资讯汇总08期：【资本市场动态】民营火箭公司天兵科技完成超15亿元C轮新增融资

资讯汇总 产品研究中心 赵子健(分析师) 021-38032292 2024.06.1708期 【资本市场动态】民营火箭公司天兵科技完成超15亿元C轮新增融资摘要: 芯片赛道投资火热。 近1周，芯片赛道投资额最多，共7笔合计50.7亿元；近1月，人工智能芯片赛道投资额最多，共16笔合计807.8亿元。 近2周，一级市场投资额以A轮居首，88笔投资额合计20.9亿元、占比34.9%。 近2周，一级市场投资事件数以江苏居首，为37起；投资规模以上海居首，共71.7 亿元。 民营火箭公司天兵科技完成超15亿元C轮新增融资。 天兵科技宣布完成超15亿元C轮新增融资，本轮融资由梁溪科创产业母基金（博华资本管理）、无锡产发、央视基金等多家知名机构共同完成。本轮资金将主要用于天龙三号大型液体运载火箭的首飞与批量化生产，天龙三号可回收状态产品研制，以及天龙二号中型液体火箭的批量化生产。 作为商业航天领航企业，天兵科技自成立�年来，已完成了15轮融资，累计获得资金支持超40亿元。天兵科技在火箭研制、发射服务及技术创新等方面取得了显著成果。2023年4月2日，天兵科技的天龙二号中型液体运载火箭在酒泉卫星发射中心成功首飞，成为二十多年来全球第一家首飞即成的民营企业，天龙二号的首飞成功标 志着中国商业航天液体火箭开启新纪元。 北京凯普林光电科技科创板IPO顺利过会。 近2周，4单项目上会，其中北京凯普林光电科技科创板IPO申请成功获得通过。此次过会具有特殊意义，是新“国九条”和《资本市场服务科技企业高水平发展的十六项措施》政策发布后，上海证券交易所迎来的第二家顺利通过IPO审核的企业。 据招股书披露，凯普林自2003年成立以来，已发展成为国内半导体激光器行业的佼佼者，致力于引领全球激光解决方案的发展。公司不仅为客户提供半导体激光器、光纤激光器及超快激光器产品，还提供全方位的解决方案。财务数据显示，从2021年至2023年，凯普林的营业收入实现了显著增长，年均复合增长率高达49.18%。2023年，公司净利润达到了11732.45万元。 采取协议收购及以横向整合为并购目的的并购案例居多。 近2周，采取协议收购的并购交易22单，以横向整合为并购目的的并购交易17单。 风险提示：投资进展不及预期、上市政策调整超出预期、并购交易进展不及预期、募资进展不及预期 zhaozijian@gtjas.com 登记编号S0880520060003 徐淋(分析师) 021-38677826 xulin028941@gtjas.com 【科技周报】无疲劳铁电材料有望实现存储器无限次数擦写 2024.06.14 【双碳周报】国外碳市场碳配额交易价格集体下降 2024.06.13 【上海产经观察】中国大模型评测竞技场 CompassArena正式启动 2024.06.12 【科技周报】世界首款类脑互补视觉芯片研制成功 2024.06.06 【双碳周报】全国碳市场碳配额成交量继续上涨 2024.06.05 往期回顾 登记编号S0880523090005 目录 1.投资动态3 1.1.芯片赛道投资火热3 1.2.近两周，一级市场投资额以A轮居首3 1.3.近两周，江苏投资事件数居首、上海投资规模居首4 1.4.民营火箭公司天兵科技完成超15亿元C+轮新增融资4 2.募资动态4 3.上市动态5 3.1.北京凯普林光电科技科创板IPO顺利过会5 3.2.近两周，辅导报送项目共9单5 3.3.近两周，终止项目共45单5 3.4.近两周，赴港IPO项目共4单7 4.并购动态7 4.1.近两周，采取协议收购及以横向整合为并购目的的并购案例居多7 导读：本报告跟踪了2024年6月2日-6月15日一级市场投资、募资、上市、并购动态。 1.投资动态 1.1.芯片赛道投资火热 近1周，芯片赛道投资额最多，共7笔合计50.7亿元。 近1月，人工智能芯片赛道投资额最多，共16笔合计807.8亿元。 表1：芯片赛道投资火热 数据来源：企名片，国泰君安证券研究 1.2.近两周，一级市场投资额以A轮居首 近两周，一级市场投资额以A轮居首，88笔投资额合计20.9亿元、占比34.9%。 图1：近两周，一级市场投资以A轮为主 数据来源：企名片，国泰君安证券研究 1.3.近两周，江苏投资事件数居首、上海投资规模居首 近两周，一级市场投资事件数以江苏居首，为37起；投资规模以上海 居首，共71.7亿元。 图2：近两周，江苏和广东投资事件数居首、北京投资规模居首 数据来源：企名片，国泰君安证券研究 1.4.民营火箭公司天兵科技完成超15亿元C轮新增融资 天兵科技宣布完成超15亿元C轮新增融资，本轮融资由梁溪科创产业母基金（博华资本管理）、无锡产发、央视基金、国裕高华、德岳投资、乾瞻投资、中信建投投资、君度投资、鸿富资产、合肥瑞城、苏州资管、首发展创投、国投泰康、秉鸿资本、中财腾华等多家知名机构共同完成。本轮资金将主要用于天龙三号大型液体运载火箭的首飞与批量化生产，天龙三号可回收状态产品研制，以及天龙二号中型液体火箭的批量化生产。 作为商业航天领航企业，天兵科技自成立�年来，已完成了15轮融 资，累计获得资金支持超40亿元。天兵科技在火箭研制、发射服务及 技术创新等方面取得了显著成果。2023年4月2日，天兵科技的天龙二号中型液体运载火箭在酒泉卫星发射中心成功首飞，成为二十多年来全球第一家首飞即成的民营企业，天龙二号的首飞成功标志着中国商业航天液体火箭开启新纪元。 表2：民营火箭公司天兵科技完成超15亿元C+轮新增融资 数据来源：企名片，国泰君安证券研究 2.募资动态 无。 3.上市动态 3.1.北京凯普林光电科技科创板IPO顺利过会 近两周，4单项目上会，其中北京凯普林光电科技科创板IPO申请成功获得通过。此次过会具有特殊意义，是新“国九条”和《资本市场服务科技企业高水平发展的十六项措施》政策发布后，上海证券交易所迎来的第二家顺利通过IPO审核的企业。据招股书披露，凯普林自2003年成立以来，已发展成为国内半导体激光器行业的佼佼者，致力于引领全球激光解决方案的发展。公司不仅为客户提供半导体激光器、光纤激光器及超快激光器产品，还提供全方位的解决方案。财务数据显示，从2021 年至2023年，凯普林的营业收入实现了显著增长，年均复合增长率高达49.18%。2023年，公司净利润达到了11732.45万元。 表3：北京凯普林光电科技科创板IPO顺利过会 数据来源：Wind，国泰君安证券研究 3.2.近两周，辅导报送项目共9单 近两周，共9单项目报送IPO辅导，主要上市版块为北交所。 表4：近两周，辅导报送项目共9单 数据来源：Wind，国泰君安证券研究 3.3.近两周，终止项目共45单 近两周，共45单项目终止IPO。 表5：近两周，终止项目共45单 数据来源：Wind，国泰君安证券研究 3.4.近两周，赴港IPO项目共4单 近两周，共4单项目赴港IPO，分别在医疗健康、人工智能、硬件和电子商务领域。 表6：近两周，港美股IPO项目共7单 数据来源：企名片，国泰君安证券研究 4.并购动态 4.1.近两周，采取协议收购及以横向整合为并购目的的并购案例居多 近两周，采取协议收购的并购交易共22单，以横向整合为并购目的的 并购交易共17单。 图3：近两周，采取协议收购及以横向整合为并购目的的并购案例居多 数据来源：Wind，国泰君安证券研究 注：统计日期为首次公告日，仅包含重大资产重组的并购事件 本公司具有中国证监会核准的证券投资咨询业务资格 分析师声明 作者具有中国证券业协会授予的证券投资咨询执业资格或相当的专业胜任能力，保证报告所采用的数据均来自合规渠道，分 析逻辑基于作者的职业理解，本报告清晰准确地反映了作者的研究观点，力求独立、客观和公正，结论不受任何第三方的授意或影响，特此声明。 免责声明 本报告仅供国泰君安证券股份有限公司（以下简称“本公司”）的客户使用。本公司不会因接收人收到本报告而视其为本公司 的当然客户。本报告仅在相关法律许可的情况下发放，并仅为提供信息而发放，概不构成任何广告。 本报告的信息来源于已公开的资料，本公司对该等信息的准确性、完整性或可靠性不作任何保证。本报告所载的资料、意见及推测仅反映本公司于发布本报告当日的判断，本报告所指的证券或投资标的的价格、价值及投资收入可升可跌。过往表现不应作为日后的表现依据。在不同时期，本公司可发出与本报告所载资料、意见及推测不一致的报告。本公司不保证本报告所含信息保持在最新状态。同时，本公司对本报告所含信息可在不发出通知的情形下做出修改，投资者应当自行关注相应的更新或修改。 本报告中所指的投资及服务可能不适合个别客户，不构成客户私人咨询建议。在任何情况下，本报告中的信息或所表述的意见均不构成对任何人的投资建议。在任何情况下，本公司、本公司员工或者关联机构不承诺投资者一定获利，不与投资者分享投资收益，也不对任何人因使用本报告中的任何内容所引致的任何损失负任何责任。投资者务必注意，其据此做出的任何投资决策与本公司、本公司员工或者关联机构无关。 本公司利用信息隔离墙控制内部一个或多个领域、部门或关联机构之间的信息流动。因此，投资者应注意，在法律许可的情况下，本公司及其所属关联机构可能会持有报告中提到的公司所发行的证券或期权并进行证券或期权交易，也可能为这些公司提供或者争取提供投资银行、财务顾问或者金融产品等相关服务。在法律许可的情况下，本公司的员工可能担任本报告所提到的公司的董事。 市场有风险，投资需谨慎。投资者不应将本报告作为作出投资决策的唯一参考因素，亦不应认为本报告可以取代自己的判断。在决定投资前，如有需要，投资者务必向专业人士咨询并谨慎决策。 本报告版权仅为本公司所有，未经书面许可，任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、发表或引用。如征得本公司同意进行引用、刊发的，需在允许的范围内使用，并注明出处为“国泰君安证券研究”，且不得对本报告进行任何有悖原意的引用、删节和修改。 若本公司以外的其他机构（以下简称“该机构”）发送本报告，则由该机构独自为此发送行为负责。通过此途径获得本报告的投资者应自行联系该机构以要求获悉更详细信息或进而交易本报告中提及的证券。本报告不构成本公司向该机构之客户提供的投资建议，本公司、本公司员工或者关联机构亦不为该机构之客户因使用本报告或报告所载内容引起的任何损失承担任何责任。 上海 深圳 北京 地址邮编 上海市静安区新闸路669号博华广场20层200041 深圳市福田区益田路6003号荣超商务中心B栋27层518026 北京市西城区金融大街甲9号金融街中心南楼18层100032 电话 （021）38676666 （0755）23976888 （010）83939888 国泰君安证券研究所 E-mail：gtjaresearch@gtjas.com