北元集团：陕西北元化工集团股份有限公司2024年半年度报告

2024年08月 重要提示 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、公司全体董事出席董事会会议。 三、本半年度报告未经审计。 四、公司负责人史彦勇、主管会计工作负责人郭建及会计机构负责人（会计主管人员）李正声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 无 六、前瞻性陈述的风险声明 √适用□不适用 本报告中涉及的未来计划等前瞻性描述，因存在不确定性因素，不构成公司对投资者的实质性承诺，敬请投资者注意投资风险。 七、是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 否 八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、是否存在半数以上董事无法保证公司所披露半年度报告的真实性、准确性和完整性否 十、重大风险提示 公司已在本报告中详细阐述公司在生产经营过程中可能面临的各种风险及应对措施，敬请查阅第三节管理层讨论与分析中“五、其他披露事项（一）可能面对的风险”。 十一、其他 □适用√不适用 目录 第一节释义.........................................................................................................................................4第二节公司简介和主要财务指标.....................................................................................................4第三节管理层讨论与分析.................................................................................................................7第四节公司治理...............................................................................................................................18第五节环境与社会责任...................................................................................................................22第六节重要事项...............................................................................................................................29第七节股份变动及股东情况...........................................................................................................51第八节优先股相关情况...................................................................................................................54第九节债券相关情况.......................................................................................................................55第十节财务报告...............................................................................................................................56 第一节释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 二、联系人和联系方式 三、基本情况变更简介 六、其他有关资料 □适用√不适用 七、公司主要会计数据和财务指标 (一)主要会计数据 公司主要会计数据和财务指标的说明 √适用□不适用 经营活动产生的现金流量净额较同期增加，主要为本期购买商品支付银行存款较同期减少所致。 归属于上市公司股东的净利润、归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润、基本每股收益（元/股）、稀释每股收益（元/股）、扣除非经常性损益后的基本每股收益（元/股）分别较同期减少47.24%、49.51%、50%、50%、50%，主要原因为受国内外经济形势影响聚氯乙烯、烧碱销售价格较同期比分别降低6.09%和13.95%所致。 八、境内外会计准则下会计数据差异 □适用√不适用 九、非经常性损益项目和金额 √适用□不适用 对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为的非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。□适用√不适用 十、其他 □适用√不适用 第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司所属行业及主营业务情况说明 2024年是实现“十四五”规划目标任务的关键一年，也是我国氯碱行业推进高质量发展的关键时期，结构调整、创新驱动和绿色发展继续引领行业转型升级。今年以来，面对全球经济环境复杂多变，氯碱行业机遇与挑战并存的新形势，氯碱行业加快产业结构调整，加强技术创新和产品研发，拓宽氯碱产品应用领域，积极探索氯碱和新能源新材料领域的耦合发展，深度参与国际竞争和合作，深入推动清洁生产和新质生产力，高质量发展实现新突破。 （一）行业情况说明 1.聚氯乙烯行业 （1）聚氯乙烯市场行情 报告期内，聚氯乙烯社会库存压力增加，且部分新增产能投放，内需未见明显起色，市场价格重心同比下移，2024年上半年全国SG-5型自提均价为5,740元/吨，较2023年同期下跌5.7%。具体价格走势表现为先横盘整理后上涨再下跌，聚氯乙烯市场价格高点出现在5月中下旬，全国SG-5型自提均价最高6,224元/吨，低点出现在4月上旬，全国SG-5型自提均价最低5,592元/吨。分析来看，1-4月份聚氯乙烯基本面偏弱，春节期间社会库存大幅累库，且3-4月份市场需求复苏不及预期，导致市场价格弱势震荡。5月份聚氯乙烯基本面出现一定改善，春季检修导致供应减少，需求端下游软制品企业订单增加，市场进入了供需相对平衡的阶段。同时国内超长特别国债发行、公积金贷款利率下调、取消商贷利率下限、下调首付比例等政策集中落地，推动宏观氛围改善，地产相关商品走强，聚氯乙烯期货大幅上涨，带动现货上涨。6月份聚氯乙烯需求进入淡季，下游订单略降，开工走弱，采购积极性降低，同时6月处于政策空窗期，宏观气氛有所走弱，聚氯乙烯价格震荡回落。（数据来源：卓创资讯） （2）聚氯乙烯市场供应及外贸情况 报告期内，我国聚氯乙烯生产企业为73家，聚氯乙烯新增产能90万吨，退出20万吨，总产能为2,951万吨。从行业开工负荷率来看，开工率的变化与效益存在一定的关系，1-4月行业亏损 仍较为严重，开工负荷率同比变化不大，4月下旬至6月底行业利润逐步恢复，开工负荷率同比出现回升，整体上半年行业平均开工负荷率约为75%，聚氯乙烯产量约1,110万吨。 报告期内，聚氯乙烯出口量维持高位。2024年上半年，国内累计进口聚氯乙烯12.4万吨，较2023年同期减少48.40%；累计出口聚氯乙烯130.50万吨，较2023年同期增加20.20%。出口目的地集中在印度、越南和泰国。（数据来源：中国氯碱网） 2.烧碱行业 报告期内，国内烧碱市场价格多数时间表现偏弱，主要是因为氯碱装置多数时间开工负荷率较高，供应充足，而需求增长有限，支撑不足，供需矛盾仍较明显。分析来看，1月至2月上旬，受需求淡季及春节效应影响，价格多低位窄幅调整；3月部分氯碱企业检修，供应减量，加之下游需求基本恢复至稳定状态，价格出现较明显的上涨；4月氯碱装置整体负荷提升，供应增加，且前期价格涨至高位后，下游接货积极性下降，价格逐步走低；5月需求不温不火，供应端阶段性减量提振有限，价格低位调整；6月因前期价格较低，盈利有限，氯碱企业存调涨心态，加之氯碱企业检修提振、氧化铝接货积极等因素影响，部分地区价格再度小涨。（数据来源：卓创资讯） （2）烧碱市场供应及出口情况 报告期内，我国烧碱企业新增3家至169家，行业新增产能90万吨，总产能达到4,931万吨，产能稳中小幅增长。从行业开工负荷率来看，国内烧碱装置开工负荷率为87%，烧碱产量2,150.1万吨。报告期内，国内液碱出口市场表现平淡，出口价格偏低，部分时间段出口无套利空间，对国内烧碱市场无利多影响。2024年上半年，我国烧碱累计进口量为1.05万吨，同比下降46.40%；累计出口量135.98万吨，同比下降7.20%。液碱出口前五位的地区分别是澳大利亚、印度尼西亚、中国台湾、巴布亚新几内亚和泰国；固碱出口前五位的地区分别是印度尼西亚、越南、纳米比亚、秘鲁和刚果共和国。（数据来源：中国氯碱网） （二）主营业务情况说明 1.主要业务。公司主要从事聚氯乙烯、烧碱等产品的研发、生产和销售，主营产品包括聚氯乙烯和烧碱。其中聚氯乙烯广泛应用于塑料型材、管材、电缆以及地板薄膜等产品的生产，随着产业结构的升级，PVC制品逐步向高性能化、差异化升级转变。烧碱是国民经济基础性化工原料，广泛应用于冶炼、造纸、纺织印染、有机及无机化工、石油工业以及食品工业等领域。公司现具有110万吨/年聚氯乙烯、80万吨/年离子膜烧碱、4×125MW和2×25MW发电、220万吨/年新型干法工业废渣水泥、50万吨/年电石的生产能力。 2.经营模式。公司形成了完整的以PVC为核心的“煤—盐—发电—电石—氯碱化工（离子膜烧碱、PVC）—工业废渣综合利用生产水泥”的一体化绿色循环经济产业链，在致力于生产单元上下游紧密配套、协同发展的同时，积极构建高端化、精细化、差异化的产业新布局，打造多元融合新业态。 （1）采购模式：公司对外采购物资包括电石、煤炭等大宗原料，各类辅料、助剂，设备及备件等。采购模式主要有招标采购、战略采购、竞价采购、比价采购和工业品商城采购。根据物资分类、属性、采购金额等采取不同的采购模式，不断提升采购质量，节约采购成本。 （2）销售模式：公司立足行业发展新形势，积极创新营销模式，全面拓展“线上+线下”“国内+国外”“期货+现货”多模式营销体系，形成了经销、直销、出口及期货相结合的销售模式。其中，聚氯乙烯产品终端客户较为分散，主要采取经销、期货和出口等模式进行销售，液态烧碱对运输及储存条件要求较高，主要采取直销模式进行销售。公司在经销商客户日常管理、客户关系维护等方面相关内控制度健全并有效执行，拥有稳定的优质客户群体。 二、报告期内核心竞争力分析 √适用□不适用 1.资源、区位优势 公司地处秦晋蒙接壤的神府地区，位于国家级高端能源化工基地核心区域，煤炭、原盐资源丰富，产业链原料供给充足，且距离东南沿海PVC主消费地及山西、内蒙古等氧化铝企业（烧碱下游企业）集中地较近，铁路与公路运输条件便利，对应成本优势明显。 2.循环产业链优势 公司构建了以PVC为核心的“煤—盐—发电—电石—氯碱化工（离子膜烧碱、PVC）—工业废渣综合利用生产水泥”的一体化绿色