股指期货将偏弱震荡 白银、原油期货将震荡下跌 镍期货将偏强震荡上涨 螺纹钢、铁矿石期货将震荡上涨

期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 1 股指期货将偏弱震荡 白银、原油期货将震荡下跌 镍期货将偏强震荡上涨 螺纹钢、铁矿石期货将震荡上涨 陶金峰 期货投资咨询从业资格号：Z0000372 Taojinfeng013026@gtjas.com 【正文】 【声明】 本报告的观点和信息仅供风险承受能力合适的投资者参考。本报告难以设置访问权限，若给您造成不便，敬请谅解。若您并非风险承受能力合适的投资者，请勿阅读、订阅或接收任何相关信息。本报告不构成具体业务或产品的推介，亦不应被视为相应金融衍生品的投资建议。请您根据自身的风险承受能力自行作出投资决定并自主承担投资风险，不应凭借本内容进行具体操作。 【期货行情前瞻要点】 股指期货大概率将偏弱震荡；IF2301阻力位4161和4196点，支撑位4125和4103点；IH2301阻力位2824和2852点，支撑位2789和2761点；IC2301阻力位6183和6195点，支撑位6137和6122点；IM2301阻力位6659和6683点，支撑位6608和6588点。 十年期国债期货主力合约T2303大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位99.86和99.96元，支撑位99.70和99.60元。 黄金期货主力合约AU2304大概率将震荡整理，阻力位422.0和422.8元/克，支撑位417.2和416.8元/克。 白银期货主力合约AG2306大概率将震荡下跌，并将下探支撑位5163和5143元/千克，阻力位5360和5380元/千克。 铜期货主力合约CU2303大概率将偏强宽幅震荡，阻力位71500和71800元/吨，支撑位69600和69200元/吨。 铝期货主力合约AL2303大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位19260和19340元/吨，支撑位19020和18900元/吨。 锌期货主力合约ZN2303大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位24750和24900元/吨，支撑位24400和24300元/吨。 镍期货新主力合约NI2303大概率将偏强震荡上涨，并将上攻阻力位208600和209800元/吨，支撑位203000和202000元/吨。 锡期货主力合约SN2303大概率将偏强震荡上涨，并将上攻阻力位234000和236000元/吨，支撑位227500和226000元/吨。 螺纹钢期货主力合约RB2305大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位4186和4212元/吨，支撑位4149和4125元/吨。 热卷期货主力合约HC2305大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位4230和4260元/吨，支撑位4196和4182元/吨。 2022年1月19日 期货行情前瞻研究 期货研究所 期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 2 铁矿石期货主力合约I2305大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位857和863元/吨，支撑位841和835元/吨。 焦炭期货主力合约J2305大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位2905和2920元/吨，支撑位2870和2850元/吨。 焦煤期货主力合约JM2305大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位1922和1945元/吨，支撑位1890和1880元/吨。 玻璃期货主力合约FG305大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位1750和1763元/吨，支撑位1718和1700元/吨。 纯碱期货主力合约SA305大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位3008和3030元/吨，支撑位2944和2930元/吨。 原油期货主力合约SC2303大概率将震荡下跌，并将下探支撑位550和547元/桶，阻力位569和571元/桶。 燃料油期货主力合约FU2305大概率将偏弱震荡，阻力位2837和2857元/吨，支撑位2757和2726元/吨。 沥青期货主力合约BU2306大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位3850和3827元/吨，阻力位3900和3925元/吨。 PTA期货主力合约TA305大概率将偏弱震荡，阻力位5800和5860元/吨，支撑位5728和5680元/吨。 聚氯乙烯期货主力合约V2305大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位6680和6710元/吨，支撑位6568和6530元/吨。 甲醇期货主力合约MA305大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位2740和2760元/吨，支撑位2697和2680元/吨。 豆粕期货主力合约M2305大概率将震荡下跌，并将下探支撑位3870和3845元/吨，阻力位3952和3976元/吨。 玉米期货主力合约C2303大概率将震荡下跌，并将下探支撑位2884和2875元/吨，阻力位2900和2910元/吨。 棉花期货主力合约CF305大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位14900和15000元/吨，支撑位14660和14600元/吨。 天然橡胶期货主力合约RU2305大概率将震荡下跌，并将下探支撑位13300和13260元/吨，阻力位13470和13550元/吨。 【宏观资讯和交易提示】 1、国务院领导人同在华外国专家举行新春座谈会时表示，虽仍面临诸多困难挑战，但随着疫情防控措施的优化调整，相信中国经济将加快恢复和回升。中国坚持发展是第一要务，坚持对外开放基本国策不动摇，坚持市场化改革方向，坚持“两个毫不动摇”，更好保护外商投资权益，提振民营经济信心。 2、国务院副总理刘鹤与美财政部长耶伦会谈。双方讨论了深化宏观经济和金融领域合作的有关问题。中方表达了对美国对华经贸和技术政策的关切，希望美方重视这些政策对双方的影响。中方欢迎耶伦财长今年适当时候访问中国。双方同意经贸团队在各个层级继续保持沟通交流。 3、国家医保局公布新版医保药品目录，将于3月1日落地实施。新版目录新增111种药品，包括慢性病、肿瘤、罕见病、新冠治疗用药等，药品总数达2967种。谈判和竞价新准入的药品，价格平均降幅达60.1%。阿兹夫定最终以11.58元谈判成功，正式纳入医保目录。对于未能通过谈判纳入医保目录的Paxlovid，国家医保局不会再和辉瑞就举行专门谈判。 期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 3 4、据商务部数据，2022年，全国实际使用外资金额12326.8亿元，按可比口径同比增长6.3%（折合1891.3亿美元，增长8%）。其中，制造业实际使用外资3237亿元，同比增长46.1%；高技术产业实际使用外资增长28.3%，占全国36.1%。 5、国家发改委介绍，2022年，共审批核准固定资产投资项目109个，总投资1.48万亿元，主要集中在交通、能源、水利、信息化等行业。全国新开工项目计划总投资比上年增长20.2%，今年及以后的投资增长还存在较大潜力。 6、据国家能源局数据，2022年，全社会用电量86372亿千瓦时，同比增长3.6%。截至12月底，全国累计发电装机容量约25.6亿千瓦，同比增7.8%。其中，风电装机容量约3.7亿千瓦，同比增长11.2%；太阳能发电装机容量约3.9亿千瓦，同比增长28.1%。 7、国家统计局数据显示，2022年，全国焦炭产量4.73亿吨，同比增1.3%；粗钢产量10.13亿吨，同比降2.1%；生铁产量8.64亿吨，同比降0.8%；钢材产量13.4亿吨，同比降0.8%。 8、美联储经济状况褐皮书：美国经济活动整体上相对持平；五个地区称经济活动整体上略有增长，六个地区称没有变化或略微回落，另外一个称显著下滑；在大多数地区，销售价格以温和的速度增长，但许多人表示增长速度比最近报告期有所放缓；大多数地区的就业继续以温和的速度增长。 9、美联储布拉德表示，美联储应该尽快采取行动，将政策利率提高到5%以上，然后再对数据做出反应。他认为通胀不会像市场预期那样迅速回落。 10、美联储哈克表示，美联储需要将利率提高到5%以上。美联储政策行动接近尾声，缓慢地接近终端利率是好事；预计今年通胀率将降至3.5%；2025年通胀率将降至美联储2%的目标。 11、美国2022年12月零售销售环比降1.1%，预期降0.8%，11月数据下修至降1%；核心零售销售环比降1.1%，预期降0.4%，前值由降0.2%修正至降0.6%。 12、美国12月PPI环比下降0.5%，为2020年4月以来最大降幅，同比则上扬6.2%，低于预期的增长6.8%。核心PPI当月上涨0.1%，同比攀升5.5%。 13、美国12月工业产出环比降0.7%，预期降0.1%，前值由降0.2%修正至降0.6%。美国1月NAHB房产市场指数为35，预期为31，前值为31。 【期货行情回顾】 周三（1月18日），国内商品期货夜盘收盘普遍上涨，能源化工品表现强势，LPG涨3.68%，沥青涨2.71%，玻璃涨2.71%，燃油涨2.62%，PTA涨1.59%，PVC涨1.45%。黑色系全线上涨，铁矿石涨1.43%。农产品多数上涨，棕榈油涨1.48%，棉花涨1.47%，豆油涨1.27%。基本金属多数收涨，沪镍涨2.46%，沪锡涨2.35%，沪铝涨1.25%，沪锌涨0.6%，沪铜涨0.34%，不锈钢涨0.09%，沪铅跌0.49%。 【期货行情分析与前瞻】 股指期货： 1月18日，沪深300股指期货主力合约IF2301开盘4153.0点，开盘后，反弹遇阻回落，小幅震荡下行，收盘在4133.4点，下跌0.26%（按照收盘价下跌0.33%），最高反弹至4161.4点，未能有效突破4161点短线阻力，最低下探至4130.0点，4125点短线支撑明显，短线继续下行压力轻度增大。 上证50股指期货主力合约IH2301开盘2836.0点，开盘后，反弹遇阻回落，小幅震荡下行，收盘在2809.8点，下跌0.73%（按照收盘价下跌0.80%），最高反弹至2846.2点，未能突破1月17日高点2846.8点阻力，最低下探至2809.0点，2806点短线支撑明显，未能有效突破60日均线阻力，5日均线支撑明显，短线继续下行压力增大。 中证500股指期货主力合约IC2301开盘6149.0点，开盘后，冲高遇阻回落，小幅震荡上行，收盘在6153.4点，上涨0.13%（按照收盘价上涨0.26%），最高反弹至6183.4点，无力上攻1月16日创下的近日 期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 4 高点6194.6点阻力，最低下探至6144.8点，1月17日收盘价6137.2点支撑明显，短线继续小幅反弹走高，反弹乏力。 中证1000股指期货主力合约IM2301开盘6620.8点，开盘后，冲高遇阻回落，小幅震荡上行，收盘在6621.2点，上涨0.17%（按照收盘价上涨0.20%），最高反弹至6653.8点，无力上攻1月16日创下的近日高点6658.8点阻力，最低下探至6611.4点，1月17日收盘价6608.2点支撑明显，短线继续小幅反弹走高，反弹乏力。 1月18日，A股维持横盘态势，量能再度出现萎缩，大金融维持热度，数字经济、信创、游戏等题材活跃，大消费相对低迷，医药股普遍回调。截至收盘，上证指数微涨，报3224.41点，深证成指涨0.09%，创业板指跌0.06%，科创50指数涨0.31%，万得全A涨0.08%，万得双创涨0.19%；市场成交额6362.8亿元。北向资金实际净买入47.35亿元，连续11个交易日净买入，1月以来累计加仓近940亿元，超去年全年。 据外汇局统计，2022年12月，境外投资者净增持境内债券和股票分别为73亿和84亿美元。近期外资参与境内证券市场保持活跃，2023年1月上半月净买入境内股票、债券合计约126亿美元。 1月18日，港股早盘探底回升，此后维持窄幅震荡，恒生指数收涨0.47%报21678点，恒生科技指数涨0.54%，恒生国企指数涨0.36%；大市成交1278.34亿港元。游戏、有色、油气股走强，网易涨超6%领涨蓝筹。地产、消费、医药股弱势。南向资金净买入11.22亿港元，美团获净买入6.19亿港元。 周三（1月18日），美国三大股指全线收跌，道指跌1.81%报33296.96点，标普500指数跌1.56%报3928.86点，纳指跌1.24%报10957.01点。霍尼韦尔国际跌3.77%，IBM跌3.33%，领跌道指。