孚能科技获得江铃集团EV3钠电池定点函,将向公司采购钠离子电池包总成,并要求公司在2023年6月30日前启动量产。这标志着公司钠电池产品获得客户的认可,迈出由实验到市场的关键一步,进而提升盈利水平。由于原材料价格大幅增长、费用率下降未达预期影响,我们下调2022-2024年归母净利润预测为-9.18/13.23/24.11亿元(前值-0.56/14.22/29.49亿元)。给予2023年30xPE,对应目标价32.6元,维持“强推”评级。
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