二级市场表现
新材料板块本周下跌，新材料指数跌幅为4.79%，跑输创业板指1.38%。近五个交易日，合成生物指数上涨9.49%，半导体材料上涨25.94%，电子化学品上涨19.21%，可降解塑料上涨7.17%，工业气体上涨12.19%，电池化学品上涨14.19%。
个股市场表现
上周新材料板块中，实现正收益个股占比为16.85%，表现占优的个股有和远气体、鼎龙股份、美埃科技等；表现较弱的个股包括莱特光电、华恒生物、普利特等。机构净流入个股占比为17.12%，净流入较多的个股有鼎龙股份、天岳先进、凯赛生物等；净流出较多的个股包括雅克科技、江丰电子、华恒生物等。
产业链数据跟踪
氨基酸
缬氨酸价格为12600元/吨，环比下降0.40%；精氨酸价格为30000元/吨，环比下跌3.23%；色氨酸价格为55500元/吨，环比下降1.77%；蛋氨酸价格为20150元/吨，环比下降0.74%。
可降解塑料
聚乳酸(FY201注塑级)价格为18800元/吨，较上周不变；聚乳酸(REVODE201吹膜级)的价格为17900元/吨，较上周不变；玉米均价为2245.88元/吨，较上周下降0.32%。2024年8月，聚乳酸进口均价为2534.99美元/吨，环比上升4.00%；出口均价为2702.82美元/吨，较上月上升14.74%。PBS均价为21000元/吨，较上周不变；PBAT的价格为10400元/吨，较上周不变。
工业气体
氧气单价为407元/吨，较上月上涨4.63%；氮气单价为433元/吨，较上月上涨0.70%；二氧化碳单价为318元/吨，较上月下降4.22%；氢气单价为2.5元/立方米，较上月不变。
电子化学品
UPSSS级氢氟酸价格为11000元/吨，较上月不变；EL级氢氟酸价格为5400元/吨，较上月上涨1.89%。
维生素
维生素A、维生素E、维生素D3、泛酸钙、肌醇价格均保持不变。
高性能纤维
江苏地区T700/12K碳纤维价格为110元/千克，较上月不变；吉林地区T300/25K碳纤维价格为80元/千克，较上月不变；吉林地区T300/12K碳纤维价格为90元/千克，较上月不变。碳纤维毛利为-8527元/吨；碳纤维成本为116741.29元/吨，较上月上涨0.20%。
重要基础化学品
部分基础化学品价格保持稳定。
行业要闻
海南省修改禁止一次性不可降解塑料制品规定
海南省通过修改禁止一次性不可降解塑料制品规定的决定，自2024年12月1日起施行。该决定明确了各职能部门监管职责，拓宽了税费减免范围，扩大禁塑执法范围和信用监管领域，并对违反规定的行为进行更严格的处罚。
全球首个生物基聚酯纺织产业联盟成立
华恒生物在安徽合肥成立全球首个生物基聚酯纺织产业联盟，旨在促进该产业的快速发展和技术创新，加速原材料国产替代，构建完整的“产-学-研-用”产业链。
凯赛投资3000万成立纺织公司
凯赛生物出资3000万元成立安徽禾纤新材料有限责任公司，业务范围包括技术服务、生物基材料制造与销售、生物基材料技术研发等，显示对生物基纤维市场的信心和决心。
中巨芯拟收购HeraeusConamicUKLimited100%股权
中巨芯科技股份有限公司参股子公司晶恒希道拟以现金购买HeraeusConamicUKLimited100%股权，以完善中巨芯在半导体材料领域的发展和布局。
投资建议
- 海南省修改禁止一次性不可降解塑料制品规定，可降解塑料渗透率有望进一步提升。建议关注可降解材料，相关标的【海正生材】、【金丹科技】。
- 生物基聚酯产业联盟成立，有望加速生物基PTT应用。建议关注【华恒生物】。
风险提示
- 原材料价格大幅波动的风险；
- 政策风险；
- 技术发展不及预期的风险；
- 行业竞争加剧的风险。
