根据报告正文,我们可以得出以下总结:
- 四类基金在二季度均大幅加仓了电气设备,但加仓来源(即减仓板块)有所不同。
- 短跑健将(近一年业绩TOP100)是极致的赛道选手,all-in新能源后坐稳不动。
- 长期赢家(近五年业绩TOP100)是重仓消费玩家,二季度边际卖白酒买新能源。
- 头部玩家(规模TOP100)坚守白酒&一线调仓至二三线,加仓新能源的资金来自对银行、保险的减持。
- 新发玩家(新成立100只基金)二季度果断赛道切换,大幅减仓白酒,买入新能源,电气设备取代食品饮料成为第一重仓。
- 短跑健将择股能力强,偏好小市值、高利润增速,头部玩家更看重低估值、高ROE。
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