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通策医疗发布2023年半年度报告,实现收入13.6亿元,同比增长3.4%;归母净利润3.0亿元,同比增长3.0%;扣非归母净利润2.9亿元,同比增长2.3%。公司业绩承压,但诊疗量恢复,蒲公英计划进展值得关注。此外,公司费用端控制良好,盈利能力存在提升空间。预计公司2023-2025年归母净利润分别为6.89、9.12、11.70亿元,同比增长26%、32%、28%,维持“增持”评级。