森信纸业集团中期报告 2021/2022

1森信紙業集團有限公司森信紙業集團有限公司（「本公司」）董事會（「董事會」）謹此公佈本公司及其附屬公司（「本集團」）截至二零二一年九月三十日止六個月之未經審核簡明綜合中期業績如下。簡明綜合損益表截至二零二一年九月三十日止六個月未經審核截至九月三十日止六個月二零二一年二零二零年附註千港元千港元（經重列）持續經營業務收益5269,8812,129,610銷售成本(246,430)(2,168,829)毛利╱（毛損）23,451(39,219)其他利潤及收入淨額6,54220,776重新綜合入賬已終止綜合入賬附屬公司之收益6451,012—銷售開支(1,447)(103,324)行政開支(39,176)(178,384)金融資產減值虧損淨額(18,119)(1,156,807)物業、廠房及設備減值虧損—(760,249)其他經營開支淨額(6,521)(20,551)確認財務擔保負債(15,722)(2,211,472)終止綜合入賬╱出售╱撤銷註冊附屬公司之（虧損）╱收益(177,798)1,807,490經營盈利╱（虧損）222,222(2,641,740)融資成本(68)(34,936)除稅前盈利╱（虧損）222,154(2,676,676)所得稅抵免╱（開支）78,970(3,450)持續經營業務期內盈利╱（虧損）8231,124(2,680,126)已終止經營業務9已終止經營業務期內虧損(66,008)(778,092)期內盈利╱（虧損）165,116(3,458,218) 2中期報告21/22簡明綜合損益表截至二零二一年九月三十日止六個月未經審核截至九月三十日止六個月二零二一年二零二零年附註千港元千港元（經重列）盈利╱（虧損）分佈：本公司擁有人165,116(3,219,683)非控股權益—(238,535)165,116(3,458,218)每股盈利╱（虧損）11來自持續經營業務及已終止經營業務基本14.5港仙(282.2)港仙攤薄13.0港仙(282.2)港仙來自持續經營業務基本20.3港仙(214.0)港仙攤薄18.2港仙(214.0)港仙 3森信紙業集團有限公司簡明綜合全面收益表截至二零二一年九月三十日止六個月未經審核截至九月三十日止六個月二零二一年二零二零年千港元千港元期內盈利╱（虧損）165,116(3,458,218)其他全面收益（扣除稅項）：可重新分類至損益之項目：換算海外業務之匯兌差額141,212157,639於終止綜合入賬、出售及撤銷註冊附屬公司時重新分類至 損益之匯兌儲備(96,505)8,880期內其他全面收益（扣除稅項）44,707166,519期內全面收益總額209,823(3,291,699)全面收益總額分佈：本公司擁有人209,823(3,052,461)非控股權益—(239,238)209,823(3,291,699) 4中期報告21/22簡明綜合財務狀況表於二零二一年九月三十日未經審核經審核二零二一年 九月三十日二零二一年 三月三十一日附註千港元千港元非流動資產物業、廠房及設備12900,500124,115投資物業—17,321使用權資產13222,82834,291其他無形資產206—按公平價值計入其他全面收益（「按公平價值計入其他全面收益」）之金融資產1,8311,831非流動按金及預付款項14—1,854遞延稅項資產2,4405,3991,127,805184,811流動資產開發中物業—227,384存貨202,06711,023應收賬款及其他應收款項14549,979452,482可收回稅項7,62826,598銀行及現金結餘187,894195,066947,568912,553總資產2,075,3731,097,364流動負債應付賬款及其他應付款項15605,833513,293合約負債17,606—應付稅項26312,565借貸16706,069404,121租賃負債6153,728財務擔保負債2,299,8582,284,1363,630,2443,217,843流動負債淨額(2,682,676)(2,305,290)總資產減流動負債(1,554,871)(2,120,479) 5森信紙業集團有限公司簡明綜合財務狀況表於二零二一年九月三十日於二零二一年 九月三十日於二零二一年 三月三十一日附註千港元千港元（未經審核）（經審核）非流動負債應付賬款及其他應付款項15361,518—租賃負債—1,349借貸166,8166,696遞延稅項負債45,16649,670413,50057,715負債淨額(1,968,371)(2,178,194)權益股本17127,315127,315儲備(2,098,091)(2,307,914)(1,970,776)(2,180,599)非控股權益2,4052,405資本虧絀(1,968,371)(2,178,194) 6中期報告21/22簡明綜合權益變動表截至二零二一年九月三十日止六個月本公司擁有人應佔股本股份溢價資產重估 儲備資本儲備匯兌儲備法定儲備保留盈利╱（累計虧損）總計非控股權益總權益╱ （資本虧絀）千港元千港元千港元千港元千港元千港元千港元千港元千港元千港元於二零二零年四月一日127,315161,262441,141201,994(292,484)27,247591,2341,257,709241,9321,499,641期內全面收益總額————167,222—(3,219,683)(3,052,461)(239,238)(3,291,699)終止綜合入賬╱ 出售附屬公司——(287,445)——(14,347)301,792—(266)(266)期內權益變動——(287,445)—167,222(14,347)(2,917,891)(3,052,461)(239,504)(3,291,965)於二零二零年九月三十日127,315161,262153,696201,994(125,262)12,900(2,326,657)(1,794,752)2,428(1,792,324)於二零二一年四月一日127,315161,2628,922201,99437,84112,395(2,730,328)(2,180,599)2,405(2,178,194)期內全面收益總額————44,707—165,116209,823—209,823終止綜合入賬╱出售╱ 撤銷註冊附屬公司——(40,390)——(10,978)51,368———期內權益變動——(40,390)—44,707(10,978)216,484209,823—209,823於二零二一年九月三十日127,315161,262(31,468)201,99482,5481,417(2,513,844)(1,970,776)2,405(1,968,371) 7森信紙業集團有限公司簡明綜合現金流量表截至二零二一年九月三十日止六個月未經審核截至九月三十日止六個月二零二一年二零二零年千港元千港元經營活動之現金流量經營活動（所用）╱所得之現金淨額(391,134)83,280投資活動之現金流量購置物業、廠房及設備(1,578)(819)贖回人壽保單之所得款項—4,922重新綜合入賬已終止綜合入賬附屬公司1,566—終止綜合入賬╱出售╱撤銷註冊附屬公司(47,406)(55,763)解除受限制銀行存款—5,414收取利息361998投資活動所用之現金淨額(47,057)(45,248)融資活動之現金流量籌措借貸301,925—償還銀行貸款—(54,587)償還信託收據貸款—(84,296)租賃付款之本金元素—(10,996)支付利息(68)(34,453)融資活動所得╱（所用）之現金淨額301,857(184,332)現金及現金等價物之減少淨額(136,334)(146,300)期初之現金及現金等價物195,066205,828匯率變動對現金及現金等價物之影響129,162134,149期終之現金及現金等價物187,894193,677現金及現金等價物之分析銀行及現金結餘187,894193,677 8中期報告21/22附註1. 編製基準本簡明綜合財務報表已根據香港會計師公會（「香港會計師公會」）發佈之香港會計準則第34號「中期財務報告」及香港聯合交易所有限公司（「聯交所」）證券上市規則規定之適用披露編製。本簡明綜合財務報表應連同本集團截至二零二一年三月三十一日止年度之年度綜合財務報表一併閱讀。編製本簡明財務報表所用之會計政策（包括管理層於應用本集團會計政策時所作出之重大判斷及估計不明確性之主要來源）及計算方法與截至二零二一年三月三十一日止年度之年度綜合財務報表所用者貫徹一致，惟採納下文所載之新訂及經修訂準則除外。 本公司股份暫停買賣及委任共同及各別臨時清盤人（僅就重組目的）於二零二零年六月三十日，本公司在聯交所刊發公告，當中包含其未經審核業績之摘要。由於本公司當時之核數師（「前核數師」）需要額外時間落實其有關截至二零二零年三月三十一日止年度之年度業績（「二零二零年年度業績」）之審計程序，本公司無法於聯交所證券上市規則（「上市規則」）訂明之期限前公佈其二零二零年年度業績。本公司股份已自二零二零年七月二日起在聯交所暫停買賣（「暫停買賣」）。作為上述發展之直接結果，本集團若干債權人加快本集團若干債務之還款責任及不再向本集團提供融資，導致對本集團之現金流量造成負面影響、使本集團就其債務發生一系列違約事件及令本公司及其附屬公司面對多項法律案件。為促進本公司債務重組，本公司於二零二零年七月十八日（香港時間）向百慕達最高法院（「百慕達法院」）提交本公司之清盤呈請，以及為重組目的而申請以「輕觸」方式委任共同和各別臨時清盤人。於二零二零年七月二十四日，百慕達法院命令委任德勤•關黃陳方會計師行之黎嘉恩先生及何國樑先生，以及Deloitte Ltd.之Rachelle Ann Frisby女士為本公司之共同臨時清盤人（「共同臨時清盤人」），藉以（其中包括）制定、建議及實行本公司債務之重組計劃。董事會（「董事會」）繼續在各方面管理本公司之日常事務，惟須經共同臨時清盤人監督及監察。於二零二零年八月十三日，經共同臨時清盤人申請，香港高等法院（「香港法院」）認同其委任，並進一步命令於在百慕達進行臨時清盤程序期間，不得在香港對本公司或其資產進行或展開任何行動或程序。 9森信紙業集團有限公司1. 編製基準（續） 本公司股份暫停買賣及委任共同及各別臨時清盤人（僅就重組目的）（續）自其委任以來，共同臨時清盤人連同董事會已採取步驟穩定本集團之經營及改善本集團之流動資金，以及發展及實行本集團債務之重組計劃，包括(i)透過裁員及其他節省成本措施減少現金流出、減少資本開支及結束非核心業務；(ii)以自願清盤及出售方式，終止綜合入賬本集團之非核心業務；(iii)已經識別建議重組事宜（定義見下文，其詳情載於下文「本集團之建議重組事宜」一節各段）之投資者（定義見下文），提供必要資金常規化本公司之紙品製造業務（將於完成建議重組事宜後保留於本集團）（「保留集團」），並還款予本公司之債權人；(iv)發展、建議及實行本公司通過其附屬公司遠通紙業（山東）有限公司（「遠通紙業」）進行之紙品製造業務之資本及債務重整（「遠通紙業破產重整」）；及(v)發展及建議本公司與其債權人之間之安排計劃（「上市公司計劃」），目標為達成本公司股份在聯交所恢復買賣（「復牌」）。 持續經營於二零二一年九月三十日，本集團流動負債超出其流動資產2,682,676,000港元。本集團借貸及租賃負債之即期部份分別約為706,069,000港元及615,000港元，而其現金及現金等價物則約為187,894,000港元。本集團於二零二一年九月三十日之借貸包括本公司作為擔保人之銀行貸款融資，本金金額為410,960,000港元。本集團無法遵守貸款協議所訂明該等貸款融資有關其流動比率之財務契諾。此不合規事宜構成貸款協議項下之違約事件，致令銀行可能行使其權利送達通知以終止貸款協議