A股市场概览
- 市场涨跌：本周A股市场整体走高，创业板50、创业板指、创业蓝筹表现居前，分别上涨24.26%、22.71%、19.66%。A股指数、上证指数、红利指数相对落后，分别上涨12.83%、12.81%、11.85%。申万一级行业中，食品饮料、美容护理、非银金融涨幅居前，分别上涨26.06%、24.37%、23%。家用电器、石油石化、公用事业相对落后，分别上涨10.45%、9.17%、7.92%。
- 资金流向：行业方面，银行板块逃逸规模最大，达到53.51亿，石油石化、建筑装饰板块净流出规模居前。概念板块中，融资融券和富时罗素净流入居前，其中融资融券概念板块5日净流入达到362.33亿。个股方面，资金净流入规模前三名分别为东方财富（52.63亿元）、宁德时代（21.74亿元）、五粮液（17.62亿元）。
- 沪深融资融券：本周沪深融资融券整体呈现净买入，融资净流入47.51亿元，两融余额为13758.2亿元。行业层面，计算机、非银金融、电子净买入居前。个股层面，五粮液净买入居首，达7.4亿元，贵州茅台、韦尔股份、招商银行卖出规模居前。
全球宏观日历
- 三部门释放重磅金融政策利好：
- 央行降息、降准、调降存量房贷利率，向金融市场提供长期流动性约1万亿元。
- 创设证券、基金、保险公司互换便利和股票回购、增持再贷款，支持股票市场稳定发展。
- 金管局优化无还本续贷政策，将续贷对象扩展至所有小微企业。
- 证监会引入长期资金，推动中长期资金入市，支持中央汇金公司加大增持力度。
- 政治局会议罕见在9月召开：
- 政治局会议讨论经济工作，释放较强的政策紧迫性信号。
- 稳增长压力加大，逆周期政策有望持续加力。
- 财政政策加速落地，超长期特别国债和地方政府专项债将发挥更大作用。
- 稳楼市态度明确，提出促进房地产市场止跌回稳的具体措施。
- 工业企业利润增速边际回落：
- 1-8月工业企业利润总额同比增长0.5%，增速回落3.1个百分点。
- 高技术制造业和装备制造业利润持续快速增长，其中航天器及运载火箭制造、智能车载设备制造等行业利润增长较快。
- 成本压力仍大，工业企业经营困境仍有待解决。
全球财经大事概览
- 以旧换新政策助力，家电产品销售明显向好：
- 家电以旧换新政策推动销售额大幅增长，截至9月25日，享受中央补贴超46.7亿元，带动销售额超243亿元。
- 高补贴比例推动高能效产品销售，空调、冰箱、洗衣机零售均价同比提升。
- 空调行业复苏强劲，10月份内外销排产均实现双增长。
- 深圳发布1210公服产品，推动跨境电商阳光化：
- 深圳发布全国首个跨境电商1210B2C出口阳光化公共服务产品，简化企业出口流程。
- 深圳跨境电商进出口规模居全国首位，B2C模式提升空间显著。
- 美国2024年二季度GDP终值3%：
- 2024年第二季度实际GDP年率增长3.0%，主要反映私人库存投资和联邦政府支出的上调。
- 个人收入意外上调约8000亿美元，个人可支配收入增至21.8万亿美元。
风险提示
