德国和意大利的小型企业处于同一水平。在我们研究的十個发达国家中，小企业平均生产效率仅为大企业的60%，而美国的小企业仅达到47%（如图表4所示）。 在我们研究的十個發達經濟體中，小型企業平均生產效率仅为大型企業的60%，但美國的小型企业僅相當於大型企業生產效率的47%。 Web 2024 小型企业生产力在不同行业之间存在差异。尽管总体而言，美国中小型企业（MSMEs）与英国、日本、德国和意大利的企业相当，但在一些行业中表现较弱——如采矿业、运输和仓储业以及行政服务业。此外，他们在某些技术细分领域（如计算机编程）和某些制造业细分领域（如基础金属、机械设备和家具）也落后。 中小企业的生产率与大型公司相比，在不同行业中也有所不同。在美国，这一比率从矿业的35%到行政服务行业的88%不等（如图表5所示）。换句话说，在矿业领域，中小型企业相对于其大型同行面临最大的生产率差距，紧随其后的是信息技术（ICT）和制造业。而在另一端，从事行政服务的中小企业最接近与其大型同行的生产效率水平。 在样式指南允许的情况下 ， 灰色线条在 45 ％ 灰色时为 0.25 pt 。它们在 pdf 中看起来比在网上看起来更暗。 中小企业的生产力比率在依赖技术、人力资本、市场准入和金融等因素驱动企业竞争力的行业中通常较低，且生产力差距更大。 事实上，在少数几个行业中——行政服务、专业服务、交通运输和仓储、以及零售和批发贸易——员工数量在50至499人的中型企业表现与大型企业（员工超过500人）相当甚至更佳。 但除了住宿和食品行业外，员工人数在10人或以下的微型企业以及员工人数在10至49人的小型企业相比平均生产力为平均水平两倍的中型企业而言，生产力较低。总体来看，随着公司规模的减小，差距会进一步扩大。 巨大的生产率差距部分可以由小企业和大企业所从事的工作类型差异来解释。小企业在这其中扮演着关键角色，使大公司的生产率得以提升，这些大公司倾向于专注于核心竞争力并外包不太重要的活动，这一现象被称为工作裂缝。6这导致大型企业在更高价值活动中占据更大的集中度，而小型企业则承担较低价值的工作。 但最终，生产率比率取决于技术、人力资本、市场准入和金融等领域规模优势的影响。中小企业难以在与大公司相同水平上获取这些能力。例如，采用客户关系管理系统和人工智能等技术的中小企业比例仅为大型公司的半数。7大型企业在提供正式技能培训项目、监控绩效和颁发绩效奖金方面更为积极，且是小型企业的两倍。8小微企业直接出口仅占其总销售额的5%，仅为大型企业海外销售的三分之一。使用银行进行流动资金融资的大企业比例是小企业的1.5倍。因此，在这些能力对提升企业竞争力起重要作用的行业中，小微企业的生产率比率较低且生产率差距更大。 3. 小企业的经济影响和生产率因地区而异 中小企业在全国各州普遍存在，但它们的经济贡献却分布不均。在一些州，如内华达州和南卡罗来纳州，小企业雇佣了大约一半的劳动力，并占商业经济收入的大约35%。而在其他州，如蒙大拿州和佛蒙特州，小企业的就业比例高达四分之三，产生的收入约占该州总收入的55%（参见附录“新冠肺炎疫情期间中小企业表现如何”）。 在就业排名前40的大都市统计区（MSA）中，小企业占商业部门收入的25%至50%，占就业的50%至70%（如图6所示）。 小企业在 COVID - 19 大流行期间的表现如何 在美国，疫情期间每年注册的新企业数量显著增加。从2019年到2021年，新企业注册的数量增加了54%。然而，在新企业注册的同时，已有企业也在关闭，并且这些企业的数量似乎达到了平衡。从2019年到2021年，微型、小型和中型企业的净数量仅增加了6%（见图表）。另一方面，尽管新企业注册的数量仅增长了 小微企业工人的比例在美国下降了1个百分点。小微企业雇用的员工比例整体上保持稳定。这表明行业结构可能正在逐渐变化，一些小型企业可能成长为大型企业，或者更多员工从较小的企业转移到较大企业，转向更具生产性的就业。总体而言，这是美国正确的发展方向。 在疫情前时期（2017年至2019年），小微企业（MSMEs）的净数量增长了4%，就业人数也增加了3%。这一时期似乎有更多的小微企业存