年度報告 2023 目錄釋義....................................................2董事長致辭...............................................5第一節 重要提示 .........................................8第二節 公司基本信息......................................10第三節 財務概要 .........................................27第四節 管理層討論與分析 ..................................32第五節 董事會報告 .......................................90第六節 其他重要事項......................................105第七節 股份變動及主要股東情況 .............................112第八節 董事、監事、高級管理人員和員工情況 ...................116第九節 企業管治報告......................................142附件 獨立核數師報告及合併財務報表附註.....................169 中信建投証券股份有限公司 2023年年度報告2釋義在本年度報告中，除非文義另有說明，下列簡稱具有如下涵義：A股指本公司股本中每股面值人民幣1.00元的境內上市內資股，該等股份在上交所上市及以人民幣交易中國基金業協會指中國證券投資基金業協會《公司章程》、公司章程指本公司章程北京證監局指中國證券監督管理委員會北京監管局北京金控集團指北京金融控股集團有限公司董事會指本公司董事會北京國管指北京國有資本運營管理有限公司北交所指北京證券交易所中央匯金指中央匯金投資有限責任公司中信建投資本指中信建投資本管理有限公司中信建投基金指中信建投基金管理有限公司中信建投期貨指中信建投期貨有限公司中信建投國際指中信建投（國際）金融控股有限公司中信建投投資指中信建投投資有限公司中投公司指中國投資有限責任公司中信集團指中國中信集團有限公司中信股份指中國中信股份有限公司中信証券指中信証券股份有限公司《公司法》指《中華人民共和國公司法》關連交易指與《香港上市規則》中「關連交易」的定義相同中信建投、中信建投証券、 公司、本公司、母公司指中信建投証券股份有限公司 2023年年度報告 中信建投証券股份有限公司3釋義中國證監會指中國證券監督管理委員會本報告披露日指2024年3月28日董事指本公司董事ESG指環境、社會及管治的統稱FICC指固定收益證券、貨幣及商品的統稱《期貨和衍生品法》指《中華人民共和國期貨和衍生品法》鏡湖控股指鏡湖控股有限公司本集團指中信建投証券股份有限公司及其子公司H股指本公司股本中每股面值人民幣1.00元的境外上市外資股，該等股份在香港聯交所上市及以港幣交易港元╱港幣指中國香港特別行政區法定貨幣港元香港交易所指香港交易及結算所有限公司《香港上市規則》指《香港聯合交易所有限公司證券上市規則》（經不時修訂）香港指中國香港特別行政區香港聯交所指香港聯合交易所有限公司IPO指首次公開發行財政部指中華人民共和國財政部新三板指全國中小企業股份轉讓系統全國股轉公司指全國中小企業股份轉讓系統有限責任公司中國指中華人民共和國QFI指合格境外投資者關聯╱連交易指關聯交易及關連交易關聯交易指與《上交所上市規則》中「關聯交易」的定義相同本報告期╱報告期╱2023年 指2023年1月1日至2023年12月31日 中信建投証券股份有限公司 2023年年度報告4釋義人民幣指中國法定貨幣人民幣《證券法》指《中華人民共和國證券法》山東證監局指中國證券監督管理委員會山東監管局滬深交易所指上海證券交易所及深圳證券交易所股份指本公司股本中每股面值人民幣1.00元的普通股，包括A股及H股股東指股份持有人上交所指上海證券交易所《上交所上市規則》指《上海證券交易所股票上市規則》（經不時修訂）北京市國資委指北京市人民政府國有資產監督管理委員會監事指本公司監事監事會指本公司監事會深交所指深圳證券交易所本報告期末╱報告期末╱ 2023年末指2023年12月31日美元指美利堅合眾國法定貨幣美元WFOE指外商獨資企業萬得資訊指萬得信息技術股份有限公司 2023年年度報告 中信建投証券股份有限公司5董事長致辭各位股東：春池水漲，楊柳新晴，又到了向各位股東匯報公司過去一年成績和未來展望的時候。2023年是全面貫徹黨的二十大精神的開局之年，中信建投人沉着應對市場波動，堅定信心，推動公司在複雜環境中繼續保持高質量發展。根據中國企業會計準則審計後的財務數據，截至2023年末，本集團總資產人民幣5,227.52億元，歸屬於母公司股東的淨資產人民幣974.78億元；2023年，本集團實現營業收入人民幣232.43億元，歸屬於母公司股東的淨利潤人民幣70.34億元，加權平均淨資產收益率達到8.59%，繼續保持行業領先水平。2023年，公司各項業務取得穩健發展。投資銀行業務再一次穩居市場前列，是公司促進實體經濟高質量發展、服務國家戰略的重要途徑，更是公司多年來矢志不渝致力於成為「中國一流投資銀行」的集中體現。公司積極圍繞國家重大戰略開展投資銀行業務，在科創板、創業板、專精特新「小巨人」企業IPO保薦，服務新能源等產業發展方面均獲得市場廣泛認可，發揮了證券行業在協助優質企業獲得市場融資、實現進一步發展方面的重要作用。經紀及財富管理業務核心指標的市佔率創歷史新高，證券經紀業務淨收入、代理買賣證券業務淨收入、代銷金融產品淨收入進一步提高，股票及基金投顧服務業務穩步發展，是公司長期精益求精服務廣大投資者的堅實一步。機構業務規模和市場競爭力日益提升，公司公募基金託管數量位居行業第1名，研究業務的市場影響力進一步增強，公募基金佣金佔比穩居行業第2名。固定收益業務牢牢抓住市場契機，鞏固並不斷豐富基於債券、外匯、商品及相關衍生品的各類FICC產品類型，加強平台建設，獲得較好收益。股票衍生品交易業務穩健佈局，進一步擴充投資交易品種，持續完善策略指數產品體系。資產管理業務持續優化，淨收入創歷史最好排名。證券金融業務積極搭建多中心、多渠道、多層次的客戶開發服務體系，獲得良好的市場反饋。子公司貢獻度逐年增強，中信建投期貨連續4年營業收入及淨利潤均獲得歷史最好成績，連續4年獲評A類AA級期貨公司；中信建投資本多項已投項目完成上市或過會，月均實繳規模位居券商私募子公司前列；中信建投國際積極把握公司跨境一體化發展機遇，獲標普和惠譽對中資券商境外子公司的最高國際信用評級等級；中信建投基金多隻產品的收益率穩居市場前20%乃至前10%；中信建投投資有序做好項目開發、儲備及投資佈局工作。以上業務的詳細情況請參閱本年度報告中「管理層討論與分析」章節。 中信建投証券股份有限公司 2023年年度報告6董事長致辭作為中信建投証券董事長，我深知以上成績的來之不易，並且充分感受到了公司多年發展積累的深厚底蘊。2023年是值得全體中信建投人深深銘記的一年，面對各種挑戰，中信建投人站穩腳跟、齊心協力，在經受重重考驗過程中進一步提升自身服務質量和管理水平，充分證明了多年以來公司堅守的「走正道、勤作為、求簡單、不折騰」的發展理念能夠確保公司穿越不同經濟週期和市場趨勢，最終實現高質量發展。在此，我謹代表公司董事會和經營管理層向長期以來一直支持和關心公司發展的廣大股東朋友和堅持不懈奮鬥在各個崗位上的中信建投証券全體員工致以最崇高的敬意和衷心的感謝！2023年，中國證券行業發生了諸多變化，其中影響最為深遠的便是習近平總書記在中央金融工作會議上發表重要講話，提出要「加快建設金融強國」，「培育一流投資銀行和投資機構」，為證券行業未來發展指明了前進方向。中信建投証券在創立15週年時，結合以往發展經驗，正式明確了「致力於成為客戶信賴、員工認同、股東滿意的中國一流投資銀行」的發展願景，並積極付諸實踐。而在「建設金融強國」的時代背景下，全體中信建投人開始從更高的角度和更宏觀的視野重新思考新時代一流投行的更豐富內涵和戰略意義。我們深刻認識到，「金融強國」並不僅僅是一個名詞，更是指「通過金融發展使得國家更為強盛」，金融應當也必須成為國之重器，承載輔助國家經濟繁榮和國際地位提升的重要責任。在此背景下，為了實現「金融強國」目標，建設一流投資銀行、打通實業與資本之間聯繫通道的時代需求便呼之欲出。投資銀行通過協助優質企業完成上市並發行股票，最大程度把社會資金集中起來轉化為投資「資本」，使得企業得以擴大再生產，投資者獲得資金增值，最終實現整個社會生產力的巨大提升。而投資銀行在為具備發展潛力的行業滿足巨大的融資需求的同時，自身也獲得大踏步發展。正如習近平總書記強調的「金融強國應當基於強大的經濟基礎」那樣，投資銀行和國民經濟發展是相互促進的辯證關係。正是依託於國家經濟基礎和綜合實力的快速發展，中國建設「一流投資銀行」才成為可能，而「一流投資銀行」也必定要伴隨經濟需要、服務實體經濟需求，中國企業的貿易、投資走到哪里，一流投行的服務就要跟到哪里。結合上述思考和自身發展經驗，中信建投証券提出了「堅定理想信念，圍繞‘戰略領先’，打造具備一流文化、一流人才、一流能力、一流服務和一流成績的‘五個一流’的一流投資銀行」的發展目標。 2023年年度報告 中信建投証券股份有限公司7董事長致辭「志不求易，事不避難。」經過18年的砥礪前行，中信建投証券從成立之初的「百廢待興」逐漸成長為一家穩居行業前列、深獲客戶和市場信賴、服務水平與日俱增的大型綜合性證券公司。徵塵未洗，戰鼓又催。面對「培育一流投資銀行」的時代召喚，中信建投証券深感生逢其時，有志於成為建設一流投資銀行的「排頭兵」，將積極完善自身定位和發展規劃，知差距、以明戰略，積跬步、以至千里，匯小流、以成江河，將自身發展同國家與社會的需求緊密結合在一起。中信建投証券將繼續堅持以投資者為本，勤勉盡責，提高價值發現能力和投資者服務能力，力求更加充分地發揮直接融資「服務商」、資本市場「看門人」、社會財富「管理者」的各項功能，向着成為「具備國際競爭力與市場引領力的投資銀行」的目標奮力前進。我們深知，在加力建設一流投行的征程中，我們只是眾多券商中的一個；在建設社會主義現代化中國的征途上，我們也只是千千萬萬奮鬥者中的一小部分，但不論是建設一流投行，還是建設金融強國，我們自信只要憑藉堅定的政治立場和過硬的專業精神，聚焦如何「堅持把金融服務實體經濟作為根本宗旨」、做好金融「五篇大文章」，涓滴細流也必定會成溪成澗，最終匯入到強國建設、民族復興的滔滔江河時代大潮之中！而廣大股東朋友則必然是這一過程的見證者和受益人。董事長王常青2024年3月28日 中信建投証券股份有限公司 2023年年度報告8第一節 重要提示一. 本公司董事會、監事會及董事、監事、高級管理人員保證年度報告內容的真實、準確、完整，不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，並承擔個別和連帶的法律責任。二. 本報告經本公司第二屆董事會第五十九次會議審議通過。公司全體董事出席董事會會議，未有董事對本報告提出異議。三. 畢馬威華振會計師事務所（特殊普通合夥）和畢馬威會計師事務所為本公司出具了標準無保留意見的審計報告。四. 公司董事長王常青，主管會計工作負責人王常青（代行）及會計機構負責人（會計主管人員）趙明聲明：保證年度報告中財務報告的真實、準確、完整。五. 董事會決議通過的本報告期利潤分配預案或公積金轉增股本預案公司的2023年度利潤分配預案如下：公司擬採用現金分紅方式，以2023年12月31日的股本總數7,756,694,797股為基數，向全體股東每10股派發現金紅利人民幣2.50元（含稅）。該預案尚需提交本公司股東大會審議批准。六. 前瞻性陳述的風險聲明本報告所涉及