机械行业周报（2024.9.18-2024.9.20）：8月工程机械出口额持续增长，关注该板块投资机会

——机械行业周报（2024.9.18-2024.9.20） 过去一周（2024.9.18-2024.9.20），中信机械行业上涨0.60%，表现处于中下游，在所有一级行业中涨跌幅排名第21。具体来看，工程机械上涨4.23%，通用设备上涨0.91%，专用设备上涨0.50%，仪器仪表上涨1.79%，金属制品下跌0.53%，运输设备下跌2.73%。 分析师:王亚琪Tel:021-53686472E-mail:wangyaqi@shzq.comSAC编号:S0870523060007 ◼主要观点 8月工程机械出口额同比+9%，部分品种出口销量延续增长。行业整体出口额来看，据海关数据整理，1-8月工程机械产品出口额2463.33亿元，同比增长7.38%；8月出口额316.08亿元，同比增长8.98%。从8月工程机械品种出口销量来看，大多数产品出口保持稳增，据中国工程机械工业协会统计，挖掘机/装载机/平地机/汽车起重机/履带起重机/随车起重机/塔式起重机/工业车辆/压路机/摊铺机/升降工作平台/高空作业车出口市场销量同比+6.95%/ +21.8%/ +84.7%/ +71.9%/-5.04%/ +24.7%/-6.94%/ +11.6%/ +18.2%/ +186%/ +10.1%/ +325%。我们认为，近年来随着我国工程机械产品品质提升、电动化和智能化技术创新赋能、海外渠道布局日趋完善以及海外本地化建设提速等，我国工程机械行业国际竞争力大幅提升，出口规模持续增长，且今年上半年徐工、三一、中联等企业海外市场收入占比不断提升。我们认为，随着设备更新政策稳步推进以及国债项目陆续落地形成实物工作量，国内工程机械市场有望持续修复；同时国内品牌持续完善海外渠道布局、推动本地化建设等，加速供应链全球化趋势，海外市场或有望成为中国工程机械行业增长的主要动力，拥有全球化布局的主机厂有望受益。我们认为，下半年工程机械国内市场延续弱复苏叠加海外市场向好，主机厂业绩有望延续增长。 宇树科技再获数亿元融资。近日，宇树科技获得数亿元C轮投资，投资方包括北京机器人产业发展投资基金、北京中关村科学城、中信证券投资有限公司、美团龙珠等公司。今年年初，公司完成近10亿元B2轮融资。宇树科技成立于2016年，是国内四足机器人领先企业，公司于2023年8月发布首款全尺寸人形机器人H1；于24年5月发布人形机器人G1并同步开启售卖，于今年8月发布G1量产版视频，产品性能实现升级。 《下一代特斯拉人形机器人Optimus将拥有 类 人 筋 骨 ， 持 续 关 注 人 形 机 器 人 产 业链》——2024年09月19日 《8月挖机出口销量转正，看好工程机械板块》——2024年09月11日 投资建议 《 优 必 选24H1营 收 增 长 近9成 ，1XTechnologies发 布 全 新 一 代 家 务 机 器 人NEO》——2024年09月05日 建议关注：1）工程机械：三一重工、中联重科、徐工机械、柳工、山推股份、恒立液压等；2）通用板块：叉车（安徽合力、杭叉集团）、机床（海天精工、纽威股份、华中数控等）、刀具（华锐精密、欧科亿、鼎泰高科等）；3）人形机器人：建议关注技术壁垒高、价值量高、国产化率低的环节，如总成（拓普集团、三花智控）、传感器（汉威科技、东华测试、安培龙等）、减速器（绿的谐波、双环传动、中大力德等）、丝杠（恒立液压、贝斯特等）；电机（鸣志电器等）、设备（秦川机床、华辰装备、日发精机等）；4）3C板块：创世纪、博众精工、快克智能等；5）船舶：中国船舶、中国重工等；6）核电：中核科技等。 风险提示 宏观经济下行风险、下游需求不及预期、原材料价格波动等。 目录 1行情回顾.....................................................................................5 1.1板块行情...........................................................................51.2个股行情...........................................................................6 2行业高频数据跟踪......................................................................6 2.1工程机械设备....................................................................62.2自动化设备.......................................................................82.3锂电设备...........................................................................92.4半导体设备.......................................................................92.5光伏设备.........................................................................10 3原材料价格及汇率走势............................................................11 4行业要闻及公告.......................................................................13 4.1行业重点新闻................................................................134.2重点公司公告................................................................13 5风险提示..................................................................................14 图 图1：中信一级行业周涨跌幅比较（%）...............................5图2：大盘和机械子板块指数周涨跌幅对比...........................5图3：沪深300和机械子板块指数近2年走势对比...............5图4：制造业PMI数据跟踪（%）.........................................7图5：制造业固定资产投资额跟踪（%）...............................7图6：房地产开发投资完成额数据跟踪（%）.......................7图7：叉车销售数据跟踪（台，%）......................................7图8：挖掘机销售数据跟踪（台，%）..................................7图9：小松挖掘机开工小时跟踪（小时，%）.......................7图10：汽车起重机销售变动趋势（%）................................8图11：装载机销售数据跟踪（台，%）.................................8图12：M1、M2当月同比变动（%）....................................8图13：工业机器人产量以及同比变动（台，%）..................8图14：中国电梯、自动扶梯及升降机产量以及同比变动（万台，%）..........................................................................9图15：金属切削机床产量以及同比变动（万台，%）..........9图16：新能源汽车销量以及同比变动（辆，%）..................9图17：动力电池装车量以及同比变动（兆瓦时，%）..........9图18：全球半导体销售额以及同比变动（十亿美元，%）.10图19：中国半导体销售额以及同比变动（十亿美元，%）.10图20：致密料均价（元/kg）...............................................10图21：单晶182/210尺寸硅片价格（元/片）.....................10图22：单晶PERC182/210电池片价格（元/W）...............11图23：单晶PERC182/210尺寸组件价格（元/W）...........11图24：LME铜、铝价格变动（美元/吨）............................12图25：中国塑料城价格指数.................................................12 图26：钢材价格指数...........................................................12图27：美元对人民币汇率变动.............................................12图28：上海HRB40020mm螺纹钢价格变动（元/吨）............12图29：动力煤期货结算价（元/吨）....................................12图30：布伦特原油期货结算价（美元/桶）.........................13图31：全国液化天然气LNG价格（元/吨）.........................13 表 表1：中信机械个股涨跌幅前十名.........................................6 1行情回顾 1.1板块行情 过 去 一 周 （2024.9.18-2024.9.20） ， 中 信 机 械 行 业 上 涨0.60%，表现处于中下游，在所有一级行业中涨跌幅排名第21。本周沪深300指数上涨1.32%，中小板指数上涨0.59%，创业板指数上涨0.09%，机械行业上涨0.60%，表现较差。 资料来源：iFinD，上海证券研究所 细分板块涨跌幅：过去一周（2024.9.18-2024.9.20），工程机械涨幅居前，运输设备跌幅最大。具体来看，工程机械上涨4.23%，通用设备上涨0.91%，专用设备上涨0.50%，仪器仪表上涨1.79%，金属制品下跌0.53%，运输设备下跌2.73%。 资料来源：iFinD，上海证券研究所 资料来源：iFinD，上海证券研究所 1.2个股行情 过去一周（2024.9.18-2024.9.20），中信机械个股中，涨幅排 名前10的个股 分别是 ：同飞股份+24.02%、宝塔实 业+22.54%、 古 鳌 科 技+20.37%、 亿 利 达+16.38%、 银 宝 山 新+15.87%、 巨 轮 智 能+14.47%、 光 智 科 技+14.20%、 蓝 英 装 备+13.82%、实朴检测+13.11%、国林科技+11.25%；跌幅排名前10的个股分别是：日发精机-18.66%、昆船智能-15.62%、中船科技-12.99%、森远股份-11.92%、铂力特-8.79%、金银河-8.36%、海昌新材-8.21%、新芝生物-6.52%、骄成超声-6.18%、佰奥智能-5.97%。 2行