请仔细阅读本报告最后一页的免责声明市场分析周四（9月15日），市场放量下探，上证指数跌超1%失守3200点，创业板指跌超3%再创本轮调整新低。光伏、储能、锂电池、半导体等赛道股全面下挫，银行、地产逆市飘红。上证指数收跌1.16%报3199.92点，深证成指跌2.1%，创业板指跌3.18%。市场成交额近9200亿元，创9月以来新高；北向资金实际净卖出41.33亿元。房地产股逆市走强，中洲控股、沙河股份、栖霞建设、新华联、中交地产、南国置业、我爱我家涨停。跨境支付概念活跃，仁东控股、青岛金王、京北方涨停，长亮科技、高伟达跟涨。煤炭行业上行，安源煤业涨停。核电概念高开低走，长城电工、海鸥股份涨停。汽车产业链低迷，瑞玛精密、神驰机电、伯特利、德赛西威跌停。储能概念大幅走弱，德业股份、泰嘉股份、智光电气、德赛电池、科士达、同力日升跌停。光伏概念重挫，京山轻机、鹿山新材、联泓新科、钧达股份、金辰股份、宇晶股份跌停。个股方面，环球印务、贵绳股份跌停，公司称“酒企借壳”相关传闻不属实；贵广网络跌停，公司称不涉及“酒企借壳、重组”情形。期权分析1.成交量方面，50ETF期权成交量为242万张，沪市300ETF期权成交量为220万张，深市300ETF期权成交量为39万张。2.PCR方面，50ETF期权报0.93，处于近期中等位置；沪市300ETF期权报1.09，处于近期较高位置；深市300ETF期权报1.02，处于近期较高位置。3.标的物历史波动率方面，50ETF期权为13.55%，处于近期较低位置；沪市300ETF期权为12.21%，处于近期较低位置；深市300ETF期权为12.31%，处于近期较低位置。4.平值期权隐含波动率方面，50ETF期权为16.96%，沪市300ETF期权为16.87%，深市300ETF期权为16.92%。5.隐含波动率微笑方面，50ETF微笑曲线最低点处于102%价位，沪市300ETF期权最低点处于102%价位，深市300ETF期权最低点处于102%价位。6.VIX方面，最新价报26.16点，处于近期中等位置。期货研究报告|期权日报2022-09-16股票期权日报研究院量化组研究员高天越0755-23887993gaotianyue@htfc.com从业资格号：F3055799投资咨询号：Z0016156陈辰0755-23887993chenchen@htfc.com从业资格号：F3024056投资咨询号：Z0014257投资咨询业务资格：证监许可【2011】1289号 股票期权日报丨2022/9/16请仔细阅读本报告最后一页的免责声明2/7行情观点周四（9月15日），市场放量下探，上证指数跌超1%失守3200点，创业板指跌超3%再创本轮调整新低。光伏、储能、锂电池、半导体等赛道股全面下挫，银行、地产逆市飘红。上证指数收跌1.16%报3199.92点，深证成指跌2.1%，创业板指跌3.18%。市场成交额近9200亿元，创9月以来新高；北向资金实际净卖出41.33亿元。房地产股逆市走强，中洲控股、沙河股份、栖霞建设、新华联、中交地产、南国置业、我爱我家涨停。跨境支付概念活跃，仁东控股、青岛金王、京北方涨停，长亮科技、高伟达跟涨。煤炭行业上行，安源煤业涨停。核电概念高开低走，长城电工、海鸥股份涨停。汽车产业链低迷，瑞玛精密、神驰机电、伯特利、德赛西威跌停。储能概念大幅走弱，德业股份、泰嘉股份、智光电气、德赛电池、科士达、同力日升跌停。光伏概念重挫，京山轻机、鹿山新材、联泓新科、钧达股份、金辰股份、宇晶股份跌停。个股方面，环球印务、贵绳股份跌停，公司称“酒企借壳”相关传闻不属实；贵广网络跌停，公司称不涉及“酒企借壳、重组”情形。经济日历表1:近期经济日历日期时间国家/地区指标名称前值预期今值2022-09-1610:00:00中国1至8月全国房地产开发投资-6.4**2022-09-1610:00:00中国1至8月城镇固定资产投资同比5.7**2022-09-1610:00:00中国1至8月社会消费品零售总额同比-0.2**2022-09-1610:00:00中国1至8月规模以上工业增加值同比3.5**2022-09-1610:00:00中国8月社会消费品零售总额同比2.7**2022-09-1610:00:00中国8月规模以上工业增加值同比3.8**2022-09-1617:00:00欧元区8月调和CPI同比终9.19.1* 股票期权日报丨2022/9/16请仔细阅读本报告最后一页的免责声明3/7值资料来源：华泰期货研究院 股票期权日报丨2022/9/16请仔细阅读本报告最后一页的免责声明4/7重要资讯1.国家卫健委通报，9月14日0-24时，31个省（自治区、直辖市）和新疆生产建设兵团报告新增本土新冠肺炎确诊病例126例（四川84例，西藏9例，内蒙古7例，广东5例，广西5例，贵州5例，北京2例，重庆2例，新疆2例，天津1例，江西1例，山东1例，云南1例，陕西1例），含36例由无症状感染者转为确诊病例（四川27例，内蒙古5例，新疆2例，北京1例，西藏1例）；新增本土无症状感染者823例（贵州302例，四川159例，西藏101例，广西55例，江西52例，湖北30例，新疆25例，黑龙江22例，甘肃15例，山东11例，天津10例，内蒙古10例，辽宁8例，陕西8例，河南5例，广东4例，河北2例，江苏2例，浙江1例，云南1例）。2.香港万得通讯社报道，按照国家发改委部署要求，近日天津市，河北省秦皇岛市、唐山市、沧州市，辽宁省锦州市等多地发展改革委对港口煤炭企业开展专项调查，了解相关企业煤炭销售和价格情况，提醒督促其合规经营。国家发改委将密切关注煤炭市场和价格变化，对煤炭销售价格超出合理区间的立即进行提醒约谈，经提醒约谈仍拒不改正的，将作为涉嫌哄抬价格线索移送市场监管部门依法查处。3.券中社报道，已有国有大行开始小范围内测首批个人养老金账户，相关客户已能在该行的手机银行APP上看到“个人养老金”专区。仅粗略查阅统计，中信银行、兴业银行、招商银行等也已上线了“个人养老金”专区，但均只是关于养老第三支柱的宣传展示页。 股票期权日报丨2022/9/16请仔细阅读本报告最后一页的免责声明5/7期权数据图1:股票期权成交量（万张）图2:股票期权成交量PCR数据来源：wind华泰期货研究院数据来源：wind华泰期货研究院成交量方面，50ETF期权成交量为242万张，沪市300ETF期权成交量为220万张，深市300ETF期权成交量为39万张。PCR方面，50ETF期权报0.93，处于近期中等位置；沪市300ETF期权报1.09，处于近期较高位置；深市300ETF期权报1.02，处于近期较高位置。图3:股票期权标的物历史波动率（%）图4:股票期权平值期权隐含波动率（%）数据来源：wind华泰期货研究院数据来源：wind华泰期货研究院标的物历史波动率方面，50ETF期权为13.55%，处于近期较低位置；沪市300ETF期权为12.21%，处于近期较低位置；深市300ETF期权为12.31%，处于近期较低位置。平值期权隐含波动率方面，50ETF期权为16.96%，沪市300ETF期权为16.87%，深市300ETF期权为16.92%。 股票期权日报丨2022/9/16请仔细阅读本报告最后一页的免责声明6/7图5:股票期权隐含波动率微笑（%）图6:VIX（%）数据来源：wind华泰期货研究院数据来源：wind华泰期货研究院隐含波动率微笑方面，50ETF微笑曲线最低点处于102%价位，沪市300ETF期权最低点处于102%价位，深市300ETF期权最低点处于102%价位。VIX方面，最新价报26.16点，处于近期中等位置。 股票期权日报丨2022/9/16免责声明本报告基于本公司认为可靠的、已公开的信息编制，但本公司对该等信息的准确性及完整性不作任何保证。本报告所载的意见、结论及预测仅反映报告发布当日的观点和判断。在不同时期，本公司可能会发出与本报告所载意见、评估及预测不一致的研究报告。本公司不保证本报告所含信息保持在最新状态。本公司对本报告所含信息可在不发出通知的情形下做出修改，投资者应当自行关注相应的更新或修改。本公司力求报告内容客观、公正，但本报告所载的观点、结论和建议仅供参考，投资者并不能依靠本报告以取代行使独立判断。对投资者依据或者使用本报告所造成的一切后果，本公司及作者均不承担任何法律责任。本报告版权仅为本公司所有。未经本公司书面许可，任何机构或个人不得以翻版、复制、发表、引用或再次分发他人等任何形式侵犯本公司版权。如征得本公司同意进行引用、刊发的，需在允许的范围内使用，并注明出处为“华泰期货研究院”，且不得对本报告进行任何有悖原意的引用、删节和修改。本公司保留追究相关责任的权力。所有本报告中使用的商标、服务标记及标记均为本公司的商标、服务标记及标记。华泰期货有限公司版权所有并保留一切权利。公司总部广州市天河区临江大道1号之一2101-2106单元丨邮编：510000电话：400-6280-888网址：www.htfc.com