电气设备行业动态点评：快充加速渗透，催生相关产业机遇

电气设备行业动态点评

主要事件与评论

• 2024年深圳市计划：深圳市市长提出2024年新建5万个充电桩，目标年底超充站达到1000座。

• 充电桩与车辆增长对比：尽管2023年公共充电桩数量显著增加，但车桩比仍有提升空间，与政府设定的目标（2025年车桩比2:1，2030年车桩比1:1）存在差距。高工产研数据显示，800V高压快充车型在市场中的渗透率将逐步提高。

快充市场机遇

• 电池材料：通过改进负极材料（如采用多孔碳、负极包覆），提升电池快充能力。
• 元器件：高压快充对元件提出了更高要求，如熔断器、继电器、薄膜电容，以及碳化硅功率器件的使用，能提升整车效率。
• 热管理：高压快充产生的大量热量需要有效管理和控制，涉及电池散热、温度控制等技术。

投资建议

• 电池材料：关注导电炭黑（黑猫股份）、多孔碳（元力股份）、负极包覆材料（信德新材）。
• 元器件：聚焦熔断器（中熔电气）、继电器（宏发股份）、薄膜电容（法拉电子）、碳化硅衬底（天岳先进）。
• 热管理：推荐汽车组覆盖的银轮股份、液冷充电枪制造商永贵电器、电子水泵供应商飞龙股份。

风险提示

• 快充车型销量低于预期。
• 原材料价格波动。
• 行业竞争加剧。

结论

电气设备行业在快充技术的推动下展现出巨大潜力，特别是在电池材料、元器件和热管理系统方面。通过投资上述领域的公司，可以捕捉到行业增长的机会。然而，投资者需关注潜在的风险，包括市场需求的不确定性、原材料成本波动和激烈的市场竞争。