环保板块投资观点
环境部发布《化学物质环境风险评估与管控技术标准体系框架（2024年版）》
- 总体框架：该框架由化学物质环境风险筛查技术标准子体系、化学物质环境风险评估技术标准子体系和新污染物环境风险管控技术标准子体系三个部分组成。
- 化学物质环境风险筛查技术标准子体系：包括优先评估化学物质筛选技术导则、环境统计技术规范、化学物质环境管理命名规范等。
- 化学物质环境风险评估技术标准子体系：包括化学物质环境与健康危害评估、化学物质环境与健康暴露评估、化学物质环境与健康风险表征等技术导则和支撑技术导则。
- 新污染物环境风险管控技术标准子体系：按照管控措施分为源头禁限类、过程减排类及末端治理类，包括新污染物环境风险管控措施的社会经济影响评估、替代品/技术环境友好性评估、产品中有毒有害化学物质限值标准及相关配套检测方法、新污染物环境影响评价技术导则等。
- 核心观点：该框架明确了技术标准引领环保革新风潮，强化国际合作助推行业蓬勃发展。建议关注在新污染物治理、环境监测等领域具有核心竞争力的企业，如首创环保、聚光科技。
商务部等七部门关于加强报废机动车回收监督管理工作的通知
- 加强报废机动车回收资质认定管理：各地依法依规有序开展报废机动车回收企业资质认定，严格执行相关法规和标准规定，规范开展资质认定现场验收评审工作。
- 引导报废机动车回收企业提质升级：鼓励报废机动车回收企业开展精细化拆解、实施数字化转型，发挥线上交易平台联通产业链作用，扩大报废机动车回用件销售规模，提升企业盈利能力。
- 开展打击非法回收拆解专项整治行动：各地商务、公安、生态环境、交通运输、市场监管等部门依法依规严厉查处非法回收拆解活动，重点对未取得资质认定擅自从事报废机动车回收拆解、倒卖报废机动车整车、拼装车、买卖、伪造、变造《报废机动车回收证明》、超标排污、非法处置固体废物等违法违规行为保持高压态势。
- 核心观点：该通知旨在强化监管确保回收规范，助力固废行业提质升级。建议关注拥有报废机动车回收资质和数字化转型能力的企业，以及在新能源汽车拆解领域的龙头企业，如格林美、华宏科技。
持仓、估值处于历史低位，板块反弹望持续
- 宏观环境：现阶段宏观利率处于历史低位。
- 板块现状：环保板块机构持仓、估值均处于历史底部，行业确定性与成长性强，配置性价比较高。
- 投资建议：推荐高成长性标的与高股息资产。
- 在手项目丰富，技术强壁垒高的危废处置公司：高能环境、惠城环保。
- 增长稳健，且高分红的洪城环境。
板块行情回顾
- 当周表现：环保板块（申万）涨幅为4.5%，跑赢大盘，跑赢创业板。
- 子板块表现：监测（5.34%）、水处理（3.53%)、水务运营（0.93%）、节能（2.93%）、大气（9.92%）、固废（2.22%）。
- 涨跌幅前三的个股：中建环能（23.00%）、科融环境（21.26%）、安车检测（21.25%）。
- 跌跌幅前三的个股：伟明环保（-3.08%）、双良节能（-2.07%）、渤海股份（-1.50%）。
行业要闻回顾
- 设备更新：云南省发布推动工业领域设备更新实施方案。
- 固废监管：宁夏发布《关于进一步优化固体废物环境监管提升固体废物利用处置水平的若干措施》。
- 水网建设：福建省人民政府印发《关于加快省级水网先导区建设的意见》。
重点公告汇总
- 三达膜：项目完工。
- 惠城环保：股份质押。
- 雪浪环境：关联交易。
- 博世科：项目中标。
- 先河环保：诉讼进展。
- 侨银股份：融资公告。
- 百川能源：权益变动。
- 德林海：募投项目。
- 南网储能：业绩快报。
- 国投电力：经营数据。
- 上海电力：债券发行。
- 博世科：项目中标。
- 龙净环保：股份解质。
- 侨银股份：预中标。
- 国检集团：可转债。
- 金开新能：股份增持。
- 瀚蓝环境：业绩预告。
- 国电电力：股份增持。
- 建投能源：增资。
- 电投产融：发行股票。
风险提示
- 环保政策及督查力度不及预期。
- 行业需求不及预期。
- 补贴下降风险。
