紫金矿业：紫金矿业集团股份有限公司2024年半年度报告

Important Notice 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司全体董事出席董事会会议。 本半年度报告未经审计。 公司负责人邹来昌、主管会计工作负责人吴红辉及会计机构负责人（会计主管人员）饶佳声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司已于2024年7月20日公告2024年半年度股利分配预案：每10股派发现金红利1元（含税）。 前瞻性陈述的风险声明 本报告内容涉及的未来计划等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。 是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况否 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况否 是否存在半数以上董事无法保证公司所披露半年度报告的真实性、准确性和完整性否 重大风险提示 详见本报告“管理层讨论与分析”章节中“可能面对的风险” 备查文件目录 载有公司法定代表人签名并盖章的2024年半年度报告载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿在香港联交所发布的2024年半年度业绩报告其他相关文件 第一节释义.......................................................................................................................................3第二节公司简介和主要财务指标...........................................................................................................4第三节管理层讨论与分析....................................................................................................................6第四节公司治理............................................................................................................................... 17第五节环境与社会责任...................................................................................................................... 19第六节重要事项...............................................................................................................................22第七节股份变动及股东情况...............................................................................................................26第八节债券相关情况.........................................................................................................................30第九节财务报告...............................................................................................................................46 Definitions 公司简介和主要财务指标 Company Profile and Key Financial Indicators 公司主要会计数据和财务指标 主要会计数据 非经常性损益项目和金额 管理层讨论与分析 Management Discussion and Analysis 报告期内公司所属行业及主营业务情况说明 行业形势 报告期，全球宏观经济曲折前进，制造业复苏反复，金属价格大幅波动，金、铜价格二季度创下历史新高，随后因欧美经济衰退预期升温，铜等工业金属价格回落。金属矿业关注度上升，地缘政治风险加剧，美国政府债务高企，黄金保值和避险属性得到市场进一步认可。金属矿业并购风云变幻，铜资产备受追捧，资产稀缺性持续彰显。 经营表现 报告期，公司贯彻“提质、控本、增效”工作总方针和“奋发有为、改革创新、高度适配、控制风险”总体原则，多措并举，主营矿产品产量、资源量及主要经济指标持续进阶，项目建设稳步推进，全球资本市场融资取得历史性突破，实现紫金矿业新五年征程“开门红”。 控本增效，成本上升态势得到扼制 主营金属量价齐升、尽产尽销，实现矿产铜51.9万吨、矿产金35.4吨、矿产锌（铅）22.2万吨、矿产银210.3吨，其中矿产铜、金同比增速分别为5.3%和9.5%；整体矿产品毛利率同比增加5.6个百分点至57.3%。“控本”成为年度重点工作，强化国际事业管理委员会、锂产业领导小组、金融委员会等职能，攻坚海外项目等重点领域成本控制并取得阶段性成果；报告期，公司铜精矿、金精矿销售成本环比分别下降8.8%和6.7%。 业绩指标再创新高，实现利润总额216亿元、同比增长38.9%，归母净利润151亿元、同比增长46.4%，扣非后归母净利润154.3亿元，同比增长59.8%；经营活动产生的现金流量净额204亿元，同比增长27.6%，稳健充沛。期末资产总额3,689亿元，其中归母净资产1,264亿元，分别较期初增长7.6%、17.6%；资产负债率下降3个百分点至56.7%，资产结构显著优化。 行业地位持续提升，公司位居2024年《福布斯》全球上市公司第267位，及其中上榜的全球黄金企业第1位、全球金属矿业企业第5位；《财富》世界500强第364位。 资源为王，新一轮找矿取得重大成果 公司自主找矿勘探具有比较竞争优势，并高度重视既有矿床的经济技术重新评价。报告期，公司旗下巨龙铜矿和黑龙江铜山铜矿的重大地质找矿勘查成果获得自然资源主管部门评审通过；其中，巨龙矿区累计查明资源量铜2,588万吨、钼167.2万吨、银1.5万吨，为中国备案资源量最大铜矿山；铜山矿新增铜资源量365万吨，其深部揭露的Ⅴ号矿体为中国东北地区近四十年唯一探明的超大型铜矿体；两宗铜矿合计新增铜资源量1,837.7万吨、铜储量577.7万吨，约占中国2022年末铜储量的14.2%。报告期，塞尔维亚佩吉铜金矿南部MG勘查有望新探获大型高品位铜金矿床，武里蒂卡金矿、马诺诺锂矿东北部、诺顿金田、山西紫金、湘源锂矿、备战铁矿等勘探均取得积极进展。 报告期，公司权益口径资源量较年初增加铜619.7万吨，金53.71吨，银3,334吨。按控股企业100%口径及联营合营企业权益口径计算，报告期末保有探明、控制及推断的总资源量为铜10,467万吨、金3,528吨、锌（铅）1,212万吨、银28,380吨，锂（LCE）1,411万吨；其中，保有证实储量和可信储量：铜4,382万吨、金1,322吨、锌（铅）506万吨、银2,653吨、锂（LCE）505万吨。 增量项目稳步推进，新质生产力不断构建 一批重磅增量项目跑出“紫金速度”。卡莫阿铜矿三期选厂提前半年建成投产，达产后年产铜将提升至60万吨以上，晋升为非洲最大、全球第三大铜矿；萨瓦亚尔顿金矿240万吨/年采选和5吨/年黄金冶炼项目如期建成投产。塞紫铜和塞紫金年总产铜45万吨工程、巨龙铜矿二期改扩建后一期及二期年总产铜30-35万吨工程，黑龙江铜山矿地采、圭亚那奥罗拉地采一期、“两湖两矿”锂板块建设等有序推进。 科技创新核心动力培厚，紫金中央研究院揭牌成立。一批具有行业影响力的科技难题创新破解，紫金铜业“新一代绿色高效提炼稀贵金属技术及应用”获2023年度国家科技进步二等奖，集团公司崩落法技术攻关及成果转化加快；氢燃料电池、铷铯材料应用等相关新能源新材料技术推进。确立2023-2028年数字化转型发展规划，紫金山业财一体化试点经验加速推广，数字矿山建设迈出新步伐。 ESG绩效持续提升，深化改革深入破题 全球化运营管理体系更加完善，国际事业部前沿阵地作用增强，海外贸易物流、监督体系持续健全。国际化人才结构优化，外籍中高层管理人员占比增加。产融贸结合深化，资金统筹管理进一步加强。绿色生态环保、节能减排降碳有序推进。 积极履行社会责任，捐赠1,100万元用于上杭、武平“6.16”特大暴雨救灾重建，与巴理克联合支持100万美元用于巴布亚新几内亚重大自然灾害救灾重建。以共同发展为核心紫金ESG实践获广泛认可，紫金品牌美誉度提升。 境外融资实现重大突破，分红总额进一步扩大 全球资本市场认可程度提升，资本运作取得历史性突破。公司完成自成立以来最大规模的股权类融资，面向海外投资者成功发行5亿美元H股股票和20亿美元可转债（合计约人民币181亿元），本次发行获得了数倍的超额认购，股本发行最终定价在5%的折扣，可转债的票息定为1%和转股溢价定为28%（相比于配售股价），认购资金多为全球知名的长线基金、对冲基金，体现出全球投资人对公司价值的广泛认可。报告期末，公司A股、H股股价较上年末分别上扬约42%和30%，市值一度超过5,000亿元。 与股东、投资者、员工等关联方共享发展成果。报告期，公司先后实施52.7亿元2023年度现金分红、26.6亿元2024年度中期分红，上市以来累计分红达478亿元。报告期，公司2023年员工股权激励计划全面落地。 报告期内核心竞争力分析 创新，尤其是科技创新，是公司核心竞争力。公司拥有全环节自主系统技术和工程实施能力，持续创新是公司形成比较竞争优势的重要法宝。 公司战略方向正确，执行高效坚定一以贯之。公司基本面良好，为乘势而上，加快各项指标达成，报告期公司发布《关于未来五年(至2028年)主要矿产品产量规划的公告》，将力争提前2年（至2028年）达成原定至2030年实现的主要经济指标，届时主营矿产品年产量将形成铜150-160万吨、金100-110吨、锌（铅）55-60万吨、银600-700吨、锂（LCE）25-30万吨、钼2.5-3.5万吨规模，主要经济指标有望进入全球前3－5位。 ●更多信息：公司2024年5月17日《关于未来五年（至2028年）主要矿产品产量规划的公告》（临2024-037）；或登录公司官网zjky.cn；zijinmining.com；es.zijinmining.com；fr.zijinmining.com。 经营情况的讨论与分析 铜 报告期，矿山产铜518,570吨，同比增长5.3%（上年同期：492,241吨）；冶炼产铜391,515吨，同比增长8.4%（上年同期：361,287吨）。铜业务销售收入占报告期内营业收入的29%（抵销后），毛利占集团毛利的49.1%。 金 报告期，矿山产金35,406千克（1,138,322盎司），同比上升9.5%（上年同期：32,338千克）。冶炼加工及贸易金113,849千克（3,660,312盎司），同比下降5.1%（上年同期：120,013千克）。黄金业务销售收入占报告期内营业收入的46.5%（抵销后），毛利占集团毛利的28.3%。（1盎司＝31.1035克）