什么是 fintech ？

麦肯锡解释者 什么是fintech？ 金融科技公司主要依靠技术和云服务，而不是物理位置来为客户提供金融服务。 这些天,你在一部老电影中几乎比在现实生活中更有可能看到银行分行的内部。但是看看你的手机:你的主屏幕上可能至少有两个货币应用程序--也许更多。根据麦肯锡的研究,这只是支付新时代的一个标志。这种转变背后的一个重大发展是什么?短话，大概念:金融科技。 但最近，这种光泽已经有些磨损：2022年，市场调整导致金融科技爆炸性增长动力放缓。因此，金融科技公司不得不调整以适应较低的估值和风险投资公司为低利润率公司提供资金的意愿下降。如今的金融科技公司并没有朝着旧的曲棍球棒冲刺，而是专注于可持续的，有利可图的增长。作为回应，银行抓住了这个机会，开发了自己的基于金融技术的数字产品和服务。未来，客户存款和余额的竞争可能会加剧。 金融科技（金融技术的简称）是主要依靠技术来执行金融服务提供的基本功能的公司，影响用户存储，储蓄，借贷，投资，移动，支付和保护资金的方式。大多数金融科技公司是在2000年之后推出的，自2010年以来已经筹集了资金，还没有成熟。它们不仅使在账户、人员、国家和组织之间转移资金变得可能，而且也很容易。没有典型的金融科技公司：金融科技公司包括初创企业、成长型公司、银行、非银行金融机构，甚至是跨部门公司。例如，从Vemo和Zelle等对等支付服务到自动化投资组合经理以及Robihood和Coibase等股票或加密货币交易应用程序。 但是在我们展望未来之前，让我们先探索过去和现在。什么是金融科技，它提供了什么样的便利，以及它在世界哪里被使用？继续阅读了解。 了解更多关于麦肯锡金融服务实践的信息。 银行业的数字化旅程在哪里？ 麦肯锡高级合伙人Bria Ledbetter表示，银行业正处于数字化的第二个时代。传统上，银行以依赖于分支机构和呼叫中心的客户服务安排为基础。他说，“如果你需要什么，你要么打电话，要么走进分行，把它做好。然后，随着智能手机的出现，我们发现移动和数字技术是与客户互动的主要方式。因此，我们在应用程序和应用程序方面蓬勃发展。 Fintech在2010年左右脱颖而出，主要是在支付领域。例如，成立于2009年的Square使小型公司或卖家能够通过移动设备接受信用卡。 如今，金融科技的颠覆已经扩展到金融的每个角落— —即使是曾经被认为免受数字威胁的领域。Fitech正在快速传播：例如，在美国，2021年几乎有1 / 2的消费者使用了金融科技产品— —主要是点对点支付产品和非银行转账。金融科技公司还在2010年代下半年筹集了创纪录的资本：风险投资资金从2015年的194亿美元增长到2020年的333亿美元。 自动旅程，银行将其与现有系统挂钩。“ 这导致了技术债务的问题：当银行建立数字化的第一阶段时，他们使用了当时的技术。随着时间的推移，这些旧系统已经过时了。这为更敏捷的金融科技公司创造了一个像往常一样破坏业务的机会，为客户提供更不笨重、更方便的业务方式。如今，银行的前端和后端都处于升级点。当涉及到采用和部署基于快速发展的新技术的解决方案时，他们的机构能力可能是一个好处。 处于成长阶段（C系列及以后）的公司对2022年的低迷表现出最高的敏感性。早期和种子前期的金融技术更具弹性。B2B金融科技的资金比B2C金融科技的资金更具弹性。银行即服务（BaaS）和嵌入式金融以及中小型企业（SME）和企业增值服务是受经济衰退影响最小的垂直行业。 了解更多关于麦肯锡金融服务实践的信息。 哪三个主题将塑造金融科技增长的下一章？ 哪些技术正在塑造金融科技的未来？ 根据我们的研究，三个趋势将塑造金融科技发展的下一阶段。首先，金融科技公司将继续受益于全球银行业的急剧数字化转型和电子商务增长，特别是在发展中国家。目前，全球约有73%的银行互动是通过数字渠道进行的。B2B公司也比以往任何时候都需要更多的金融科技解决方案。为了充分利用需求，金融科技公司将需要跟上不断变化的法规，并确保他们有足够的资源来遵守。 在未来几年，我们预测以下七项技术将推动金融科技发展，同时塑造金融竞争格局： —人工智能（AI）将推动大规模的价值创造。银行和其他金融机构准备采用AI优先的思维方式，这将使他们更好地抵御不断扩张的技术公司。麦肯锡估计，仅生成AI技术每年就可能为全球经济带来4.4万亿美元的收入。 其次，尽管面临短期压力，金融科技公司仍有空间在不断扩大的金融服务生态系统中实现进一步增长。麦肯锡估计，在2022年至2028年间，金融科技的增长率将是整个银行业增长率的三倍左右。新兴市场将在很大程度上推动这一增长，特别是在非洲，亚太地区（不包括中国），拉丁美洲和中东。 —区块链。区块链将通过允许同时在多个地方存储金融交易来破坏已建立的金融协议。智能合约，零知识证明（一种在不透露信息的情况下证明您拥有一条信息的方式）以及分布式数据存储和交换等技术将继续发挥重要作用，这些技术对于现有的金融技术创新至关重要，例如数字钱包，数字资产，分散金融和不可替代的代币。 最后，在当前的市场调整中，一些金融科技公司被证明比其他公司更具弹性。 强调盈利能力，而不仅仅是客户采用数量或总收入的增长。2019年，麦肯锡对全球5, 000家最大的上市公司在过去15年中的增长模式和表现进行了研究。根据我们的分析，我们预计有四种途径可以为金融科技公司带来最大的影响： —云计算。麦肯锡的研究表明，到2030年，云技术将占EBITDA（未计利息、税项、折旧和摊销前的收益）超过全球500强公司的1万亿美元。对于金融服务公司来说，云计算将提高效率和更低的成本。 -成本纪律。控制成本以承受新的融资环境，同时保持灵活、灵活和合规。 —物联网(IoT)金融行业的物联网应用包括感知和智能传感器系统、无线通信网络以及应用和运营支持。 -基于稳定核心的可衡量增长。在扩展之前，确保拥有强大而稳定的核心业务，并具有针对性和经过验证的市场适应性。 —开源软件、无服务器架构和软件即服务(SaaS)。这三种技术已成为科技公司和传统金融机构推出新金融科技业务的必备产品。它们提高了速度和可扩展性，这对于在赢家通吃的数字经济中竞争的新业务都至关重要。 •方案并购，从战略上追求并购，并在植根于价值共享的方案战略基础上建立互利的伙伴关系（与现有企业和其他金融科技公司）。 -保持文化活力。保持迄今为止推动颠覆的敏捷性，创新和文化。 —无代码和低代码开发平台。这些允许程序员和一般用户通过图形用户界面和配置（例如拖放）来开发应用程序，而不是传统的计算机编程。 了解更多关于麦肯锡金融服务实践的信息。 —超自动化。超自动化是使用AI，深度学习，基于事件的软件以及其他技术和工具来提高决策效率和工作自动化。 什么是开放金融数据？ 财务数据是不言而喻的。它记录了我们的支出，储蓄和借款，从抵押贷款到我们为今天早上的拿铁咖啡支付的费用。过去，银行一直是我们财务数据的保管者，与任何人共享的想法可能会让我们有些不舒服。现在，其中一些数据正在与第三方共享。 这是一种称为开放金融数据或开放银行的趋势。 金融科技公司如何转向可持续增长？ Fintechs today are operating in a new environment. They canno longer afford to focus on growth at any cost. Given newliquidity constraints, fintechs 让我们弄清楚一件事：未经消费者同意，这一切都不会发生。但是，当消费者同意时，他们允许新的和不断增长的参与者-金融和非金融-访问他们的帐户和数据，以根据他们可能需要提供新的产品和服务。这一运动仍处于起步阶段，但有很大的潜力来重塑我们的银行账户，信用卡，付款，抵押，贷款，甚至。保险单。 -转型变得更像金融科技。 要与外部威胁、金融科技或其他方面竞争，转型是必要的。 -建立内部金融科技。越来越多的现有企业正在建立自己的内部金融科技，以在其他人破坏业务之前自我破坏业务领域。 部分由于金融科技的中断，采用新的数字银行习惯似乎加速了开放银行业务。 -为金融科技公司服务。一些金融机构可能会在BaaS中找到竞争优势，为金融科技公司以及零售商、电信公司等提供服务。 现任者可以做些什么来防止金融科技的中断？ -忽略金融技术。忽略竞争很少是正确的选择，但是一些现任者建立在难以破坏的监管护城河后面。 金融科技公司成功地强调了现有金融机构在数字用户体验和运营效率方面的弱点。当金融科技公司如此成功地重塑客户期望时，他们从现任公司那里获得多少市场份额几乎并不重要。在这一点上，现任企业必须转型，以满足金融科技公司提供的新现实。以下是现任企业需要考虑的七项行动： 正确的答案可能是上述的组合，经过精心计划后实施。 了解更多关于麦肯锡金融服务实践的信息。 -购买金融科技，无论是其牵引力，技术还是人才。但是成功取决于收购后的整合。 金融科技如何改变非洲的金融格局？ 肯尼亚是世界上金融科技渗透率最高的国家之一，这在很大程度上是由一种金融科技的爆炸性成功推动的：M - Pesa。 -与金融科技合作，以促进更快的上市时间和具有成本效益的实施。 M - Pesa于2007年推出，使肯尼亚人-以及后来的其他国家/地区的人们-更容易使用他们的手机可靠，快速地相互付款。它很快被大多数肯尼亚人。1 -投资金融科技公司，以对冲一些潜在的颠覆威胁。 在2020年至2021年之间，非洲的科技初创公司数量增加了两倍，达到约5200家公司-其中略低于一半是金融科技公司。现金是 在非洲约90％的交易中使用，这意味着有巨大的增长空间。如果该行业的整体渗透率可以达到与肯尼亚相似的水平，我们估计到2025年，非洲金融科技收入可能达到其2022年价值的八倍。 这表明非洲金融科技公司将不得不勒紧裤腰带，以适应新的风险投资现实。 —建立稳健的公司治理基础。在一个不确定和分散的监管、社会经济和政治环境中，一个强大的公司治理结构可以提供稳定、清晰和方向，特别是在困难时期。强大的公司治理包括强大的文化建设，富有成效的利益相关者参与以及建立组织能力的明确人才战略。 展望未来，我们预计非洲金融科技的增长机会可能集中在11个主要市场：喀麦隆、科特迪瓦、埃及、加纳、肯尼亚、摩洛哥、尼日利亚、塞内加尔、南非（非洲大陆最成熟的银行系统所在地）、坦桑尼亚和乌干达。这些市场合计占非洲GDP的70％，人口的一半。 以下是新兴的非洲金融科技公司可能面临的四个挑战： 我们预计未来的道路不会一帆风顺。但是，如果利益相关者能够共同努力，在近年来的势头基础上再接再厉，非洲金融科技公司的前景就很好。 -达到规模和盈利能力。非洲金融科技公司的总可寻址市场(即可行客户的数量)可能受到基础设施限制的限制，包括移动和互联网普及率弱、缺乏互联网覆盖以及有限的支付轨道(促进交易的底层基础设施)。较低的可支配收入和较低的客户忠诚度也可能使金融科技公司更难扩大规模。 欧洲的金融科技状况如何？ 欧洲的金融科技受到COVID - 19和由此带来的经济不确定性的沉重打击。但从长远来看，金融科技继续增强对客户和经济的实力和相关性。以GDP衡量，在欧洲七个最大的经济体中，至少有一家金融科技公司跻身前五名银行机构之列。 -驾驭不确定的监管环境.不同的国家/地区以不同的速度发展法规。通常，复杂而多变的法规使金融科技公司难以确保跨市场的业务连续性和合规性。 但金融科技在每个欧洲市场的发展速度并不一样。各国之间的成熟度和绩效存在很大差异，前三分之一与其他国家之间存在巨大差距。两个国家尤其以其卓越的金融科技生态系统表现而脱颖而出：瑞典和英国。如果所有欧洲国家的金融科技生态系统都能表现得和该地区最好的一样，那么。 -管理稀缺性。在破纪录的2021年之后，非洲金融科技公司的资金正在放缓。但是金融科技公司无法承受放慢进度，尤其是在现任公司开始 金融科技在中