2020年04月29日 分析师：闫晓伟 执业证书编号：S0770519080001 电话：18535125736 E—mail：yanxw@dtsbc.com.cn 地址：山西太原长治路111号山西世贸中心A座F12、F13 网址: http://www.dtsbc.com.cn 11月24日主要指数表现（%） -0.15 -0.21 -0.25 -0.41 -0.44 -0.51 -0.60-0.50-0.40-0.30-0.20-0.100.00 数据来源：同花顺iFinD 大同证券研究发展部 周四（11月24日），三大指数早盘高开后，市场一路窄幅震荡下行，场内量能不足7500亿元，两市交投情绪再度低迷，尾盘三大指数小幅收跌。盘面上，医药板块再度回归，锂电池板块走势亮眼。基建、军工板块走弱。场内热点板块轮换频繁，资金仍未有确定的进场方向，投资者观望情绪加重。 宏观方面，昨日晚，国常会部署六项稳经济任务，提及适时适度运用降准等货币政策工具。市场资金流动性有望进一步提升，稳经济接续政策持续落地的情况下，经济稳步向好趋势不变，但乐观情绪传递至市场仍需一定时间。 行业方面，个人养老金业务即将落地，多家券商紧密筹备事前工作。个人养老金业务落地，有望使市场迎来增量资金。同时加强国内居民对于财富管理概念的认知，加强资本市场对于居民财富增长的支持。另外，也对券商财富管理业务有较大利好，更能够促进券商相关业务发展。 风险提示：板块热点轮动 周四（11月24日），三大指数早盘高开后，市场一路窄幅震荡下行，场内量能不足7500亿元，两市交投情绪再度低迷，尾盘三大指数小幅收跌。盘面上，医药板块再度回归，锂电池板块走势亮眼。基建、军工板块走弱。截至收盘，上证指数（-0.25%）收报3089.31点，深证成指（-0.15%）收报10956.68点，创业板指（-0.21%）收报2335.52点。北向资金净流入12.36亿元。申万I级行业多数下跌，房地产、基础化工、医药生物领涨，建筑装饰、计算机、食品饮料领跌。证券II下跌0.51%，44家上市券商多数下跌，仅财达证券、湘财股份、光大证券上涨，湘财股份、红塔证券、华林证券领跌。 昨日晚，国常会部署六项稳经济任务，提及适时适度运用降准等货币政策工具； 个人养老金业务即将落地，多家券商紧密筹备事前工作。 两市量能进一步收缩 国常会发声适时适度运用降准等货币工具 证券研究报告—行业日报 2022.11.24 （预计发布时间：2022.11.25） 核心观点 行情回顾 要闻关注 请务必阅读最后一页免责声明 2 非银金融/日报 正 文 目 录 一、行情回顾 ......................................................................................... 4 二、券商行情 ......................................................................................... 5 三、重大事项 ......................................................................................... 7 请务必阅读最后一页免责声明 3 非银金融/日报 图 表 目 录 图表 1 申万I级行业日涨跌幅（%） ............................... 4 图表 2 热门行业涨跌幅（%） ..................................... 5 图表 3 沪深两市涨跌家数统计（家） .............................. 5 图表 4 申万I级行业日资金净流入规模（亿元） .................... 5 图表 5 上市券商日涨跌幅（%） ................................... 6 图表 6 上市券商日资金净流入规模（亿元） ........................ 7 图表 7 上市券商日换手率（%） ................................... 7 请务必阅读最后一页免责声明 4 非银金融/日报 板块表现 周四（11月24日），三大指数早盘高开后，市场一路窄幅震荡下行，场内量能不足7500亿元，两市交投情绪再度低迷，尾盘三大指数小幅收跌。盘面上，医药板块再度回归，锂电池板块走势亮眼。基建、军工板块走弱。截至收盘，上证指数（-0.25%）收报3089.31点，深证成指（-0.15%）收报10956.68点，创业板指（-0.21%）收报2335.52点，沪深300（-0.44%）收报3756.81点。 今日沪深两市上涨股票为2639家，占总体股票比重53.24%，横盘191家，下跌2127家。资金流方面，上证指数今日成交额为3082亿元，深证成指今日成交额为4399亿元，两市成交额7481亿元，创业板指成交额1426亿元，沪深300成交额1607亿元。 当天申万I级31个行业多数下跌，涨幅最大的三个行业分别是，房地产（申万）（+1.85%）、基础化工（申万）（+1.47%）、医药生物（申万）（+1.35%）；另外，跌幅最大的三个行业分别是，建筑装饰（申万）（-1.22%）、计算机（申万）（-1.22%）、食品饮料（申万）（-1.09%）。 金融板块今日集体下跌，其中非银金融（申万）今日下跌了0.41%，证券II（申万）今日下跌了0.51%，保险II（申万）今日下跌了0.15%，多元金融（申万）今日下跌了0.57%。 图表 1 申万I级行业日涨跌幅（%） 1.85 -1.22 -1.50-1.00-0.500.000.501.001.502.002.50房地产基础化工医药生物纺织服饰煤炭有色金属轻工制造钢铁石油石化建筑材料公用事业综合农林牧渔电力设备环保机械设备家用电器银行汽车美容护理商贸零售非银金融电子通信社会服务交通运输国防军工传媒食品饮料计算机建筑装饰 数据来源：同花顺iFinD 大同证券研究发展部 一、行情回顾 请务必阅读最后一页免责声明 5 非银金融/日报 图表 2 热门行业涨跌幅（%） 图表 3 沪深两市涨跌家数统计（家） 名称涨跌幅（%）房地产1.85基础化工1.47医药生物1.35纺织服饰0.85煤炭0.82建筑装饰-1.22计算机-1.22食品饮料-1.09传媒-1.03国防军工-0.99前五后五 日期上涨家数2639平盘家数191下跌家数2127涨停家数56跌停家数12上涨家数1658平盘家数154下跌家数3143涨停家数50跌停家数35涨跌家数11月24日11月23日 数据来源：同花顺iFinD 大同证券研究发展部 数据来源：同花顺iFinD 大同证券研究发展部 资金表现 今日申万I级行业有8个行业呈现主力资金净流入状态，净流入主力资金最多的三个行业分别是，医药生物(申万)主力资金净流入14.00亿元，房地产(申万)主力资金净流入11.72亿元，基础化工(申万)主力资金净流入6.21亿元。净流出主力资金最多的三个行业分别是，食品饮料(申万)主力资金净流出22.42亿元，计算机(申万)主力资金净流出21.13亿元，电子(申万)主力资金净流出17.55亿元。 图表 4 申万I级行业日资金净流入规模（亿元） -25.00-20.00-15.00-10.00-5.000.005.0010.0015.0020.00医药生物房地产基础化工电力设备煤炭纺织服饰美容护理钢铁综合轻工制造家用电器环保石油石化建筑材料社会服务汽车公用事业商贸零售农林牧渔有色金属银行非银金融通信机械设备建筑装饰交通运输国防军工传媒电子计算机食品饮料 数据来源：同花顺iFinD 大同证券研究发展部 二、券商行情 请务必阅读最后一页免责声明 6 非银金融/日报 个股表现 44家上市券商多数下跌，仅三家券商上涨，分别是，财达证券（+3.45%）、湘财股份（+1.48%）、光大证券（+0.72%）；另外，跌幅最大的三家券商分别是，中金公司（-1.18%）、红塔证券（-1.16%）、国信证券（-1.11%）。 资金流向 资金流方面，今日 44 家上市券商有11家券商呈主力资金净流入状态，净流入主力资金最多的三家券商分别是，财达证券主力资金净流入0.47亿元，国泰君安主力资金净流入0.10亿元，国元证券主力资金净流入0.09亿元；另外，净流出主力资金最多的三家券商分别是，中信证券主力资金净流出1.16亿元，湘财股份主力资金净流出0.79亿元，东方财富主力资金净流出0.60亿元。 换手率 换手率方面，今日活跃度最高的3家上市券商分别是，财达证券（7.77%）、湘财股份（7.51%）、国联证券（3.12%）；活跃度最低的3家上市券商分别是，国信证券（0.09%）、招商证券（0.12%）、申万宏源（0.16%）。 图表 5 上市券商日涨跌幅（%） 3.45 -1.18 (2)(1)01234财达证券湘财股份光大证券国金证券中信建投浙商证券广发证券东方证券国元证券天风证券南京证券华泰证券东方财富东北证券方正证券海通证券华西证券第一创业第一创业中银证券华创阳安国泰君安国海证券中信证券华林证券兴业证券招商证券长江证券申万宏源中泰证券太平洋财通证券长城证券中国银河东吴证券山西证券国联证券东兴证券华安证券中原证券西部证券国信证券红塔证券中金公司 数据来源：同花顺iFinD 大同证券研究发展部 请务必阅读最后一页免责声明 7 非银金融/日报 图表 6 上市券商日资金净流入规模（亿元） 0.47 -1.16 -1-1-1-1-1000001财达证券国泰君安国元证券西南证券广发证券浙商证券华西证券申万宏源太平洋东方证券国金证券国信证券国海证券华安证券红塔证券东吴证券山西证券西部证券天风证券光大证券招商证券东兴证券中国银河长江证券华林证券南京证券华创阳安中信建投中泰证券中原证券中金公司东北证券财通证券兴业证券华泰证券长城证券海通证券第一创业中银证券国联证券方正证券东方财富湘财股份中信证券 数据来源：同花顺iFinD 大同证券研究发展部 图表 7 上市