资讯早班车 专业研究·创造价值 1 / 11 请务必阅读文末免责条款 ◼ 资讯早班车-2022-08-04 一、 宏观数据速览 时间 指标 单位 当期值 上期值 去年同期值 2022/06 GDP:不变价:当季同比 % 0.40 4.80 7.90 2022/07 制造业PMI % 49.00 50.20 50.40 2022/07 非制造业PMI:商务活动 % 53.80 54.70 53.30 2022/07 财新PMI:制造业 % 50.40 51.70 50.30 2022/07 财新PMI:服务业经营活动指数 % 55.50 54.50 54.90 2022/06 社会融资规模增量:当月值 亿元 51733.00 28358.00 37017.00 2022/06 M0(流通中的现金):同比 % 13.80 13.50 6.20 2022/06 M1(货币):同比 % 5.80 4.60 5.50 2022/06 M2(货币和准货币):同比 % 11.40 11.10 8.60 2022/06 金融机构:人民币贷款:当月新增 亿元 28100.00 18900.00 21200.00 2022/06 CPI:当月同比 % 2.50 2.10 1.10 2022/06 PPI:当月同比 % 6.10 6.40 8.80 2022/06 固定资产投资(不含农户)完成额:累计同比 % 6.10 6.20 12.60 2022/06 社会消费品零售总额:累计同比 % -0.70 -1.50 23.00 2022/06 出口总值:当月同比 % 17.90 16.70 32.03 2022/06 进口总值:当月同比 % 1.00 4.00 37.35 2022/06 实际利用外资:当月值 亿美元 245.80 133.00 193.80 二、 商品投资参考 综合 1、最近一周，宏观政策针对扩大有效投资密集发力，如国家发改委召开2次会议、发布2份文件，反复明确有效投资对稳经济的关键作用，并从协调机制、前期工作等各方面保证重点领域重大项目的推进实施。据不完全统计，7月全国合计开工重大项目3876个，投资总额达到23930.59亿元，其中，基础设施项目成为各地密集开工的重点领域之一。 2、全球最大集装箱承运输公司马士基航运发布预警称，由于消费者信心减弱和供应链拥堵，今年全球海运集装箱需求将放缓，港口与仓库的库存持续增加。 3、美联储布拉德表示，他赞成“在前期发力”大幅加息的策略，并重申希望年底利率达到3.75%至4%以遏制四十年来最热的通胀。布拉德表示，美国经济目前还没有陷入衰退，因为就业增长仍旧强劲。 资讯早班车 专业研究·创造价值 2 / 11 请务必阅读文末免责条款 4、美联储卡什卡利表示，软着陆是可能的，但目前不知道可能性有多大；可能需要几年时间才能将通胀率恢复到2%；通胀正在蔓延令人担忧；美联储明年降息的可能性非常小。 5、美联储戴利表示，美联储6月时的经济预期仍是利率路径的合理指引。认为在年底达到3.4%的利率对美联储来说是一个合理的水平。不认为美联储应该快速大幅提高利率，然后在几个月后再降低利率，这对家庭和企业来说将是艰难的。 6、美国7月ISM非制造业PMI为56.7，创最近三个月新高，预期53.5，前值55.3。美国7月S&PGlobal服务业PMI终值为47.3，预期47，初值47，6月终值52.7；综合PMI终值为47.7，初值47.5，6月终值52.3。 金属 1、国际贵金属期货普遍收跌，COMEX黄金期货跌0.42%报1782.1美元/盎司，COMEX白银期货跌0.57%报20.025美元/盎司。分析人士表示，美国ISM服务业数据向好和美联储官员发表的鹰派言论令美元止跌转涨，并施压金价走低。 2、伦敦基本金属多数收跌，LME期铜跌1.24%报7710美元/吨，LME期锌跌0.5%报3295.5美元/吨，LME期镍涨0.44%报22590美元/吨，LME期铝跌1.22%报2385美元/吨，LME期锡跌0.04%报24240美元/吨，LME期铅跌1.76%报2014美元/吨。 3、上期所基本金属期货夜盘多数收跌，沪铝跌0.25%，沪铝跌0.25%，沪镍跌0.17%，沪铅跌0.1%，不锈钢涨0.06%，沪锡涨0.42%。 4、锂价风向标澳洲锂矿商皮尔巴拉公告称，第八次锂精矿拍卖最终成交价为6350美元/吨，较7月13日拍卖成交价涨2.6%，较6月23日持平。国内锂盐价格近期结束横盘，开始出现小幅上涨趋势。多家机构预测，锂盐价格或再次突破50万元/吨，全年价格有望围绕55万元/吨震荡。 5、当地时间8月3日，全球最大黄金ETF--SPDRGoldTrust持仓较上日减少2.32吨，当前持仓量为1000.65吨。 6、必和必拓集团的镍业务负责人表示，未来两年将增加其在镍矿勘探方面的支出，以满足对用于制造电动汽车电池的原材料不断增长的需求。 7、尽管新能源市场热度与日俱增，但上游原材料价格已明显降温。二季度受疫情等因素影响，新能源汽车、3C电子等终端产品生产销售受限，包括六氟磷酸锂、硫酸钴、硫酸镍及硫酸锰等多种商品价格出现下滑。需求不振扰动下，7月份钴系商品价格仍延续弱势。 煤焦钢矿 1、国内商品期货夜盘收盘多数下跌，能源化工品表现疲软，纸浆跌2.08%，燃油跌1.74%，乙二醇跌1.71%，纯碱跌1.63%，PVC跌1.57%，塑料跌1.42%。黑色系全线下跌，铁矿石跌2.89%，焦煤跌2.64%，焦炭跌2.37%，热卷跌1.68%，螺纹钢跌1.56%。 2、中国炼焦行业协会发布《焦化行业碳达峰碳中和行动方案》提出，到2025年焦化废水产生量减少30%，氮氧化物和二氧化硫产生量分别减少20%。 能源化工 资讯早班车 专业研究·创造价值 3 / 11 请务必阅读文末免责条款 1、国际油价全线下跌，美油9月合约跌3.71%，报90.92美元/桶。布油10月合约跌3.36%，报97.16美元/桶。分析人士称，以沙特和俄罗斯为首的欧佩克+产油国集团决定9月仅小幅增产10万桶/日，这一消息令油价上涨。但上周美国原油和汽油库存因需求放缓而意外增加，最终压低油价。 2、国内商品期货夜盘，原油合约收跌2.83%报661.7元/桶。沪金收跌0.62%报385.94元/克，沪银收跌0.32%报4425元/千克。 3、欧佩克秘书长表示，欧佩克预计原油需求将继续复苏，尽管速度比今年早些时候和去年要慢；美国页岩气供应面临挑战，对全球供需构成影响。 4、8月3日，欧佩克+消息人士称，欧佩克+极有可能考虑“适度增加”石油产量，欧佩克+将讨论把石油增产幅度设定为少于30万桶/日，增产幅度的最低范围为10万桶/日。 5、时间8月3日，法国能源转型部长阿涅丝·帕尼耶-吕纳谢在接受采访时表示，法国已完成天然气战略储备的80%，按此进度，预计法国会在11月1日完成100%储备。 6、8月3日，EIA报告显示，美国上周原油出口减少103.6万桶/日至351.2万桶/日。上周美国国内原油产量维持在1210万桶/日。美国上周战略石油储备（SPR）库存减少469.0万桶至4.699亿桶，降幅0.99%。 7、8月3日，美国天然气价格一度涨10%，美国得州天然气出口商自由港在爆炸后与管道和危险材料安全管理局达成协议，最早将于10月份恢复出口，将以几乎满负荷的能力重新开始运营。这将使天然气日出口量增加近20亿立方英尺，约相当于美国国内产量的2%。斯通克斯集团能源部门的高级风险经理BraytonTom说:“部分重启的规模比之前预期的要大。”自由港液化天然气项目的重启，将在冬季到来前对美国紧张的取暖和发电燃料库存造成进一步压力。 农产品 1、国内商品期货夜盘收盘多数下跌。农产品普遍下跌，棕榈油跌1.56%，豆一跌1.26%，菜油跌1.2%，棉纱跌1.12%，豆二跌1.07%，白糖跌1.06%。 2、芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约多数收跌，大豆期货跌1.08%报1371.5美分/蒲式耳；玉米期货涨0.21%报595.5美分/蒲式耳，小麦期货跌1.06%报766.5美分/蒲式耳。 3、洲际交易所（ICE）农产品期货主力合约收盘涨跌不一，原糖期货涨0.57%报17.79美分/磅，棉花期货跌0.71%报94.14美分/磅，可可期货跌2.99%报2270美元/吨，咖啡期货涨2.57%报2.153美元/磅。 4、商务部新闻发言人表示，决定暂停天然砂对台湾地区出口，相关措施自8月3日起实施。海关总署发布公告称，决定自8月3日起暂停台湾地区柑橘类水果和冰鲜白带鱼、冻竹荚鱼输入大陆。 5、泰国货轮运输商会主席称，今年上半年泰国大米出口量通报增加68%，预计全年出口量将达到750万吨，超过早先预测的700万吨。 6、俄罗斯可能将大豆出口关税永久化，并将油菜籽出口关税延长一年。 资讯早班车 专业研究·创造价值 4 / 11 请务必阅读文末免责条款 三、 财经新闻汇编 公开市场 1、央行公告称，为维护银行体系流动性合理充裕，8月3日以利率招标方式开展了20亿元7天期逆回购操作，中标利率2.10%。Wind数据显示，当日20亿元逆回购到期，因此当日完全对冲到期量。 要闻资讯 1、7月财新中国服务业PMI为55.5，连续第二个月位于扩张区间，创2021年5月以来新高，前值为54.5。财新智库王喆表示，7月疫情形势的向好和管控措施的放松，助力经济景气度持续恢复。二季度主要宏观经济指标显示，此轮疫情对经济的短期冲击已逐步消退，三季度将是经济修复的重要窗口期。 2、据商务部，上半年我国服务贸易保持较快增长，服务进出口总额28910.9亿元，同比增长21.6%。6月当月，我国服务进出口总额5253亿元，同比增长19.6%。 3、国有金融企业“限薪令”发布。财政部发布《关于进一步加强国有金融企业财务管理的通知》提出，优化内部收入分配结构，工资总额加大向基层员工倾斜，建立健全薪酬分配递延支付和追责追薪机制等，并要求金融企业高管及重要岗位员工基本薪酬一般不高于薪酬总额的35%，绩效薪酬的40%以上应当采取延期支付方式，延期支付期限一般不少于3年。 4、上海票交所：2月1日至7月31日期间出现3次以上付款逾期，且截至7月31日出现3次以上付款逾期或7月当月出现付款逾期的承兑人数量为3112家；其中，7月当月新增786家，涉及融创系、领地集团系、中梁系旗下多家企业。 5、首批跨市场政金债ETF之一、违约风险极低的富国中债7-10年政策性金融债ETF于8月3日正式发行，在不确定性因素加剧和“稳增长”背景下，政金债券ETF或具备较好的投资价值。 6、国家卫健委：8月2日，31个省区市和新疆生产建设兵团新增本土新冠肺炎确诊病例38例（海南12例，甘肃10例，内蒙古8例，广西4例，山东3例，四川1例）；新增本土无症状感染者251例（广西74例，河南56例，甘肃37例，山东36例，新疆20例，兵团11例，四川5例，浙江4例，内蒙古3例，河北1例，江西1例，广东1例，海南1例，云南1例）。 7、据Wind统计，7月地方债发行规模为4,063亿元，较上月骤减15,274亿 元，其中新增债1,248亿元，再融资债2,815亿元。7月地方债总偿还量为4,920亿元，净融资规模-857亿元相较上月大幅降低。今年以来，新增债主要集中在二季度发行。 8、今年以来，权益市场震荡不断，低风险的同业存单基金应运走红。据Wind数据统计，截至目前，同业存单基金总规模已经突破2000亿元大关，这距离6月初突破1000亿元仅仅过去了两个月，规模增速迅猛。 9、在港