上海出口集装箱运输市场（欧洲航线）日报
航运市场和国际宏观经济周报 Weekly Report on Shipping Industry and International Macroeconomics 更多精彩内容请关注方正中期官方微信 摘要： 【行情复盘】 期货市场：继续震荡上扬。主力合约EC2404报收于770.4点，上涨2.19%，其他远期合约涨幅略低于04合约。交投情况依然活跃，主力合约成交量42.13万手，成交额160.84亿元。 【重要资讯】 1、10月24日TCI（天津→欧洲）录得$716/TEU，日环比上涨2.9%；10月19日XSI（中国→欧洲）录得$970/TEU，日环比下跌0.2%。东方海外推出11月1-14日中欧航线运价，FAK价格上涨至$825/TEU、$1450/FEU，相比当前运价出现明显跳涨。 2、10月18日，青岛前湾港区南岸最后一个深水码头项目——青岛港前湾港区泛亚码头工程（二期）暨项目整体顺利通过竣工验收。工程位于青岛港前湾港区南岸作业区，项目建设规模为2个10万吨级集装箱泊位以及相应配套设施，岸线长度768米，近期暂按年通过能力70万TEU。配置装卸工艺设备，远期根据集装箱吞吐量增长情况适时增配装卸工艺设备。项目分阶段建设实施，一期工程已于今年4月通过竣工验收，二期工程为自动化集装箱堆场及辅建区。二期工程通过竣工验收，意味着项目整体通过竣工验收。 【市场逻辑】 下旬即期市场货量有限，但由于班轮公司加大了停航力度，即期运价明显回升。11-12月将迎来2024年度合约签约季，班轮公司和货主会反复博弈，现货市场波动将带动期市宽幅震荡。下周SCFIS有望反弹，后期基差收敛，市场看涨情绪回暖。 【交易策略】 周三可以继续追多，主力合约EC2404有望尝试800点压力位。 作者：宏观与大类资产研究中心 陈臻 执业编号：F3084620（从业资格）、Z0018730（投资咨询） 联系方式：chenzhen1@foundersc.com 投资咨询业务资格：京证监许可【2012】75号 成文时间：2023年10月24日星期二 上海出口集装箱运输市场（欧洲航线）日报 Daily Report on Shanghai Export to Europe Container Shipping Industry 目录 ........................................................................................................................................................... 1 1、盘面情况 ..................................................................................................................................................... 1 2、现货情况 ..................................................................................................................................................... 1 3、运力规模 ..................................................................................................................................................... 2 4、港口情况 ..................................................................................................................................................... 3 5、船舶燃料油价格 ......................................................................................................................................... 3 6、人民币兑美元汇率 ..................................................................................................................................... 4 7、亚欧宏观经济重点数据日历及提示 ......................................................................................................... 4 1 1、盘面情况 图1-1：主力合约EC2404日K线图、持仓量、交易额 数据来源：同花顺期货通、方正中期期货研究院整理 表1-1 2023年10月24日EC五大合约收盘价、持仓量、成交量、成交额 数据来源：同花顺期货通、方正中期期货研究院整理 2、现货情况 根据TCI最新集装箱运价指数显示，2023年10月24日远东→欧洲航线录得$716/TEU，日环比上涨2.9%，周环比上涨5.3%。 0.00200.00400.00600.00800.001,000.001,200.001,400.002023-01-042023-02-042023-03-042023-04-042023-05-042023-06-042023-07-042023-08-042023-09-042023-10-04（$/TEU）TCI天津→欧洲运价 图2-1：TCI天津→欧洲运价 数据来源：同花顺、方正中期期货研究院整理 2 3、运力规模 根据Alphaliner数据显示，2023年10月24日全球共有6714艘集装箱船舶，总运力达到28010286TEU，其中亚欧航线运力规模451439TEU。 380,000390,000400,000410,000420,000430,000440,000450,000460,000470,000480,00024,000,00024,500,00025,000,00025,500,00026,000,00026,500,00027,000,00027,500,00028,000,00028,500,000全球及亚欧航线运力规模全球:集装箱船运力(TEU)欧洲:集装箱船运力(TEU) 图3-1：全球及亚欧航线集运市场运力规模 数据来源：Alphaliner、方正中期期货研究院整理 表3-1 2023年10月24日全球TOP10班轮公司规模及占比 排名班轮公司运力规模（TEU）全球占比1地中海航运5,440,94119.4%2马士基航运4,145,74914.8%3达飞轮船3,498,51312.5%4中远海运3,042,93910.9%5赫伯罗特1,929,7266.9%6长荣海运1,649,7635.9%7海洋网联1,697,6346.1%8韩新航运790,3422.8%9阳明航运705,6142.5%10以星航运565,5862.0%2346680783.8%合计 数据来源：Alphaliner、方正中期期货研究院整理 表3-2 2023年10月24日全球TOP10班轮公司未下水新船订单规模 3 班轮公司新船订单规模（TEU）总艘数（艘）1地中海航运1,496,2711252达飞轮船1,263,8361203中远海运854,826524长荣海运825,218715海洋网联515,542396马士基408,000337以星商船286,924368赫伯罗特251,976129韩新航运265,0272610阳明海运77,50056167620519合计 数据来源：Alphaliner、方正中期期货研究院整理 4、港口情况 图4-1：北欧基本港在港数量、在锚数量、在泊数量、平均等泊时间 数据来源：港口宝、方正中期期货研究院整理 5、船舶燃料油价格 10月23日，OPEC一揽子原油价格录得94.29美元/桶。同日，新加坡重油IFO380、轻油DMO、低硫燃料油录得494.5、596、671.5美元/吨。 4 02040608010012014002004006008001,0001,200（美元/桶）（美元/吨）原油和船舶燃料油价格新加坡重油IFO380新加坡轻油MDO新加坡低硫燃料油新加坡高硫380OPCE一揽子原油价格（右轴） 图5-1：全球船舶燃料油和原油价格趋势 数据来源：Wind、方正中期期货研究院整理 6、人民币兑美元汇率 图6-1：人民币兑美元汇率 数据来源：同花顺期货、方正中期期货研究院整理 7、亚欧宏观经济重点数据日历及提示 5 数据来源：Wind、方正中期期货研究院整理 日期星期时间指标名称国家/地区重要性前值预期现值数据月份2023-10-24星期二16:00欧元区Markit服务业PMI欧元区中48.748.747.8202310312023-10-24星期二16:00欧元区Markit制造业PMI欧元区中43.443.743.0202310312023-10-24星期二16:30英国Markit服务业PMI英国中49.349.349.22023-10-24星期二14:00英国失业率英国中4.34.34.2202308312023-10-24星期二16:30英国综合PMI指数英国中48.548.748.62023年10月23日—10月25日亚欧宏观经济数据及提示 注：红色代表高于前者利好经济，绿色代表不及前值利空经济；字体粗细代表重要程度。如有疑问请随时联系方正中期期货研究院宏观经济研究组。 6 联系我们： 重要事项: 本报告中的信息均源于公开资料，方正中期期货研究院对信息的准确性及完备性不作任何保证，也不保证所包含的信息和建议不会发生任何变更。我们力求报告内容的客观、公正，但文中的观点、结论和建议仅供参考，报告中的信息和意见并不构成所述期货合约的买卖出价和征价，投资者据此作出的任何投资决策与本公司和作者无关，方正中期期货有限公司不承担因根据本报告操作而导致的损失，敬请投资者注意可能存在的交易风险。本报告版权仅为方正中期期货研究院所有，未经书面许可，任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制发布，如引用、转载、刊发，须注明出处为方正中期期货有限公司。
