中芯国际Q2业绩超预期，旺宏Q3展望乐观

根据所提供的研报内容，总结如下：

行情回顾

• 市场表现：8月5日至8月9日期间，国内市场整体回调，沪深300指数下跌1.56%，上证综指下跌1.72%，深证成指下跌1.87%，创业板指数下跌2.60%，中信电子指数下跌3.78%。
• 海外表现：费城半导体指数本周上涨2.21%，台湾半导体指数上涨2.50%。

A股细分板块表现

• 估值情况：截至8月9日，A股电子板块各细分板块的估值与涨跌幅如下：
  • 模拟、射频、存储、MCU、SOC、逻辑、制造、设备零部件、设备、材料、封测、功率、消费电子、PCB、被动元件、面板的估值和本周涨跌幅。
• 涨幅前十公司：华塑控股、超频三、民德电子、ST恒久、ST瑞德、联动科技、芯动联科、华映科技、则成电子、盛美上海。
• 跌幅前十公司：蓝箭电子、气派科技、晶方科技、长电科技、通威富电、华天科技、甬矽电子。

A股公司总市值

• 板块总市值：截至8月9日，A股各细分板块公司总市值分布。

重点公司基本状况

• 寒武纪-U：股价247元，市盈率-3.1倍，动态市盈率-2.0倍，PEG比率-1.2倍，评级为“NA”。
• 工业富联：股价21元，市盈率1.0倍，动态市盈率1.1倍，PEG比率0.4倍，评级为“买入”。
• 通富微电：股价21元，市盈率0.3倍，动态市盈率0.1倍，PEG比率0.4倍，评级为“买入”。
• 沪电股份：股价32元，市盈率0.7倍，动态市盈率0.8倍，PEG比率0.7倍，评级为“买入”。
• 立讯精密：股价36元，市盈率1.3倍，动态市盈率1.5倍，PEG比率1.0倍，评级为“买入”。
• 兆易创新：股价78元，市盈率3.1倍，动态市盈率1.5倍，PEG比率0.6倍，评级为“买入”。

投资要点

• 中芯国际：第二季度业绩超预期，营收19亿美元，环比增长9%，稼动率为85.2%，同比增长6.9个百分点，预计第三季度营收环比增长13%-15%，毛利率18%-20%。
• 旺宏：7月营收24.06亿台币，环比增长10.5%，同比增长10.3%，为10个月来的高点。

AI产业链机遇

• 沪电股份、深南电路、工业富联、寒武纪-U、立讯精密、鹏鼎控股、水晶光电、歌尔股份、蓝思科技、长盈精密、领益智造、华勤技术、恒玄科技。
• 存储：兆易创新、普冉股份、聚辰股份、澜起科技等。
• AI配套：赛腾股份、通富微电、长电科技、香农芯创、北方华创、中微公司、拓荆科技、芯源微、华海清科、芯碁微装等。

风险提示

• 需求不及预期、产能瓶颈、大陆厂商技术进步滞后、中美贸易摩擦加剧、信息更新不及时。