资讯汇总15期：【上海产经观察】上海召开市值管理座谈会，沪国资指数上涨

资讯汇总 2024.07.2215期 【上海产经观察】上海召开市值管理座谈会，沪国资指数上涨 摘要: 1-6月，上海公共预算收支一增一减，支出降幅超过收入增幅，“开源节流”特征明显。 上海一般公共预算收入完成4674亿元，同比+1.2%；一般公共预算支出完成4217.8 亿元，同比-2.2%。 1-6月，上海固定资产投资同比增长10.2%，规模以上工业总产值同比下降0.9%，上海外贸进出口总额同比增长0.6%。 【双碳周报】全国碳市场周交易总量大幅上涨 2024.07.18 【双碳周报】全国碳市场周交易总量有所下降 2024.07.17 【科技周报】新材料兼具出色塑性变形能力与优异热电性能 2024.07.16 【科技周报】我国空间站难熔合金研究取得多项新发现 2024.07.12 【上海产经观察】资本市场半年度总结 2024.07.10 往期回顾 上海全社会固定资产投资同比+10.2%。其中，城市基础设施投资同比+2.5%，工业投资同比+10.6%，房地产开发投资同比+8.4%。 上海规模以上工业总产值同比-0.9%，工业生产承压。究其原因，汽车制造业、计算机、通信和其他电子设备制造业、通用设备制造业作为产值排名前三的行业，产值分别下降1.9%、7.0%和4.0%。 上海实现外贸进出口总额同比+0.6%。整体来看，外贸表现稳定，国有企业表现突出私营企业稳步增长，但外商投资企业面临挑战。 近两周，上海市国资指数期间整体上涨3.6%，3家企业更新IPO动态，均为终止。 近两周上证指数整体上涨1.1%，上海市国资指数整体上涨3.6%。值得关注的是，7月17日，上海市国资指数上涨2.3%，对应上证指数0.5%的降幅，上涨主要原因在于，上海市国资委召开市值管理座谈会，要将规范的价值管理作为关键，利用市值管理工具和资本市场平台优化产业布局，打造具有上海特色的市值管理体系。 上海山源电子科技股份有限公司、上海思客琦智能装备科技股份有限公司、欧冶云商股份有限公司三家企业终止创业板IPO。 上海890亿三支产业先导母基金宣告成立。 上海设立总规模890亿元的三只产业先导母基金，形式为有限合伙企业，分别对应集成电路、生物医药和人工智能三大重点方向，上海国投先导私募基金为基金管理人集成电路/生物医药/人工智能母基金规模分别为450.01/215.01/225.01亿元。 《上海市关于支持民用大飞机高端产业链发展促进世界级民用航空产业集群建设的若干政策措施》发布。 措施提出，到2026年，国产民用大飞机生产能力大幅提升，上海新增引育大飞机高端产业链重点企业60家以上，大飞机产业链本地配套供应商及合作单位达到150家左右，实现新增投资700亿元以上，大飞机产业规模达到800亿元左右。在产业链发展重点上，提出重点推进结构大部段和复合材料子链、机载系统子链、发动机子链制造装备子链，协同提升大飞机批产效率。 风险提示：宏观环境变化，资本市场调整，产业政策更新，科技产业在商业化落地等阶段发展不及预期 产品研究中心 赵子健(分析师) 021-38032292 zhaozijian@gtjas.com 登记编号S0880520060003 徐淋(分析师) 021-38677826 xulin028941@gtjas.com 登记编号S0880523090005 目录 1.经济形势追踪3 1.1.1-6月，上海公共预算收支一增一减，支出降幅超过收入增幅，“开源节流”特征明显3 1.2.1-6月，上海固定资产投资同比增长10.2%3 1.3.1-6月，上海规模以上工业总产值同比下降0.9%4 1.4.1-6月，上海外贸进出口总额同比增长0.6%4 1.5.6月，上海CPI同比上涨0.2%，环比下降0.3%，总体平稳4 2.资本市场动态5 2.1.近两周交易日，上海市国资指数期间整体上涨3.6%5 2.2.近两周，上海3家企业更新IPO动态，均为终止5 3.产业发展前瞻6 3.1.上海890亿三支产业先导母基金宣告成立6 3.2.国产首台套10兆瓦大功率吊舱推进器诞生6 3.3.国内首个人形机器人银行场景训练基地正式启用6 4.政策资讯概览7 4.1.《上海市关于支持民用大飞机高端产业链发展促进世界级民用航空产业集群建设的若干政策措施》发布7 导读：本报告跟踪了2024年7月8日-7月21日上海市区域经济和产业最新动态，具体包括经济形势追踪、资本市场动态、产业发展前瞻、政策资讯概览四部分。 1.经济形势追踪 1.1.1-6月，上海公共预算收支一增一减，支出降幅超过收入增幅，“开源节流”特征明显 1-6月，上海一般公共预算收入完成4674亿元，同比+1.2%；一般公共 预算支出完成4217.8亿元，同比-2.2%。图1：1-6月，上海公共预算收支一增一减，“开源节流”特征明显 亿元 数据来源：上海市财政局，国泰君安证券研究 1.2.1-6月，上海固定资产投资同比增长10.2% 1-6月，上海全社会固定资产投资同比+10.2%；其中，城市基础设施投资同比+2.5%，工业投资同比+10.6%，房地产开发投资同比+8.4%。 房地产方面，商品房施工面积-1.5%，新开工面积+5.4%，竣工面积-17.1%，销售面积+0.8%。施工面积和竣工面积的下降表明开发商在新项目的推进上更加谨慎，销售面积正增长表明市场需求依然存在，新开工面积也呈正增长趋势。 图2：1-6月，上海固定资产投资同比增长10.2% 数据来源：上海市统计局，国泰君安证券研究 1.3.1-6月，上海规模以上工业总产值同比下降0.9% 1-6月，上海规模以上工业总产值18510.14亿元，同比-0.9%，工业生产承压。究其原因，产值排名前三的行业产值均有所下滑，汽车制造业、计算机、通信和其他电子设备制造业、通用设备制造业产值分别下降1.9%、7.0%和4.0%。 图3：1-6月，上海规模以上工业总产值同比下降0.9% 数据来源：上海市统计局，国泰君安证券研究 1.4.1-6月，上海外贸进出口总额同比增长0.6% 1-6月，上海实现外贸进出口总额20976.42亿元，同比+0.6%。其中， 出口8574.93亿元，+1.8%；进口12401.48亿元，-0.2%。 从经营主体看，国有企业出口796.48亿元，同比+13.9%，进口1499.02 亿元，同比+8.4%；私营企业出口3506.05亿元，同比+4.2%，进口3067.96 亿元，同比+2.2%；外商投资企业出口4233.98亿元，同比-1.5%，进口 7818.71亿元，同比-2.6%。 整体来看，外贸表现稳定，国有企业表现突出，私营企业稳步增长，但外商投资企业面临挑战。 1.5.6月，上海CPI同比上涨0.2%，环比下降0.3%，总体平稳 6月，上海CPI同比+0.2%。其中，服务价格+0.9%，消费品价格-0.5%,扣除食品和能源价格的核心CPI同比+0.4%。 6月，上海CPI环比-0.3%。其中，消费品价格-1.1%，服务价格+0.6%，扣除食品和能源价格的核心CPI环比+0.1%。 整体来看，CPI基本保持稳定、略有上涨，表明通胀压力较小，物价水平平稳。 图4：6月，上海CPI同比上涨0.2%，环比下降0.3% 数据来源：上海市统计局，国泰君安证券研究 2.资本市场动态 2.1.近两周，上海市国资指数期间整体上涨3.6% 近两周共10个交易日，上证指数“7涨3跌”，指数期间整体上涨1.1%；上海市国资指数“6涨4跌”，指数期间整体上涨3.6%。 值得关注的是，7月17日，上海市国资指数上涨2.3%，对应上证指数0.5%的降幅，上涨的主要原因在于，7月16日下午，上海市国资委召开市值管理工作座谈会，市国资委党委书记、主任贺青指出，要把规范的价值管理作为市值管理的关键，用好各类市值管理工具和资本市场平台，围绕本市重点产业优化布局。要加强协同联动，打造具有上海特点的上海国有控股上市公司市值管理体系。 图5：近两周，上海市国资指数期间整体上涨3.6% 7/87/97/107/117/127/137/147/157/167/177/18 3.0 2.0 1.0 0.0 -1.0 -2.0 -3.0 7/8 7/9 7/10 7/11 7/12 7/15 7/16 7/17 7/18 上海国资指数涨跌幅（%） -2.6 1.6 -0.6 2.3 0.9 0.0 0.1 2.3 0.2 上证指数涨跌幅（%） -0.9 1.3 -0.7 1.1 0.0 0.1 0.1 -0.5 0.5 数据来源：Wind，国泰君安证券研究 注：上海市国资指数指上海市国资委、政府、地方国有企业持有的全部上市公司价格指数，由Wind编制 2.2.近两周，上海3家企业更新IPO动态，均为终止 2024年7月8日-7月21日，上海3家企业更新IPO项目审核动态，均为终止。 表1：近两周，上海3家企业更新IPO动态，均为终止 最新公告日 企业名称 拟上市板 本次审核状态变更 拟募集资金(万元) 所属行业(CSRC公布) 首次受理日期 2024-07-12 上海山源电子科技股份有限公司 创业板 中止审查变更为终止(撤回) 62,800.76 软件和信息技术服务业 2023-06-26 2024-07-11 上海思客琦智能装备科技股份有限公司 创业板 中止审查变更为终止(撤回) 56,638.76 专用设备制造业 2022-06-29 2024-07-10 欧冶云商股份有限公司 创业板 中止审查变更为终止(撤回) 150,051.90 互联网和相关服务 2021-06-29 数据来源：Wind，国泰君安证券研究 3.产业发展前瞻 3.1.上海890亿三支产业先导母基金宣告成立 上海设立总规模890亿元的三只产业先导母基金，形式为有限合伙企业，分别对应集成电路、生物医药和人工智能三大重点方向，上海国投先导私募基金管理有限公司作为基金管理人。集成电路母基金规模为人民币 450.01亿元，投向芯片设计、制造和封测、装备材料和零部件等领域；生物医药母基金规模为人民币215.01亿元，投向创新药物及高端制剂、高端医疗器械、生物技术、高端制药装备等领域；人工智能母基金规模为人民币225.01亿元，投向智能芯片、智能软件、自动驾驶、智能机器人等领域。 （上海市政府网站，7/17） 3.2.国产首台套10兆瓦大功率吊舱推进器诞生 由中国船舶集团有限公司旗下第七〇四研究所自主研发设计制造的国产首台套10兆瓦T型吊舱推进器，日前在上海进行了全负荷动态试验并圆满成功，这是继2兆瓦级吊舱推进器实船应用后的又一突破。该吊舱推进器实现了100%国产化，标志着我国在大功率吊舱推进技术领域取得了具有里程碑意义的创新成果，突破国际技术壁垒，彰显了中国船舶集团雄厚的科技创新和研发设计制造的综合实力。 （上海市经信委，7/17） 3.3.国内首个人形机器人银行场景训练基地正式启用 国内首个智能人形机器人银行大堂经理场景训练基地在建设银行上海浦东分行正式启用。基地由建设银行联合上海傅利叶智能科技有限公司、润泽致远科技有限公司共同建立，三方在上海市经信委的支持和指导下，结合上海公布《上海市促进智能机器人产业高质量创新发展行动方案 （2023-2025）》，以金融应用场景服务科技，快速提升智能人形机器人能力，推动产业科技和应用发展。。 （上海市政府网站，7/12） 4.政策资讯概览 4.1.《上海市关于支持民用大飞机高端产业链发展促进世界级民用航空产业集群建设的若干政策措施》发布 为深入落实国家新型工业化要求，全面服务国家大飞机发展战略，推动上海更好融入和服务国产民用大飞机产业链发展，加快建设世界级民用航空产业集群，上海市制定印发《上海市关于支持民用大飞机高端产业链发展促进世界级民用航空产业集群建设的若干政策措施》。 该文件中，在目标上，措施提出