T2022年中国游戏直播行业白皮书新平台新机遇，千亿游戏直播行业变道增长2022年7月14日TalkingData 前言纵观中国游戏行业发展历程，游戏直播不仅是重要的互动娱乐方式，更是推动整个行业健康可持续发展的重要力量。从早期的英雄联盟借势直播一飞冲天，到绝地求生等“吃鸡”游戏火遍全网，直至如今王者荣耀借助直播问鼎全球手游收入榜首，直播愈发成为游戏行业加速飞驰的助燃剂，不可或缺经过多年发展，游戏直播赛道已然价值干亿，吸引了众多互联网巨头、顶尖资本和优秀人才投身其中。通过对行业发展的全面透视，以及对游戏直播受众的全面洞察，我们发现这一人群有着超出原始认知的丰富生活偏好和多元娱乐倾向。伴随着互联网内容分发中心的变迁，用户在不同平台间的大规模迁移正在进行竞争要素、市场格局及业务逻辑正在迎来颠覆性变革，干亿市场向拥有大流量、强内容及雄厚资本实力的新入局者伸出橄榄枝，以抖音为代表的综合娱乐平台强势入局游戏直播赛道，正在快速吸引巨量受众、深刻改变游戏直播行业的原有格局。OeWO 目录CONTENTS01中国游戏直播行业现状解析0402游戏直播用户洞察研究2403中国游戏直播行业发展趋势 Part 1中国游戏直播行业现状解析1.1游戏行业发展概览1.2游戏直播赛道透视1.3游戏直播媒介导向探素1.4游戏直播平台对比研究TalkingData 热点要点先赌为快行业现状解析版号发放重启，游戏行业长期良性发展局势明朗市场规模逾3，000亿元，覆盖用户超6.6亿，游戏行业进入存量时代游戏直播占游戏市场份额逾三成，年均增速超过10%，仍处于快速增长期直播内容移动化、产业链条明确化，共同催熟游戏直播行业发展泛视频平台用户规模快速崛起，游戏直播用户更青睐一站式获取内容的综合娱乐平台，抖音成为迁移用户第一目的地以抖音为代表的短视频平台头部主播覆盖率领先，越来越多的头部主播转场抖音TallkingData2022/7/14 1.1游戏行业发展概览政策：版号重后启发放，游戏行业长期良性发展局势明朗近年来，随着国家对游戏行业健康发展的科学引导力度加强，版号发放一度趋严。2022年4月11日，国家新闻出版署公布《2022年4月国产网络游戏审批信息》，宣告暂停了8个多月的游戏版号正式恢复发放，45款游戏获得版号。此次版号发放的重启，肯定了游戏行业过去8个月来的整改效果，透过政策导向，我们认为，坚持“高成长性+低成瘾性”战略、加强未成年人保护、长线化经营将成为游戏行业长期良性发展的刚性议题。中国游戏版号发放量（款）18816916316612910910911797105游戏版号86重启发放546045x据来源：2020（月-2222年6,月86版总图，Tang0at;分6整TolkingData2022/7/14 1.1游戏行业发展概览行业规模：三干亿市场规模，覆盖6.6亿用户，游戏行业逐渐进入存量时代中国游戏市场规模及同比增速中国游戏用户规模及同比增速中国游戏市场规模（亿元）同比增速中国游戏用户规模（亿人）同比端速3,50040%2,96530%2,8002,78730%6.26.56.62,3096.12,1445.35.520%2,1002,0361,6564.620%1,4073.610%1,4001,14510%7000%0%10%2014年2015年2016年2017年2018年2019年2020年2021年2014年2015年2016年 2017年 2018年 2019年2020年2021年数来源：20/4年-202年总可款据，TangData6整理TolkingData2022/7/14 1.1游戏行业发展概览用户价值：中国游戏用户价值持续提高，但与国际主流市场相比仍有差距2021年中国游戏用户ARPU值达3.3美元/月，同比增长7.3%，玩家游戏习惯的养成和游戏精品化程度的提高，进一步推动了玩家付费意愿的提升。横向对比来看，2021年北美地区游戏ARPU为16.7美元/月，全球平均为5.0美元/月，相比之下，国内游戏行业及相关产业的市场规模仍有较大增长空间。中国游戏用户ARPU（元/月）2021年全球主要地区游戏用户ARPU（美元/月）北美28.716.726.7欧洲6.421.118.5全球孚均17.55.012.9亚太4.69.4中国4.36.4拉美2.12014年2015年2016年2017年2018年2019年2020年2021年中东及非洲1.2数据来源：2014年-222库海通证券，AEW200，7angData,分整理TolkingData2022/7/14 1.2游戏直播赛道透视赛道规模：直播占游戏市场逾三成份额，增速超过10%，仍处于快速上升期2021年中国游戏直播市场规模达948亿元，同比增长11.8%；2022年预计游戏直播行业的市场规模将首次突破干亿、达到1,108亿元，同时预计用户数将达3.82亿，延续游戏直播行业快速增长势头。游戏直播行业天花板高、成长性好，对于相关平台、游戏厂商、MCN机构等来说，资源布局正逢其时。中国游戏直播市场规模及同比增速中国游戏直摄用户规模（亿）4.03.743.82中国游戏直拥市场规模（亿元）同比增速（%）3.491,2001,10865%3.554.6%9482.971,00050%3.084836.6%2.5880064335%2.52.2360047020%2.040016.9%20011.8%5%1.50-10%1.02018年2019年2020年2021年2022年E2017年2018年2019年2020年2021年2022年E数退来源：2017年-2022年公开数5，上市公8/报，7agData合结算TolkingData2022/7/14 1.2游戏直播寒道透视硬件载体：直播内容消费移动化，驱动行业格局发生改变在接受调研的游戏直播用户中，使用手机观看游戏直播的用户占比达68.4%，使用平板电脑的游戏直播用户达15.5%，移动端设备合计占游戏直播用户的82.6%，游戏直播移动化特征显著。用户观看游戏直摄的设备类型分布不同年龄用户游戏直播观看设备分布= PC端■移动设备(手机+平板）■其他■手机■PC端■平板电脑■智能电视18岁以下10.0%90.0%%614.2%18~24岁13.8%%6'S825~29岁17.0%%8'0815.5%30~34岁16.6%79.9%68.4%35~39岁12.7%86.3%40~50岁14.7%85.3%数*源：2222年4月Taig0a/用/户期研，样本量;,500个TalkingData2022/7/1410 1.2游戏直播赛道透视产业链条：产业链完整，游戏直播成为重要一环游戏直播产业链主要相关方角色及价值游戏版权方游戏直播是版权变现的重要直播内容生产方方式。用户规模大、商业化MCN机构及游戏主播是游戏生态成熟的平台可以帮助版直播内容的主要产出方，游戏权方大幅提高收益规模直播可以为MCN机构和游戏租售市场主播增加私域流量沉淀、扩大收入规模游戏开发者开发者是游戏产品的真正作者。一方面可在游戏直播中完成获客，游戏直播平台提升产品收益；另一方面也可在在各类线上娱乐用户之中，游戏用户是付费能力相对较直播过程中最大程度获得体验反强的群体，开展游戏直播业务，可以较好提升平台用户馈、扩大游戏声量粘性，加强用户付费习惯，最终增加平台收入TolkingData2022/7/1411 1.3游戏直播媒介导向探索核心价值：媒介的核心价值在于满足用户多元的精神需求媒介需要满足的用户精神需求创造及探素需求社交及竞争需求探索和发现未知领域是人类与生俱来的天性，优质、新奇的社交是人类基本需求之一，也是推动了网络游戏、SNS、即娱乐内容对大众具有天然吸引力。对于大量互联网用户聚集时通讯等一大批互联网产品发展的核心用户需求，在网络虚的内容平台，娱乐内容的创造、娱乐方式的发展、娱乐文化拟社交环境下，人类通过游戏进阶、虚拟形象升级等竞争行的重构从未停止，创造及探索这种人类原始的本能是推动娱为来体现自身优势、获得精神愉悦。乐产业发展的重要力量源泉，审美及带入感需求生态及体验需求对美的追求是人类的共性，无论线下还是线上娱乐活动，审娱乐平台需要为用户打造一套完整的娱乐生态系统，满足用美体验都至关重要，与此同时，美学与带入感体验相得益彰：户探索世界、创造新生、完成社交及追求美好的多样需求，半源于人类的幻想和退思，另一半借助可以乱真的虚拟环提升移动端用户碎片化娱乐的丰满度、促进形成自发展、自境，最终使受众深度沉漫、感官升华。维持、自演进的娱乐闭环，成为娱乐平台良性发展的锁钥。TolkingData2022/7/1412 1.3游戏直播媒介导向探索竞争要素：海量用户、优秀主播、优质内容及成熟商业化能力是游戏直播媒介的重要竞争要素游戏直播媒介竞争要素海量用户运营能力对优秀主播吸引力用户定义娱乐，拥有海量用户的综合娱游戏主播是游戏直播行为的中心和主体。乐平台，开展直播业务具有明显优势：主播优秀的主可以大幅提高用户平台忠诚用户获取成本低，潜在用户规模大，高用户度，提升平台人气及内容产出质量，是净值用户基数大，游戏直播平台竞争力的重要组成部分。成熟商业化能力优质内容产出能力商业商业变现能力直接关系到游戏直播主体内容游戏直播平台内容的丰富度、专业度及的可持续性收入水平，事关从业者的核持续输出能力均意义深刻。拥有海量用心关切，与此同时，健康的商业化路径户的平台，更容易吸引优秀游戏内容，也可优化主播人设、利于其长期发展。直播内容和跨界合作内容。TolkingData2022/7/1413 1.3游戏直播媒介导向探索用户规模：在各类游戏直播媒介中，综合短视频平台以海量的用户覆盖脱颖而出涉及游戏直播服务平台月活用户排名（万）短视频平台中规频平台重直游戏直播平台87,99360,68517,52012,9143,8552,806173532抖音快手西瓜视频斗鱼虎牙直摄CC盘播游拍触手直摄战旗直播注：短视频平台及中视预游戏直播用户认定时，只要用户刷到游戏视频或游戏直播，我们就认定为一个游戏直播用户，数源：2022年3月TaingDataTolkingData2022/7/1414 1.3游戏直播媒介导向探索用户规模：垂直游戏直播平台用户规模持续下降，对比之下，泛视频类平台快速崛起2019年3月-2022年3月短视频平台、中视频平台、游戏直播平台MAU变化趋势&增长率12 短视顺平台中视顺平台重直游戏声播平台10.21亿10+82.8%(2019年3月-2022年3月）85.6亿2+75.1%（2019年3月-2022年3月）1.92亿1.10亿1.04亿-31.3%（2019年3月-2022年3月）0.71亿02019年3月2019年9月2020年3月2020年9月2021年3月2021年9月2022年3月数据来源量：2019年3月-2022年3月Ta8ng0ataTolkingData2022/7/1415 1.3游戏直播媒介导向探素用户粘性：用户注意力向短视频平台迁移，安装短视频平台后，用户对垂直平台使用时长大幅减少垂直游戏直播平台用户安装短视频平台后，短视频平台与垂直游戏直播平台使用时长相较2022年1月变化趋势短视频平台垂直游戏直播平台60%51.7%0%49.3%47.2%45%-15%30%-30%-26.6%15%45%-39.2%-42.8%0%-60%2022年2月2022年3月2022年4月2022年2月2022年3月2022年4月数9来要：2022年月-4,月Ta(bg0ata,变化超势计算基数：222年月数智TolkingData2022/7/1416 1.3游戏直播媒介导向探索用户粘性：用户倾向于一站式获取内容的综合娱乐平台，抖音成为迁移用户第一自的地越来越多用户希望可以通过一个娱乐平台，一站式获取自己需要的线上娱乐内容，短视频平台内容丰富多样，对垂直游戏直播平台希望获得更加丰富的娱乐内容的用户有着极强的吸引力，垂直游戏直播平台流失用户中近一半迁移到了短视频平台，其中，