莱坊发布《聚焦金融业写字楼租户市场》专题报告

金融行业及金融科技推动上海写字楼市场稳健发展2021年聚焦金融业写字楼租户市场专题报告knightfrank.com.cn 引言自1992年中央政府确立了上海创建国际金融中心的战略目标后，已构建起上海金融中心的基本框架，集聚了一大批中外资金融机构，各类持牌机构超过1,600家，其中外资金融机构占30%以上。上海已经成为了中国大陆金融对外开放前沿地区，也是国内金融发展环境较好的地区之一。上海进一步推进金融开放力度。2018年，上海市金融服务办公室宣布，根据市委市政府要求，对照中国人民银行宣布的金融业对外开放措施，上海已形成银行业、证券业、保险业等六个方面争取对外开放先行先试。随着金融市场对外开放的不断深入，外资金融机构进入中国的步伐加快。科技已经成为金融不可缺少的一个内在要素。随着人工智能、大数据、云计算、区块链等技术的不断渗透，金融科技（FinTech）这一新兴产业应运而生。金融科技公司和金融科技人才的数量呈几何级数增长。金融科技成为上海国际金融中心建设的重要载体，也是全球金融中心竞争的焦点之一。这次新冠肺炎疫情的爆发致使传统金融服务市场受到一定冲击，用户流量开始向线上迁移。而具备金融科技优势的金融行业的竞争力凸显，致使金融机构更加重视金融科技的应用，加快行业数字化升级。未来金融机构与科技机构的融合发展将是大势所趋。互联网时代，为了提升竞争力，留住客户，不少银行已将发展金融科技列入战略规划，并不断加大对科技的投入力度。目前，国有大行和全国股份制商业银行的投入基本在人民币10亿元以上。科技在提质增效和防范金融风险方面起着重要作用，正成为银行转型的关键力量。上海外滩、陆家嘴两岸及其衍生地区越来越成为吸引国内国际各类金融机构的特定地段，形成以金融建筑为主体的金融地理聚集效应。上海的写字楼市场的发展实际上也客观反映了上海近代金融业的变迁过程。特别是疫情以后，金融及金融科技企业对于写字楼市场的支撑作用凸显，需求稳中有升，成为写字楼市场增长的最大动力之一。金融行业简述2018年上海金融开放按下加速键金融科技的出现疫情以来的加速融合科技在金融业中的重要性写字楼市场的主力需求来源3聚焦金融业 —— 写字楼租户市场专题报告 2021年2聚焦金融业 —— 写字楼租户市场专题报告 2021年 2020年上海金融市场交易总额人民币2,274.8万亿元，同比增长17.6%。关键数字金融行业出现逆势增长，2020年金融业增加值人民币7,166.26亿元，增长8.4%。上海2020年地区生产总值人民币38,700.58亿元，比上年增长1.7%。2020年1-4月在上海的省级外资保险机构保费收入人民币147亿元，占整个上海保险市场的1/5。6家国有商业银行中，已经有4家建立了金融科技公司。上海已有合资证券公司和合资基金公司共30家，占全国约50%。在沪外资法人银行占全国外资法人银行总数的一半以上。50%30发展中的金融业17.6%2021年3月第29期全球金融中心指数（GFCI）排名中，上海保持全球第三。38.4%4/61.7%1/520%2020年银行业信息科技资金总投入人民币2,078亿元，同比增长了20%。45产业地产投资新热点——数据中心专题研究报告 2020年产业地产投资新热点——数据中心专题研究报告 2020年聚焦金融业 —— 写字楼租户市场专题报告 2021年聚焦金融业 —— 写字楼租户市场专题报告 2021年 内资银行综合实力强劲的六大国有银行多家国内银行入选Brand Finance 20202020年六大国有银行年报显示，2020年全年，六大国有银行合计实现净利润人民币11,382.24亿元。其中，工行净利润依旧排名首位，该行2020年实现净利润人民币3,159.06亿元，同比增长1.18%。 建行和农行净利润均超过人民币2,000亿元；中行实现净利润人民币1,928.70亿元；邮储银行和交行的净利润则在人民币1,000亿元以下。其中，邮储银行的净利润增幅最大，增长5.36%领跑国有六大行，显示出强劲的发展势头。资产规模上，截至2020年末，工商银行的总资产稳居第一，达到人民币33万亿元。建设银行紧随其后，总资产人民币28.13万亿元。农业银行、中国银行及邮储银行的总资产分别为人民币27.21万亿元、人民币24.40万亿元、人民币11.35万亿元，分列第三、第四、第五。交通银行总资产达人民币10.70万亿元，排名第六。从综合实力上来看，包括中国工商银行、中国建设银行、中国农业银行、中国银行、交通银行和中国邮政储蓄银行在内的这六家由国家（财政部、中央汇金公司）直接管控的综合性大型商业银行的实力最强。 0613182074121134137140175数据来源： 《Brand Finance 2020年全球品牌价值500强报告》排名入选的国内银行近年金融行业大事件金融市场开放取得新进展从机构准入到业务准入再到市场开放，2019年金融管理部门推出了30多条开放措施，再加上前期开放措施，多数开放举措渐次落地，涉及到银行业、证券业、保险业、评级业、支付清算行业等。对外开放政策的出台和落实进一步加速和深化了中国金融市场的开放程度，增加了海外投资者对于中国金融市场的信心。贷款市场报价利率（LPR）改革LPR (Loan Prime Rate) 是指金融机构对于其最优质客户执行的贷款利率，其它贷款利率在LPR基础上加减点确定，是央行指导贷款利率方向的指针。 近年来，由于货币政策引导实体企业融资成本下降收效不佳，为了疏通利率传导路径，人民银行于2019年8月发布公告，对LPR报价机制进行改革，要求LPR由各报价行按公开市场操作利率（主要指中期借贷便利利率）加点形成的方式报价，疏通了货币政策利率向LPR传导的路径，促进降低企业综合融资成本。设立科创板并试点注册制作为2019年A股市场最重要的事件之一，2019年6月13日，科创板正式开板并试点注册制，7月22日，科创板鸣锣开市。科创板的开市对于支持科技创新、推进资本市场市场化改革和加快上海国际金融中心建设具有重要战略意义。沪伦通开通和中日ETF互通2019年6月17日，中国证监会和英国金融行为监管局发布沪伦通联合公告，原则批准上海证券交易所和伦敦证券交易所开展沪伦通。6月25日，上海证券交易所和日本交易所集团同步举行中日ETF互通开通仪式。沪伦通的开通和中国ETF互通实现了欧亚大陆两端金融资本的互联互通，对中国资本市场的进一步扩大开放和国际开放具有非常重要的意义。金融领域反腐力度空前2019年金融领域的反腐败进入关键期，截至2019年12月15日，一年时间内全国纪检监察机关共立案审查调查金融系统违纪违法案件6,900余件，在银行、监管等金融机构被查的金融干部就有40余人，体现了中央为了防范化解重大风险而持续深化金融反腐的决心。证券法修订获通过2019年12月28日上午《中华人民共和国证券法》宣布通过修订，并于2020年3月1日起施行。这次的新证券法修改力度很大，直击资本市场焦点问题，在证券发行制度、法律责任、投资者保护等方面进一步完善了证券市场的基础制度。人民币兑美元汇率将进入波动期自2020年6月起，人民币兑美元汇率震荡升值。进入2021年后，人民币兑美元汇率中间价和即期汇率双双突破6.5关卡。人民币升值趋势主要可以归结于美元指数下行、基本面（国际收支）超预期改善以及中美关系不确定性缓和等直接因素。这些因素可能在2021年内呈现不同程度的减弱。而从政策意愿来看，央行也在试图缓解人民币的升值压力。2021年整年人民币兑美元汇率难以延续单边升值走势，而是更多呈现双边波动，下半年的贬值压力可能要高于上半年。2020年第十二届陆家嘴金融论坛2020年6月18日上午，第十二届陆家嘴论坛在上海开幕，本届论坛的主题是“上海国际金融中心2020：新起点、新使命、新愿景”。论坛的目标是成为我国金融领域最具影响力的论坛，同时也成为世界上少数几个最有影响力的经济金融论坛之一。由于疫情影响，本次论坛通过线上和线下的方式进行主题演讲和嘉宾讨论，议题涵盖当前经济、金融领域的热点问题，总结科创板开板一年来的经验成果，持续深化资本市场互联互通，支持资本市场重大改革创新措施在上海先行先试，大力支持上海国际金融中心的建设。67聚焦金融业 —— 写字楼租户市场专题报告 2021年聚焦金融业 —— 写字楼租户市场专题报告 2021年 金融保险开放政策2018银保监会公布了加快落实银行业和保险业对外开放的多项实质性举措，外资机构业务范围显著扩大。4月27日上海金融业对外开放六方面先行先试，包括扩大银行业、证券、保险业对外开放，扩大金融市场开放，拓展FT账户功能和使用范围，放开银行卡清算机构和非银行支付机构市场准入等。5月13日上海发布“扩大开放100条”，大幅放宽外资银行市场准入。7月10日国务院公布《关于修改〈中华人民共和国外资保险公司管理条例〉和〈中华人民共和国外资银行管理条例〉的决定》 。10月15日2019国务院金融稳定发展委员会办公室推出11条金融业进一步对外开放措施，金融业对外开放再次提速。7月20日国家外汇管理局决定取消合格境外机构投资 者（QFII）和人民币合格境外机构投资者（RQFII）投资额度限制。9月10日上海自贸区临港新片区管委会发布《中国（上海）自由贸易试验区临港新片区支持金融业创新发展的若干措施》，建设更高开放度的功能型金融平台，拓展跨境金融服务。9月20日中国人民银行会同国家外汇管理局制定了《关于进一步便利境外机构投资者投资银行间债券市场有关事项的通知》。10月16日银保监会发布的《中国银保监会办公厅关于明确取消合资寿险公司外资股比限制时点的通知 》，自2020年1月1日起，正式取消经营人身保险业务的合资保险公司的外资比例限制，合资寿险公司的外资比例可达100%。12月6日2020中国将正式取消对证券公司、公募基金管理公司的外资持股比例限制。4月1日中国人民银行、国家外汇管理局发布《境外机构投资者境内证券期货投资资金管理规定》，明确并简化境外机构投资者境内证券期货投资资金管理要求，进一步便利境外投资者参与我国金融市场。5月7日中国银行金融机构总资产和总负债中国银行业金融机构总资产和总负债2021年1月银行业金融机构资产份额数据来源： 中国银保监会 / 莱坊研究部2020年年末，中国银行业金融机构总资产达到人民币319.7万亿元，同比增长10.1%，增速较2019年同期增长1.5个百分点；总负债达到人民币293.1万亿元，同比增长10.2%，增速较去年同期增长2.1个百分点。目前我国银行业金融机构可划分为大型商业银行、股份制商业银行、城市商业银行、农村金融机构及其他类金融机构五大类。大型商业银行占有重要地位，是国有企业融资的主要来源。2021年1月，大型商业银行占国内银行资产总额的39.3%。总负债年增长率（右轴）人民币万亿元%中国银行业金融机构总负债（左轴）中国银行业金融机构总资产（左轴）总资产年增长率（右轴）1月2月3月4月5月6月7月8月9月10月11月12月0.0%2.0%4.0%6.0%8.0%10.0%12.0%14.0%23024025026027028029030031032020202021年1月银行金融机构资产份额数据来源： 中国银保监会 / 莱坊研究部其他类金融机构农村金融机构城市商业银行股份制商业银行大型商业银行39.3%18.2%15.8%13.2%13.5%89聚焦金融业 —— 写字楼租户市场专题报告 2021年聚焦金融业 —— 写字楼租户市场专题报告 2021年 %人民币亿元上海GDP增长率（右轴）上海GDP（左轴）上海金融增加值（左轴）上海金融增加值年增长率（右轴）0%5%10%15%20%25%30%35%40%5,000010,00015,00020,00025,00030,00035,00040,00045,000200620072008200920102011201220132014201520162017201820192020上海金融业上海已经成为全球金融