每日市场观察

2024年1月17日 【今日关注】 周二市场先后经历了冲高回落又探底回稳，尾盘各大指数都迎来了小反弹，成交量也有一定修复。北向资金逆势净流出，尾盘沪股通资金流入比较明显。两市虽然有超3500家个股下跌，但大部分都是小跌行情，市场整体调整力度并不大。 沪指盘中“V”形反转，盘中一度创下2022年4月以来新低后震荡回升。技术上，当前指数连续收阳，出现低位多阳的形态特征，显示出空方力量有一定衰竭，短期指数继续向下扩展的可能性在下降。同时10日、20日均线仍在下压，技术上形成一定的压力，量能不能改善的话短期恐怕还是以震荡走势为主。 板块方面，餐饮旅游依然是主要的做多方向，板块趋势慢慢走出明朗，但尾盘长白山股价打开涨停跳水，周三留意个股表现对板块的影响，关注餐饮旅游板块连续拉涨后的短线回调机会。新能源板块盘中有所表现，这是前期超跌的方向，可关注其表现的持续性。 【市场回顾】 市场概况：1月16日，市场全天探底回升，三大指数小幅反弹，沪指、创业板指盘中均再创阶段新低。北证50指数午后大幅反弹，最终涨超5%。盘面上，大金融股盘中异动带动指数反弹，光伏等新能源赛道股 震荡反弹，有机硅方向领涨，旅游酒店股维持活跃，飞行汽车概念股再度活跃。下跌方面，零售股陷入调整。总体上个股跌多涨少，全市场超3500只个股下跌。1月16日沪深两市成交额6848亿，较上个交易日放量739亿。板块方面，飞行汽车、有机硅概念、旅游、证券等板块涨幅居前，油气、短剧、电商、零售等板块跌幅居前。截至收盘，沪指涨0.27%，深成指涨0.31%，创业板指涨0.38%。 【资金面】 北向资金：1月16日，全天净卖出41.33亿，其中沪股通净买入1.69亿元，深股通净卖出43.02亿元。 主力资金流向：1月16日，上证净流入24.00亿元，深证净流入8.84亿元。行业板块方面，主力资金流入前三的板块为光伏设备、证券、汽车零部件，主力资金流出排名前三的板块为房地产开发、电力、化学原料。 【消息面】 1.证监会：将会同有关各方大力支持北交所高质量发展 1月15日，北京证券交易所公司（企业）债券市场开市，首批公司（企业）债券上市交易。证监会党委委员、副主席王建军出席开市仪式并致辞。证监会表示，下一步，将坚持全面贯彻中央金融工作会议精神和中央经济工作会议精神，会同有关各方大力支持北交所高质量发展，扎实推进北交所债券市场建设，加强交易所债券市场监管和风险防控，深化债券市场功能，更好服务实体经济高质量发展，为建设中国特色 现代资本市场、助力高质量发展作出更大贡献。业内人士表示，债券是证券交易所的基础品种，北交所公司（企业）债券市场开市对于进一步完善证券交易所功能、拓展直接融资渠道、强化服务实体经济和国家战略能力具有重要意义，也将为我国债券市场高质量发展注入新动能。 点评：北交所是为创新型中小企业量身打造的交易所，在促进科技创新、支持中小企业发展、贯彻普惠金融等方面承担着重要的使命和责任。 2.国内企业拥有有效发明专利占比首次超过七成 1月16日，国务院新闻办公室举行新闻发布会，介绍2023年知识产权工作进展情况。国家知识产权局副局长胡文辉介绍，截至2023年底，我国国内拥有有效发明专利的企业达42.7万家，较上年增加7.2万家。国内企业拥有有效发明专利290.9万件，占比增至71.2%，首次超过七成，创新主体地位进一步凸显。 点评：截至2023年底，我国发明专利有效量为499.1万件。其中，国内（不含港澳台）发明专利有效量为401.5万件。我国每万人口高价值发明专利拥有量达11.8件。专利数量是我国科技水平的重要体现。 3.国家金融监督管理总局：2023年以来消费贷实际贷款利率最低可达4%以下 国家金融监督管理总局在公开回复张学军委员关于“发展消费金融扩大内需”的提案中指出，消费是最终需求，是经济增长的持久动力。根据市场反映情况，2023年以来银行业金融机构积极推动消费信贷业 务发展，商业银行个人消费贷款利率总体处于较低水平，对于信用良好的优质客户，实际贷款利率最低可达4%以下，接近一年期LPR水平。点评：消费作为经济增长的持久动力，是最终需求。 【行业动态】 1.国家知识产权局：全面实施专利开放许可制度鼓励探索专利开源国家知识产权局副局长胡文辉表示，将全面推进知识产权转化运用。深入实施专利转化运用专项行动，全面梳理盘活高校和科研机构存量专利，推动高价值专利与企业精准对接、加速转化。完善知识产权支撑关键核心技术攻关工作体系，优化专利导航服务，助力高水平科技自立自强。全面实施专利开放许可制度，鼓励探索专利开源。充分发挥专利在支撑绿色技术和未来产业发展中的重要作用，深入实施商标品牌价值提升行动和地理标志助力乡村振兴行动，服务构建现代化产业体系。 2.全球第一桶地下原位热解煤焦油在陕西成功提取 “全球第一桶地下原位热解煤焦油在陕西成功提取，实现煤田地下原位采油从‘0’到‘1’的突破。”1月15日，陕西省煤田地质集团有限公司、自然资源部煤炭资源勘查与综合利用重点实验室联合主办的“陕北富油煤地下原位热解开采先导性试验”项目成果发布会发布的信息，引发各方关注。作为我国重要的能源生产基地，陕西煤炭产量居全国第三。“陕北富油煤的焦油产率达9%左右，通过地下原位热解 开采工艺提取煤中的焦油，相当于再造一个大庆油田。”中国工程院院士王双明介绍。 3.Canalys：2023年第四季度全球智能手机市场增长8%苹果成2023年度出货量最高厂商 市场调研机构Canalys报告显示，2023年第四季度，全球智能手机市场增长8%，达到3.2亿部。结束了连续七个季度的下滑。在新款iPhone推出后，苹果在第四季度以24%的市场份额领跑全球。三星以17%的市场份额，位居第二。小米稳居第三，第四季度同比增长超过20%。得益于新兴市场的复苏，传音首次晋升至第四位。vivo以7%的市场份额跻身前五。2023年全年，全球智能手机总出货量为11亿部，同比下降4%。苹果首次略超三星，成为2023年度出货量最高的厂商，不过两者的市场份额均为20%。小米、OPPO和传音分别占据13%、9%和8%的市场份额。 【基金动态】 1.美联储降息预期升温，这类基金纷纷限购 近日，有多只美债基金公告限购。此前，大成全球美元债基金、工银瑞信全球美元债基金等都已宣布暂停申购或大额申购业务；摩根国际债券拟拒绝全部或部分认购及申购申请。 从近期宣布限购的基金原因来看，普遍与QDII额度紧缺无关，而是出于对投资者利益的保护。事实上，随着联储降息预期的升温，市场对于中长期美债收益率的投资回报预期在下降，尽管短期依旧提升存量 债券的投资积极性，但一些机构也开始选择防守。多只美元债基金宣布限购。 2.公募REITs二级市场上周延续下挫 获悉，上周公募REITs二级市场延续了大幅下挫的趋势，甚至多只产品因连续下跌而相继发布停牌公告，引发市场和投资者关注。数据显示，上周全市场已上市的30只产品中，环比上涨的仅有5只，其中富国首创水务REIT和中金山高集团高速公路REIT以5.88%和4.84%的涨幅领涨。相比之下，环比下跌的产品不仅数量多并且跌幅较大。 【买方观点】 富安达基金：当前市场对不利因素已反映较为充分 从2023年12月份的CPI和PPI来看，宏观数据仍待恢复，叠加荷兰政府进一步收紧光刻机出口限制打压科技板块，市场风险偏好持续低迷，高股息红利股受到追捧而成长板块抛压较大，预计市场短期仍需消化压力，我们认为后续需等待经济数据的进一步明朗，但当前市场对于不利因素已反映较为充分，估值也处于低位，可以考虑均衡配置红利资产并可关注部分超跌科技股。 本文提供的所有信息仅供参考，不构成任何投资建议。财达证券不会因接收人收到本内容而视其为客户。财达证券力求所涉信息资料准确可靠，但财达证券不对该等信息的准确性、完整性或可靠性、及时性做任何保证。 在任何情况下，本文所推送信息或所表述的意见并不构成对任何人的投资建议。除非法律法规有明确规定，任何情况下财达证券不对因使用本文的内容而引致的任何损失承担任何责任。读者不应以本文推送内容取代其独立判断或仅根据本文推送内容做出决策。财达证券版权所有并保留一切权力。如发现其他版权问题，请致电客服或发送邮件，相关人员会及时处理。