期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 1 股指期货将偏强震荡 白银期货将偏强震荡上涨 黄金、铜、螺纹钢、铁矿石期货将震荡上涨 原油期货将偏弱震荡下跌 陶金峰 期货投资咨询从业资格号：Z0000372 Taojinfeng013026@gtjas.com 【正文】 【声明】 本报告的观点和信息仅供风险承受能力合适的投资者参考。本报告难以设置访问权限，若给您造成不便，敬请谅解。若您并非风险承受能力合适的投资者，请勿阅读、订阅或接收任何相关信息。本报告不构成具体业务或产品的推介，亦不应被视为相应金融衍生品的投资建议。请您根据自身的风险承受能力自行作出投资决定并自主承担投资风险，不应凭借本内容进行具体操作。 【期货行情前瞻要点】 股指期货大概率将偏强震荡；IF2211支撑位3743和3726点，阻力位3800和3817点；IH2211支撑位2443和2418点，阻力位2493和2516点；IC2211支撑位6100和6082点，阻力位6200和6262点；IM2211支撑位6661和6598点，阻力位6777和6811点。 黄金期货主力合约AU2212大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位402.2和405.5元/克，支撑位394.8和394.0元/克。 白银期货主力合约AG2212大概率将偏强震荡上涨，并将上攻阻力位5000和5050元/千克，支撑位4795和4765元/千克。 铜期货主力合约CU2212大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位66800和67600元/吨，支撑位65800和65000元/吨。 铝期货主力合约AL2212大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位18570和18640元/吨，支撑位18350和18270元/吨。 锌期货主力合约ZN2212大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位23930和24260元/吨，支撑位23550和23370元/吨。 镍期货主力合约NI2212大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位195300和198000元/吨，支撑位190400和188200元/吨。 螺纹钢期货主力合约RB2301大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位3607和3641元/吨，支撑位3562和3540元/吨。 热卷期货主力合约HC2301大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位3700和3739元/吨，支撑位3640和3618元/吨。 铁矿石期货主力合约I2301大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位690和695元/吨，支撑位676和672元/吨。 2022年11月9日 期货行情前瞻研究 金融衍生品研究所 期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 2 焦炭期货主力合约J2301大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位2680和2720元/吨，支撑位2632和2600元/吨。 焦煤期货主力合约JM2301大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位2129和2161元/吨，支撑位2067和2043元/吨。 玻璃期货主力合约FG301大概率将震荡下跌，并将下探支撑位1362和1347元/吨，阻力位1395和1410元/吨。 纯碱期货主力合约SA301大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位2480和2505元/吨，支撑位2452和2443元/吨。 原油期货主力合约SC2212大概率将偏弱震荡下跌，并将下探支撑位697和689元/桶，阻力位715和723元/桶。 燃料油期货主力合约FU2301大概率将震荡下跌，并将下探支撑位2881和2861元/吨，阻力位2955和2982元/吨。 沥青期货主力合约BU2301大概率将震荡下跌，并将下探支撑位3649和3610元/吨，阻力位3726和3750元/吨。 PTA期货主力合约TA301大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位5198和5138元/吨，阻力位5318和5356元/吨。 聚氯乙烯期货主力合约V2301大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位5805和5763元/吨，阻力位5904和5967元/吨。 聚丙烯期货主力合约PP2301大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位7705和7734元/吨，支撑位7565和7530元/吨。 甲醇期货主力合约MA301大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位2613和2635元/吨，支撑位2583和2569元/吨。 棕榈油期货主力合约P2301大概率将震荡下跌，并将下探支撑位8416和8300元/吨，阻力位8572和8676元/吨。 豆油期货主力合约Y2301大概率将震荡下跌，并将下探支撑位9384和9364元/吨，阻力位9546和9604元/吨。 豆粕期货主力合约M2301大概率将偏弱震荡，阻力位4283和4291元/吨，支撑位4218和4198元/吨。 棉花期货主力合约CF301大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位13000和12920元/吨，阻力位13220和13320元/吨。 纸浆期货主力合约SP2301大概率将偏弱震荡，阻力位6662和6700元/吨，支撑位6600和6574元/吨。 天然橡胶期货主力合约RU2301大概率将偏强震荡，阻力位12700和12770元/吨，支撑位12540和12450元/吨。 【宏观资讯和交易提示】 1、国家统计局今日将公布10月份全国CPI和PPI数据，受蔬菜等价格回落及去年基数影响，10月CPI同比涨幅或有所回落。Wind数据统计显示，共有21家机构对10月CPI进行预测，预测平均值为同比上涨2.4%，升幅创5个月最低值；有20家机构对10月PPI进行预测，预测平均值为同比下降1.1%，为2021年以来首次出现同比下滑。 期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 3 2、据新华财经，某系统重要性银行透露，为进一步提振经济，系统重要性银行将在四季度加大对制造业、基础设施领域的贷款投放力度。知情人士称，国家发改委前段时间组织多次会议，要求四季度加大贷款投放力度，预计对GDP全年增速会有显著改善。 3、上期所调整期货公司会员限仓比例，自明年起开始实施。其中，54家《2022年期货公司分类结果》A类期货公司的会员限仓比例为35%；2家自A类调整至B类及以下的期货公司的会员限仓比例，自35%调整至25%。 【期货行情回顾】 11月8日, 国内商品期货夜盘收盘，黑色系、能源化工品表现较好，铁矿石、焦炭、焦煤涨超2%，热卷、聚丙烯涨超1.6%，原油跌2.46%。农产品多数小幅下跌。基本金属期货全线收涨，沪锡涨2.49%，沪镍涨1.67%，沪铜涨1.55%，沪铅涨0.69%，沪锌涨0.34%，沪铝涨0.33%；沪金涨1.83%，沪银涨3.04%。 【期货行情分析与前瞻】 股指期货： 11月8日，股指期货主力合约IF2211、IH2211小幅高开，IC2211小幅低开，IM2211以跌停板大幅跳空低开；开盘后，IF2211和IH2211反弹遇阻回落，小幅震荡下行，小幅下跌；IC2211先抑后扬，小幅震荡上行；IM2211大幅回升，偏弱震荡，跌幅大幅收窄，小幅下跌。IF2211收盘在3756.6点，下跌0.58%，无力上攻3800点短线阻力，3726点短线支撑明显，短线下行压力轻度增大；IH2211收盘在2460.8点，下跌0.60%，未能有效突破2493点短线阻力，无力上攻2493点短线阻力，2443点短线支撑明显，20日均线支撑失而复得，短线下行压力轻度增大；IC2211收盘在6144.8点，上涨0.05%（按照收盘价上涨0.14%），无力上攻11月4日创下的近日收盘价高点6156.2点阻力，6100点支撑明显，突破40日均线阻力，短线小幅反弹走高，反弹乏力；IM2211收盘在6707.6点，下跌0.14%（按照收盘价下跌0.06%），无力上攻11月7日开盘价6731.4点阻力，盘中创下10月13日以来新低6045.4点，短线继续下行压力增大。 昨日中证1000期指出现“乌龙指”行情，主力合约IM2211以跌10%的跌停价开盘，但随后成交价快速拉升。中金所公告称，经核查，为某客户对其使用的交易软件不熟悉所致，开盘后IM2211合约交易价格即恢复正常。以当日IM2211合约结算价估算，此笔交易的卖方或出现约1067万元亏损。 11月8日， A股全天缩量回调，三大指数均止步6连阳。截至收盘，上证指数跌0.43%报3064.49点，深证成指跌0.58%，创业板指跌0.91%，万得全A、万得双创分别跌0.4%、0.56%；万得全A全天成交8364亿元，环比收窄近1700亿元。全天个股跌多涨少，但日内仅1股跌停显示情绪上并不悲观，尾盘不少资金已出现回流迹象。 据中国基金报，知名基金经理周应波认为，市场即将接近2021年初以来调整的尾声，投资机会正在变得越来越多。明年经济将是弱复苏的格局，总体流动性维持宽松局面，美债利率大概率会在高位盘整。在投资布局上，周应波选择逆势加仓，当前股票仓位已经超四成，看好医药、计算机、光伏储能、化工等方向。策略上“立足稳定需求、跟踪景气变化”，挖掘个股层面的“专精特新”。 11月8日，港股弱势震荡，恒生指数收跌0.23%报16557.31点，恒生科技指数跌1.56%，恒生国企指数跌0.6%。大市成交1047.29亿港元。新能源汽车、科技、餐饮股跌幅居前，医药股分化，地产股整体走弱。中国台湾加权指数收盘涨0.94%。 周二（11月8日），美国三大股指全线收涨，道指涨1.02%报33160.83点，标普500指数涨0.56%报3828.11点，纳指涨0.49%报10616.2点。波音涨3.01%，领涨道指。万得美国TAMAMA科技指数跌0.03%，谷歌涨0.46%，特斯拉跌2.93%。中概股多数下跌，金太阳教育跌24.42%，华迪国际跌17.96%。 周二（11月8日），热门中概股多数下跌，金太阳教育跌24.42%，华迪国际跌17.96%，奇点未来跌13.2%，逸仙电商跌10.92%，每日优鲜跌9.55%，嘉楠科技跌8.15%，尚乘数科跌7.43%；涨幅方面，房多多涨15.56%，新濠影汇涨11.22%，团车涨7.53%。中概新能源汽车股涨跌不一，蔚来汽车跌3.87%，小鹏汽车跌1.14%，理想汽车涨1.71%。 期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 4 周二（11月8日），欧股收盘全线上涨，德国DAX指数涨1.15%报13688.75点，法国CAC40指数涨0.39%报6441.5点，英国富时100指数涨0.08%报7306.14点。 技术分析显示，截至11月8日，股指期货IF当月的60日、40日、20日、10日均线呈现明显空头排列，中短线下跌趋势比较明显；不过，IF当月突破5日、10日、20日均线阻力，且5日均线开始突破10日、20日均线阻力，短线反弹初步态势比较明显；11月8日，IF当月小幅低开，反弹遇阻回落，小幅震荡下行，无力上攻11月7日创下的近日高点3802.8点阻力，更无力上攻 40日均线阻力，5日均线支撑明显，短线下行压力轻度增大。 截至11月8日，股指期货IH当月的60日、40日、20日、10日均线呈现明显空头排列，中线、中短线、短线下跌趋势比较明显；不过，IH当月突破5日、10日、20日均线阻力，且5日均线突破10日均线阻力，短线反弹初步态势比较明显；11月8日，IH当月小幅低开，反弹遇阻回落，小幅震荡下行，无力上攻11月7日创下的近日高点2495.6点阻力， 6月30日以来中短线支撑2433点支撑明显，20日均线支撑失而复得，短线下行压力轻度增大。 截至11月8日，股指期货IC当月的60日、40日、20日均线呈现明显空头排列，中短线偏弱震荡格局仍较明显；不过，IC当月突破20日、10日、5日、40日、60日均线阻力，且5日均线突破20日、10日、40日均线阻力，IC当月的5日、10日、20日均线初步呈现多头排列，短线反弹趋势比较明显；11月8日，IC当月小幅低开，先抑后扬，小幅震荡上行，无力上攻11月7日创下的近日高点6182.8点阻力，2021年9月14日以来中线支撑6096点支撑明显，60日均线支撑明显，短线小幅反弹走高，反弹乏力。 截至11月8日，股指期货IM当月的60日、40日、20日均线呈现空头排