核心观点与市场回顾
2024年10月18日，市场午后大幅走高，创业板指领涨，科创50指数涨超11%。芯片股集体爆发，大金融股午后大涨，消费电子概念股维持强势，算力概念股持续反弹。全市场超5000只个股上涨，板块方面，半导体、光刻机、CPO、AI手机等板块涨幅居前。截至收盘，沪指涨2.91%，深成指涨4.71%，创业板指涨7.95%。
成交量与市场趋势
10月21日，周五主要指数收涨，成交额比前一日放大超过6000亿，行业全部收涨，电子、电力设备、通信、非银等行业涨幅居前。节后以来的调整或已结束，市场资金主要围绕科技方向，半导体、消费电子、传媒、军工等方向可继续重点关注。
资金面与消息面
- 资金面：10月18日，上证净流入668.28亿元，深证净流入584.80亿元。主力资金流入前三的板块为半导体、证券、软件开发，主力资金流出排名前三的板块为城商行、国有大型银行、股份制银行。
- 消息面：
- 国家统计局数据显示，前三季度国内生产总值同比增长4.8%，三季度增长4.6%。
- 央行启动证券、基金、保险公司互换便利操作，首期操作5000亿元。
- 央行行长潘功胜表示，预计年底前择机进一步下调存款准备金率0.25-0.5个百分点，并下调公开市场7天期逆回购操作利率0.2个百分点，中期借贷便利利率下降0.3个百分点。
行业动态
- 智能网联汽车：多项国家标准将于2024至2026年密集发布，涉及网联功能、车载定位、信息安全等领域。
- 药品流通监管：国家药监局深入开展药品经营和使用环节专项检查，严厉打击非法渠道购进药品等违法违规行为。
- 房地产市场：金融监管总局局长李云泽表示，打好保交房攻坚战，助推房地产市场止跌回稳，加快城市房地产融资协调机制扩围增效。
基金动态
- 跨境ETF：近期遭遇较大赎回，自9月24日以来平均单只产品被赎回近1亿份，整体溢价率有所回落。
- 基金分红：今年已分红近1500亿元，10月16日和17日就有超80只基金宣布分红。
买方观点
东吴基金徐慢认为，市场可能已初步企稳，非银和大科技将成为关注重点，预计未来一段时间市场可能震荡上行，或以结构性机会为主。AI算力、AI手机有望引领产业趋势，半导体方面短期波动可能较大，可多关注涨幅相对较低、业绩表现较突出、格局好、周期成长有望创新高的龙头公司。
