天星资本晨报

1. 市场速览 2016年3月24日：  新三板做市指数报收1240.57点，跌1.60点，跌幅0.13%；成分指数报收1277.77点, 跌2.80点，跌幅0.22%。  新三板共1021只股票发生交易，其中788家做市转让企业共成交9001万股，成交金额5.40亿元；233家协议转让企业共成交16132万股，成交金额9.14亿元。  新增挂牌企业家数16家，新增做市企业3家。截至今日，新三板挂牌企业家数共6267家，其中协议转让企业4859家，做市转让企业1408家。 挂牌企业成交金额前十： 公司代码 名称 现价（元） 涨跌幅（%） 成交额（万元） 成交量（万股） 835337.OC 华龙证券 4.30 0.00 38,018.45 8,841.50 832970.OC 东海证券 10.05 -0.50 24,049.95 2,865.00 832043.OC 卫东环保 3.76 -3.09 7,959.61 2,130.30 834156.OC 优蜜移动 26.23 2.86 7,762.87 315.00 430127.OC 英雄互娱 82.07 273.05 7,669.71 258.30 830899.OC 联讯证券 2.40 -2.04 3,295.44 1,361.00 831963.OC 明利股份 4.70 0.00 3,054.67 651.60 430515.OC 麟龙股份 19.00 1.28 1,924.84 102.00 832010.OC 亘古电缆 7.50 10.29 1,666.75 920.10 832568.OC 阿波罗 20.70 4.33 1,619.64 81.10 资料来源：Wind，天星资本研究所 做市转让企业涨幅前十： 公司代码 名称 现价（元） 涨跌幅（%） 成交额（万元） 成交量（万股） 830937.OC 信达智能 3.37 18.66 291.77 91.50 831464.OC 创高安防 5.78 11.15 25.00 4.50 834415.OC 恒拓开源 24.34 9.59 206.45 8.80 833111.OC 国泰股份 5.95 9.38 8.84 1.60 430535.OC 柳爱科技 7.31 9.10 44.88 6.70 831129.OC 领信股份 7.99 9.00 133.93 18.00 研究员：李红运 执业证书编号：S0960415060034 研究员：杨贺 Tel：18010465871 Email：yanghe@txcap.com 研究员 新三板 证券研究报告 三板做市走势图 0.0000500.00001,000.00001,500.00002,000.00002,500.00003,000.0000 天星资本研究所 敬请参阅最后一页特别声明 - 1 - 832571.OC 点击网络 8.88 7.64 314.61 43.10 430570.OC 蓝星科技 2.43 7.52 23.27 9.70 832086.OC 现在支付 13.95 7.31 58.17 4.30 831618.OC 文广农贷 2.22 7.25 401.00 180.90 资料来源：Wind，天星资本研究所 协议转让企业涨幅前十： 公司代码 名称 现价（元） 涨跌幅（%） 成交额（万元） 成交量（万股） 832133.OC 天涌影视 15.00 1,400.00 75.00 5.00 430270.OC 易点天下 9.50 850.00 200.45 21.10 833881.OC 一森园林 8.20 711.88 345.20 42.10 430127.OC 英雄互娱 82.07 273.05 7,669.71 258.30 833066.OC 亿联科技 5.60 154.55 0.56 0.10 831796.OC 汉镒资产 4.76 139.20 72.80 15.60 832594.OC 联海通信 13.00 136.79 1.30 0.10 831668.OC 天元小贷 3.90 132.14 0.39 0.10 831477.OC 菲达阀门 4.79 117.73 96.32 20.10 430117.OC 航天理想 7.60 90.95 0.76 0.10 资料来源：Wind，天星资本研究所 2. 新增挂牌 2016年3月24日新增挂牌企业16家： 代码 名称 营业收入（万元） 净利润（万元） 证监会行业 836044.OC 复观网络 534.91 181.26 互联网和相关服务 836142.OC 时光一百 1,850.52 -304.35 零售业 836244.OC 金昇能源 1,279.98 63.53 批发业 836273.OC 玻机幕墙 63,083.96 2,190.55 建筑装饰和其他建筑业 836325.OC 中检测试 11,432.37 1,585.32 专业技术服务业 836362.OC 奥智智能 4,075.93 127.84 专用设备制造业 836367.OC 三孚新材 6,763.40 -19.87 化学原料和化学制品制造业 836381.OC 宝信咨询 2,641.05 100.09 专业技术服务业 836466.OC 五洲无线 1,598.56 189.41 计算机、通 天星资本研究所 敬请参阅最后一页特别声明 - 2 - 信和其他电子设备制造业 836474.OC 瑞赛克 23,367.36 1,411.07 批发业 836487.OC 东硕环保 17,747.62 1,380.83 生态保护和环境治理业 836511.OC 星推网络 847.98 -155.64 互联网和相关服务 836513.OC 佰信蓝图 1,418.52 77.76 软件和信息技术服务业 836519.OC 欢乐互娱 9,830.15 1,032.15 互联网和相关服务 836534.OC 百诺医药 4,208.38 -35.66 专业技术服务业 836625.OC 宝艺股份 7,786.52 235.25 造纸和纸制品业 资料来源：Wind，天星资本研究所 3. 新增做市 2016年3月24日新增做市企业3家: 代码 名称 做市券商 行业 做市首日涨跌幅（%） 做市首日成交金额（万元） 831754.OC 康能生物 恒泰证券,申万宏源证券,中银国际证券,华福证券 农副食品加工业 -59.63 2.36 833503.OC 花嫁丽舍 中信建投证券,国金证券,申万宏源证券,信达证券,兴业证券 居民服务业 0.00 2.12 834765.OC 美之高 国联证券,英大证券,长江证券,国都证券,金元证券,华创证券 家具制造业 0.00 0.00 资料来源：Wind，天星资本研究所 4. 定增一览 2016年3月24日，共17家公司发布定增预案： 代码 名称 增发价格 预案价下限 增发数量 （万股） 发行对象 增发目的 行业 430360.OC 竹邦能源 3.00 1,000.00 机构投资者,境内自然人 项目融资 科技推广和应用服务业 430383.OC 红豆杉 4.00 5,000.00 公司股东,机构投资者,境内自然人 补充流动资金 林业 831214.OC 中晶股份 8.50 840.00 公司股东,机融资收购化学原料 天星资本研究所 敬请参阅最后一页特别声明 - 3 - 构投资者,境内自然人 其他资产 和化学制品制造业 831429.OC 创力股份 800.00 公司股东,机构投资者,境内自然人 项目融资 软件和信息技术服务业 832148.OC 云媒股份 25.00 160.00 公司股东,机构投资者,境内自然人 项目融资 互联网和相关服务 832478.OC 建东科技 1.20 1,250.00 境内自然人 融资收购其他资产 建筑安装业 832639.OC 正和生态 13.00 100.00 公司股东,机构投资者,境内自然人 补充流动资金 土木工程建筑业 832908.OC 西恩科技 6.60 300.00 公司股东,机构投资者,境内自然人 项目融资 废弃资源综合利用业 833111.OC 国泰股份 3.50 2,000.00 机构投资者,境内自然人 项目融资 批发业 833508.OC 精工股份 6.00 155.00 境内自然人 项目融资 专用设备制造业 833941.OC 伊悦尼 3.20 800.00 机构投资者,境内自然人 补充流动资金 汽车制造业 834072.OC 德隆股份 6.68 450.00 机构投资者 补充流动资金 汽车制造业 835700.OC 良物珍品 21.00 大股东 项目融资 零售业 836246.OC 合通科技 400.00 大股东,机构投资者,境内自然人 补充流动资金 计算机、通信和其他电子设备制造业 836305.OC 光跃科技 1.00 1,009.00 大股东 补充流动资金 专用设备制造业 836347.OC 先步信息 1.95 539.50 大股东,公司股东,机构投资者,境内自然人 补充流动资金 仪器仪表制造业 836359.OC 阿忒加 20.51 69.23 公司股东,机构投资者 项目融资 文化艺术业 资料来源：Wind，天星资本研究所 5. 财经要闻  李克强：一旦经济运行滑出合理区间，会果断采取综合型措施；探索用债转股降低企业杠杆，今年要择机推出深港通；促进房地产市场平稳健康发展，避免大幅波动；未来五年经济有信心保持6.5%以上的增长。 天星资本研究所 敬请参阅最后一页特别声明 - 4 -  财政部：自5月1日起，在全国范围内全面推开营业税改征增值税试点，建筑业、房地产业、金融业、生活服务业等全部营业税纳税人，纳入试点范围。营改增细则：个人将购买不足2年的住房对外销售的，按照5%的征收率全额缴纳增值税；个人将购买2年以上(含2年)的住房对外销售的，免征增值税。上述政策适用于京沪广深之外地区。  跨境电商零售进口税收新政4月8日起执行。其中个人单次交易限值为人民币2000元，全年为人民币20000元；限值以内进口的跨境电子商务零售进口商品，暂免征关税；进口环节增值税、消费税取消免征税额，暂按法定应纳税额的70%征收。  习近平将于3月28日至30日对捷克进行国事访问，签署经贸金融等领域合作协议。这是两国建交67年来，中国国家主席首次对捷克进行国事访问。  五部委：取得土地承包经营权和通过合法流转方式获得承包土地的经营权的农户及农业经营主体，均可申请抵押贷款。  农业部：本轮猪价上涨是前三年行情长时间低迷而引起产能调减的结果，带有明显的恢复性和补偿性。市场供应有保障，猪价暴涨的可能性不大。  统计局局长宁吉喆：中国支持企业海外投资；中国经济本季度出现积极迹象；大规模下岗的说法太夸张。  广东省委常委、珠海市委书记李嘉涉嫌严重违纪，正接受组织调查。这是十八大后广东第四名被查的省部级高官。 天星资本研究所 敬请参阅最后一页特别声明 - 5 - 研究员声明 每位负责撰写本研究报告全部或部分内容的研究员在此作以下声明： 本报告中所表述的任何观点均准确地反映了其个人对该行业或公司的看法 ,并且以独立的方式表述（包括与天星资本相关的部分）；（2）研究员薪酬的任何组成部分无论是在过去、现在及将来，均与其在本研究报告中所表述的具体建议或观点无直接或间接的关系。 免责声明 本报告信息均来源于公开资料，本公司对这些信息的准确性和完整性不作任何保证。本报告所载的观点、意见及推测仅反映本公司于发布本报告当日的判断。该等观点、意见和推测不需通知即可作出更改。在不同时期，或因使用不同的假设和标准、采用不同分析方法，本公司可发出与本报告所载观点意见及推测不