一线希望 - 能源展望 2024

Atradius能源展望 Contents 1.131.231.341.451.56 2.亮点改进方案2.182.292.3102.411 3.可再生能源展望3.1133.1.1133.2153.2.1153.2.2163.317 13 4.石油市场展望4.1184.2194.3204.4214.522 18 5.天然气市场前景5.1235.2245.3255.4255.526 23 27 Atradius经济研究 约翰·洛里，头儿经济学家全球能源结构+31(0)205533079AfkeZeilstra，高级经济学家Renewables+31(0)205532724DanaBodnar,经济学家油+31(0)205533165TheoSmid,高级经济师气体+31(0)205532169 执行摘要 1偏离轨道？ 在有记录以来最热的一年的背景下，《巴黎协定》的COP28盘点峰会提供了一幅令人沮丧的画面。好像能源转型偏离了轨道。现在还没有。我们看到俄罗斯入侵后能源转型的加速，政府加大了干预力度，提高了能源效率，降低了二氧化碳排放量。可见亮点：中国在能源转型中发挥了重要作用，投资大幅增加，技术成本持续下降，清洁能源竞争日益激烈。 2亮点改进方案 这些亮点转化为改善的情景。化石燃料需求较早达到峰值，随着中国转向清洁能源，部署可再生能源，尤其是太阳能光伏的势头仍在继续。在强有力的政策支持的帮助下，发达经济体以更低和更清洁的能源需求领先。除中国外，新兴经济体需要承诺，政策和资金。已宣布和已实施的政策之间的差距正在缩小，到2050年也将实现净零排放（NZE）。但是差距仍然很大。因此，一个人不应该犯错。要求执行和供资的呼声一如既往。 3可再生能源展望 2023年是增加可再生能源产能的创纪录年份。石油和天然气、能源安全的持续高价，加上成本的下降，特别是太阳能的成本下降，促成了这一点。此外，支持性政策举措有助于可再生能源的势头。中国正在增加太阳能和风能的可再生能源。太阳能制造的大量投资导致了当地太阳能组件价格的下降，提高了太阳能的竞争力。预计中国将在2030年和2050年增加最大的产能。在我们的基准情景下，电力需求将强劲增长，特别是在经济发展、人口增长和收入增长的推动下，新兴和发展中国家。特别是在运输部门，电气化将起飞。低排放能源将完全满足额外的电力需求，可再生能源将成为主要的电力来源。太阳能光伏将成为最主要的电力来源。在新西兰的情况下，这些发展更加明显。需要对电力部门进行大量投资，以保持电力供应的可靠和稳定。为了跟上可再生能源的强劲增长，对电网的投资至关重要。就像加快许可流程一样。 4石油市场展望 大流行后石油市场的波动性在2023年有所缓解。短期前景更加平衡。随着全球经济放缓和针对需求的政策正在生效，全球需求增长放缓。美洲强劲的产量增长在很大程度上抵消了欧佩克+的减产。预计全球石油需求将达到峰值，并在2020年代下半年开始下降。更加果断的能源转型政策，特别是在欧洲和北美，针对车队电气化的能源转型政策，是需求下降的关键驱动因素。需求下降将推动生产转向低成本来源。因此，欧佩克+将增加其在较小石油市场的份额。因此，未来的石油价格将大大低于目前每桶80美元左右的水平。我们预测价格将在2030年放缓至每桶74美元，并在2050年进一步放缓至每桶60美元。波动性仍然存在，尤其是在地缘政治冲突升级的情况下。然而，急剧上升的风险较低。2050年油价可能跌至每桶25美元。 5天然气市场前景 在俄罗斯入侵乌克兰后的巨大压力之后，天然气市场在2023年逐渐恢复平衡。现在，美国的天然气价格同比下降了68％，亚洲下降了39％，欧洲下降了54％。我们预计全球天然气需求将很快达到峰值，到2030年将下降7%，到2050年甚至下降42%。强有力的政策支持将在2030年之前减少电力部门天然气在能源供应中的份额，然后在建筑和工业中越来越多。预计到2030年，亚太，中东和非洲的天然气需求将增长，然后开始下降。预计美国和欧洲的天然气需求在中长期都将下降。预计俄罗斯将在2050年成为最大的天然气供应国，而目前是美国。但是俄罗斯的供应将减少近40％。全球液化天然气的过剩使俄罗斯在非欧洲市场多元化的选择较少。中东仍然是近期最大的供应增长来源。所有三个地区（美国，欧洲，亚洲）的天然气价格都在下降。随着全球天然气市场继续适应俄罗斯管道向欧洲供应天然气的损失，天然气价格将在十年中期之前保持一定的高位。这对其他进口地区的价格产生了连锁反应。 1.能源过渡偏离轨道？ 1.12023年：有记录以来最热的一年 个令人沮丧的画面，认识到尽管有许多积极的发展，野心和意图，到本世纪末，世界将面临2.4至2.6摄氏度的全球变暖。除非采取紧急行动并提供支持，以在2030年将二氧化碳排放量减少43％，到2050年减少60％，2，否则世界看起来好像偏离了轨道。 在我们上一次的能源展望中，我们已经强调了气候变化的严重性，并将其命名为生存威胁。2023年的事件使人们意识到这一点并不夸张。全球变暖达到了新的高度。去年，这是自1850年以来最热的日历年，气温比工业前平均水平高出1.48摄氏度。这也比2016年的最高年值高0.17度。 是吗？在这份展望中，我们将仔细研究我们在能源转型中的位置。我们将考虑世界各国目前的发展、计划和意图。以及实现巴黎气候目标需要什么。我们将更详细地讨论我们进展太慢。因此，实现这些目标的途径正在迅速缩小。但是我们避免（太）消极。一切都没有失去。有一线希望。 仅仅是数据也许可以忽略，极端天气事件则不能忽略。由于季风降雨和热带气旋，例如加利福尼亚，墨西哥和地中海，发生了大规模洪水。干旱袭击了墨西哥和南美。 热浪在欧洲，北非以及北美和亚洲的部分地区袭击，经常打破当地的温度水平，例如意大利的47摄氏度和中国的52.2摄氏度。这与加利福尼亚州等广泛的野火相吻合，与2022年相比，这些野火的碳排放量增加了30％。世界其他地区，如西欧，经历了严重的降水，持续时间和强度都是前所未有的。此外，在2023年，南极海冰达到了创纪录的低水平，比之前的25年平均水平低了8个月。在地球的另一端，每年3月的北极海冰面积高峰是第四低的。同时，随着海洋表面温度超过所有先前记录的水平，海平 我们将首先详细阐述这一主题，在本章的其余部分中，勾勒自上次《能源展望》以来能源部门，特别是能源组合的发展和前景。在第二章中，我们通过更详细地描述IEA对能源组合的预测方案来遵循这一点。随后在第3章讨论了可再生能源，而第4章和第5章分别讨论了石油和天然气行业。 1.22030年：具有里程碑意义的一年 面持续上升。我们越来越接近地球生态系统难以适应的情况，一些地方在夏季接近人类生存能力的极限。 在本展望中，我们再次提供了截至2050年的预测。原因很简单-所有IEA方案都使用该日期作为参考。尽管如此，与前几年相比，我们将把重点更多地放在短期，重点放在2030年之前。 这些数字和事件可以说不仅仅是气候变化的反映。事实上，厄尔尼诺现象的发生，即太平洋海水的自然过程，放大了温度的上升。即使考虑到这一点，涨幅仍然很大。对气候变化和厄尔尼诺现象以外的其他因素的综合归因仍然没有。建议的因素，例如2022年1月的洪加汤加-洪加哈帕火山喷发，由于运输减少的二氧化硫排放而减少的气溶胶以及太阳周期达到峰值的方法可能是有限的。 为什么要到2030年？简而言之，原因是这一时期是为成功实现2050年能源过渡奠定基础的关键时刻。如果缺乏这些，从2030年开始的过渡将更加薄弱，到2050年将达到零排放，甚至接近零排放 在这种背景下，11月底和12月初，近200个国家聚集在迪拜举行的COP28气候谈判中。此次峰会的框架是全球首次盘点世界在实现2015年巴黎气候目标1.5摄氏度变暖和有限或没有超调方面取得的进展。这是（长期）温度上升，希望能够防止2023年等年 COP28：告别化石燃料？https://www.oxfordenergy.org/publications/ten-key-conclusions-from-cop28-a-below-to-化石燃料 即使不是不可能，也将非常困难。因此，至关重要的是，未来几年世界步入正轨。34 对国家/地区的当前政策进行了评估。他们预计会导致温度上升2.4 2100年摄氏度(概率为50%)。这就是在迪拜举行的COP28峰会上讨论的世界。这不是我们最终看到的结果。为此，正如我们在去年极端天气中所看到的那样，气候变化过于紧迫。因此，就像我们上次的《能源展望》一样，我们认为，除了当前的政策外，国家自主贡献（NDC）中与气候有关的承诺以及在能源获取等相关领域的承诺也将到位。这使世界转向所谓的宣布承诺方案（APS），其中温度上升限制在1.7度。当然，考虑到《巴黎协定》的目标是1.5度，这还不够。要做到这一点，还需要做更多的工作。事实上，世界需要到2050年实现二氧化碳净零排放，因为我们将描述为规范情景的2050年净零排放(NZE)是世界应该努力实现的目标。在这样的世界中，与能源相关的关键联合国可持续发展目标也得到了实现，例如普遍获得可靠的现代能源服务（到2030年）和空气质量的重大改善。如上所述，每年的高排放和有限的进展也使得到2050年实现净零变得更加困难。但这些目标并非遥不可及。 仔细观察，我们看到了这一广泛图景背后的几个论点。首先，与工业化前的水平相比，只有有限的剩余二氧化碳仍然可以排放，以将全球变暖限制在巴黎协定的目标1.5度。这种所谓的二氧化碳预算对于避免可能导致不可逆转的气候变化的全球变暖水平至关重要，那里的极地冰盖融化，生态系统崩溃，食物和水供应受到严重破坏。这意味着没有时间浪费与能量转换。每年都很重要。 第二，虽然到2030年的能源转型是必要的，但对于2030年之后的时期也是至关重要的。从那时起，根据过去十年发生的情况，能源转型需要加速。到2030年的这段时期是大规模投资的时期，特别是在可再生能源和包括电网在内的基础设施方面。由于这需要时间，因此在二氧化碳排放方面也获得了好处。因此，在2030年之后的受限能源转型中，投资的延迟或减少将是显而易见的。 第三，虽然这些投资是基于现有和商业上可行的技术，但要在2050年实现净零，还需要更多。特别是，技术需要从今天的演示或原型阶段发展到2030年代的广泛应用。此外，需要创新来使重工业部门脱碳以及海上和空中的长途运输。直接空气捕获，低碳燃料，氢电解槽和先进电池等技术很有前途，但需要时间和资金。电子卡车和工业CCUS（碳捕获使用和存储）等选项只能在2030年之后取得实质性进展，在该日期之前进行部署对于降低成本并允许必要的扩大规模至关重要。部署现有技术是必要的，但不足以在2050年实现净零。 上述情景在结果上有所不同，尤其是在对气候变化的潜在影响上。但它们也有很多共同点。人们甚至可以看到类似的趋势正在上演，但强度不同。 这些趋势是什么？我们大致看到三个。首先，能源效率，意味着节约能源。这意味着，例如，使用隔热材料来减少家庭供暖的能源使用，而不会损失热量。第二，电气化。通过电加热而不是气体加热可以进一步促进能量需求的减少。此外，随着太阳能光伏，风能或水力发电越来越多，能源结构也将更加清洁。经由电动车辆(EV)的运输的电气化是另一示例。第三，以 新技术需要大规模部署。 双重方式摆脱化石燃料。我们看到大规模发电从煤炭和天然气驱动的发电厂转向可再生能源。此外，在电气化不可行的地方，正在转向清洁燃料，远离化石燃料。这在公路交通、海运和航空方面是可见的。更清洁的燃料如生物燃料与化石燃料混合。 简而言之，能源转型是与时间赛跑。为了避免不可逆转的全球变暖阈值水平，二氧化碳排放预算只剩下有限的时间。立即降低排放水平以及对基础设施和技术的投资对此至关重要。2030年是一个里程碑。这就是为什么我们选择强调它。 是什么推动了这些趋势及其强度？同样，可以区分三个主要因素