计算机行业有望迎来中长期发展机遇。2023年以ChatGPT为代表的AIGC被广泛认为是数字产业新一代技术革命,有望提升全社会的生产力,或将给全行业带来AI算力竞赛,并有望持续数年;同时近年信创、数据要素、数据安全等政策持续催化;数字中国的大背景下,产业数字化已经成为助力传统行业升级转型,降本增效的利器。因此我们认为在多重因素驱动下的计算机行业有望迎来中长期发展机遇。此外,计算机行业受益数字经济高质量发展,收入费用剪刀差有望逐步兑现。建议关注AI模型商业化进展、数据要素进入落地阶段以及持续受益于数字经济的基础软硬件。风险提示包括系统性风险、宏观经济增长放缓以及供应链安全风险等。
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