www.chinaventure.com.cn5月国资LP持续发力 医疗交易数量同比增长近六成投中统计：2021.6投中研究院 Copyright © 投中信息VC/PE市场募资分析01/www.cvinfo.com.cn•全国新设基金数量同比激增155%，浙江、山东、广东三地本月新设基金数量均超百支，基金小镇持续发力•国资背景LP相继设立新基金，机构募资活跃•本月人民币/美元基金争先完成募资 •2021年5月，中国VC/PE市场新成立基金数量共计788支，同比涨幅155%，环比增长116%，紧追今年年初新基金成立数量，处于历史较高水平。•从地区分布来看，浙江、山东、广东新成立基金数量均超百支，对应数量依次为190支、158支、134支，江苏、福建两地紧追其后。江西、陕西、天津、安徽、湖南、上海六地设立新基金均在10支及以上，其余省市本月新设立基金则不足于10支。全国新设基金数量同比激增155%Copyright © 投中信息www.cvinfo.com.cn 数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2021.630941246257178448960754085347247836478833%12%24%37%-38%24%-11%58%-45%1%-24%116%20-5678910111221-123452020年5月-2021年5月新成立基金数量及环比变化趋势新成立基金数量（支）环比变化 数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2021.60 20 40 60 80 100 120 140 160 180 200 浙江山东广东江苏福建江西陕西天津安徽湖南上海北京四川河南湖北重庆广西海南河北辽宁内蒙古山西新疆云南未披露2021年5月新成立基金所属省市分布（支）， 青岛、嘉兴、深圳基金小镇持续发力Copyright © 投中信息www.cvinfo.com.cn•2021年5月，私募股权、创业投资类基金注册最活跃地区分别为青岛、嘉兴、深圳，对应新设立基金数量依次为80支、74支、64支，仅这三地基金新设立数量占全国总数近30%。•青岛近几年在私募基金版图上快速扩张，与产业的发展高度融合，正在成为青岛私募基金最鲜明的特点。加上地方政府的大力支持，出台各种优惠政策，还设立了极具特色的青岛（姜山）基金小镇，吸引了不少机构纷纷在此注册新基金。•本月嘉兴新设立基金数量位居全国第二，大多数基金注册地位于南湖区，主要得益于南湖基金小镇的优势。目前，南湖基金小镇在金融安全监管、造血实体经济、注册审批提速、精准特色服务、人才引进培育等多方面均取得了不菲的成果，搭建起上下游“私募股权投资”产业链齐全的金融生态圈。•深圳本月私募股权、创业投资类基金注册活跃程度位居全国TOP3，前海深港基金小镇也持续发力，作为中国自贸区内第一个基金小镇、为机构提供各项优惠政策服务。深圳本月新设立基金数量占广东省总数近一半，遥遥领先其他城市。80 74 64 36 35 34 31 31 24 24 青岛嘉兴深圳苏州湖州杭州南京佛山淄博珠海2021年5月全国新成立基金数量城市分布Top10（支） 数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2021.6 Copyright © 投中信息www.cvinfo.com.cn•2021年5月，582家机构完成788支私募股权、创业投资类基金新设，85%的机构成立1支基金，11%的机构完成2支基金新设，3%的机构完成3支基金新设，仅1%的机构完成新设基金数量超过4支。数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2021.6•2021年5月，国家中小企业发展基金宣布完成第一批共8支子基金签约设立，其中五支在本月成立，8支子基金设立总规模189.63亿元，均有地方政府或当地国企参与设立。投资方向涵盖新一代信息技术、高端装备制造、新能源新材料、生物医药、节能环保，以及大健康等多个领域。493家,85%62家,11%21家,3%6家,1%2021年5月成立不同数量基金的机构数量分布1支2支3支4支及以上国资背景LP相继设立新基金数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2021.6基金全称管理机构成立日期主要LP中小企业发展基金海通（合肥）合伙企业（有限合伙）海通开元2021/5/11上海益流实业总公司、海通证券、国家中小企业发展基金等中小企业发展基金（深圳）基石合伙企业（有限合伙）基石资本2021/5/11国家中小企业发展基金、深圳市汇通金控基金投资有限公司等中小企业发展基金浙普（上海）创业投资合伙企业（有限合伙）浙商创投2021/5/12国家中小企业发展基金、宁波海洋产业基金管理有限公司等中小企业发展基金同创（合肥）合伙企业（有限合伙）同创伟业2021/5/12合肥市产业投资引导基金有限公司、国科科技、国家中小企业发展基金等中小企业发展基金（西安）国中合伙企业（有限合伙）国中常荣资产2021/5/14西安产业投资基金有限公司、西高投、国家中小企业发展基金等中小企业发展基金（南京）协同合伙企业（有限合伙）中信建投资本2021/4/22毅达资本、滁州市理想产业发展基金有限公司、南京浦口科创集团、国家中小企业发展基金等中小企业发展基金（绍兴）股权投资合伙企业（有限合伙）中芯聚源2020/12/23中芯国际、绍兴高新技术产业开发区迪荡新城投资发展有限公司、中信证券、国家中小企业发展基金等中小企业发展基金（南京）华映合伙企业（有限合伙）（又名：华映资本六期人民币基金）华映资本2020/9/9华映资本、南京扬子国资投资集团、国家中小企业发展基金等 2021年5月中国VC/PE市场重点完成募集案例2021年5月中国VC/PE市场金重点完成募集案例-S基金基金名称管理机构募集规模其他Crown Secondaries Special Opportunities IILGT资本60亿美元募集规模上线Crown Global Secondaries V华盖资本S基金华盖资本8亿人民币人民币重组接续基金数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2021.6Copyright © 投中信息www.cvinfo.com.cn•本月盈科资本和不惑创投分别各完成两支人民币和美元基金的募集。今年以来，盈科资本募资继续强劲，本月先后完成第三期美元基金和百亿人民币基金的募集，继续布局生物医药领域。•自今年异常火爆的S基金，在本月也有了完成募集案例，以LGT资本和华盖资本为代表，将为中国的LP和GP在退出方面提供更多选择和流动性解决方案。基金名称管理机构募集规模其他盈科科创产业基金盈科资本100亿人民币继续聚焦在生物医药、硬科技领域盈科资本三期美元基金未披露鼎一投资新一期困境资产重组并购基金鼎一投资30亿元人民币首次交割基汇成长股权基金I基汇资本4.3亿美元首支综合成长型股权基金华映资本第六期人民币华映资本21.20亿人民币正式关账尚颀汇铸战新基金尚颀资本20亿人民币首期关账一村资本首期新基金一村资本15亿人民币地方政府引导基金支持不惑二期人民币基金不惑资本8.18亿人民币最终关闭不惑一期美元基金1.15亿美元靖亚资本二期美元基金靖亚资本1.2亿美元超募耀途资本二期美元基金耀途资本1.2亿美元超募曦域资本三期人民币基金曦域资本5亿人民币首轮认缴数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2021.6人民币/美元基金争先完成募资 Copyright © 投中信息VC/PE市场投资分析02/www.cvinfo.com.cn•2021年5月，中国VC/PE投资市场表现低迷，交易数量和规模双回落，达近一年最低•上海地区投资活跃度领跑全国，北京地区企业最吸金•IT、医疗领域被资本持续加码，延续投资热点势态；启明创投、高瓴创投等头部机构投资者继续看好医疗领域，本月医疗领域投资总规模最高，细分赛道医疗器械和医药行业交易数量占比75% 投资市场低迷 交易数量和规模双回落Copyright © 投中信息www.cvinfo.com.cn数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2021.6占比(%)占比(%)案例数量（起）单笔规模投资规模轮次2021年5月中国VC/PE市场投资阶段交易情况（百万美元） 数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2021.6种子轮27.930.23%132.87%2.15天使轮303.962.55%8218.10%3.71A1634.87 13.72%16135.54%10.15B2931.13 24.60%8117.88%36.19C2044.41 17.16%378.17%55.25D730.647.13%143.09%52.19E403.34 3.39%61.32%67.22战略融资306.722.57%173.75%18.04Pre-IPO112.46 0.94%40.88%28.12上市及以后3179.36 26.68%183.97%176.63定向增发10.220.09%51.10%2.04非控制权收购214.561.80%122.65%17.88Buyout150.13%30.66%5130.92 138.04 130.69 204.86 144.54 177.43 204.31 228.87 155.42 203.13 176.82 157.95 119.15 71367365883372554062667847948056052245320-5678910111221-123452020年5月-2021年5月中国VC/PE市场投资概况投资总规模（亿美元）投资案例数量（起）Ø2021年5月，投资案例数量453起，同比大幅下跌36.47%，环比下降13.22%；投资规模119.15亿美元，较同期回落9%，环比减少24.56%。本月中国VC/PE投资市场低迷，不管从交易数量还是规模来看，达近一年最低。Ø从细分轮次来看，本月投资阶段集中天使~B轮，合计占比超70%。其中A轮依旧最为活跃，投资交易数量达161起；上市及以后交易总金额超30亿美元，吸金能力可见一斑。 Copyright © 投中信息www.cvinfo.com.cn数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2021.6 数据来源：CVSource投中数据