【重卡近期基本面继续强势】1、我们估计9月重卡批发内需批发同比增长50%

1、我们估计9月重卡批发内需批发同比增长50%，环比20%强于季节性；2、出口批发稳定性好于海关口径，从主要企业来看，考虑俄罗斯报废税影响导致的波动较小，明显好于市场预期或由于产品的内在性价比。3、今年以来，商用车明显跑赢汽车指数，汽车指数又跑赢了基金中位数收益率，北向资金在不少商用车龙头公司持仓创历史新高，主要考虑赚产业趋势的钱；股票+偏股+灵活配置【重卡近期基本面继续强势】1、我们估计9月重卡批发内需批发同比增长50%，环比20%强于季节性；2、出口批发稳定性好于海关口径，从主要企业来看，考虑俄罗斯报废税影响导致的波动较小，明显好于市场预期或由于产品的内在性价比。3、今年以来，商用车明显跑赢汽车指数，汽车指数又跑赢了基金中位数收益率，北向资金在不少商用车龙头公司持仓创历史新高，主要考虑赚产业趋势的钱；股票+偏股+灵活配置型基金2季报重仓股低配商用车50%。4、卡车版块复苏元年20倍pe，未来几年估计内需基于更新率均值回归+打击大吨小标加速上升（与GDP增速关系不大），出口由于性价比正不断创新高，未来行业销量和盈利都有望创历史新高，卡车股是未被充分挖掘的金卡。