瑞幸咖啡美国上市招股说明书中文全译版本

F-11a2238391zf-1.htmF-1使用这些链接可以快速查看文档。目录瑞幸咖啡公司目录已于2019年4月22日提交给美国证券交易委员会(SecuritiesandExchangeCommission)。注册编号333-美国证券交易委员会华盛顿特区20549表格F-1登记声明在......下面1933年的证券ACT瑞幸咖啡公司(注册人的确切名称，一如其章程所指明者)不适用(将注册人的姓名翻译成英文) 开曼群岛(国家或其他司法管辖区)成立为法团或组织)5810(初级标准工业)分类代号)不适用(I.R.S.雇主)识别号码)泰丰波特曼大厦A座17F湛红路81号福建省厦门思明区中华人民共和国，361008+86-592-3386666(地址，包括邮编，以及注册主任行政办公室的电话号码，包括区号)摄政全球公司E.40街10号，10楼纽约，纽约10016+1800-221-0102(服务代理人的姓名、地址(包括邮政编码)和电话号码(包括区号)副本：李何，埃斯克。DavisPolk&WardwellLLP香港俱乐部大厦18楼中环遮打道3A号香港+8522533-3300赵双，埃斯克。ClearyGottliebSteen&Hamilton希慎广场37楼铜锣湾轩尼诗道500号香港+8522521-4122拟向公众出售的大约开始日期：在本登记声明生效日期后，在切实可行范围内尽快。如果根据1933年“证券法”第415条的规定，在此表格上登记的任何证券将被延迟或连续提供，请选中以下方框。o如果根据“证券法”第462(B)条提交了这份表格以登记额外的证券，请选中下面的方框，并列出同一发行的先前有效登记声明的证券法登记声明号。o如果本表格是根据“证券法”第462(C)条提交的生效后修订，请选中以下方框，并列出相同发行的先前有效登记声明的证券法登记声明号。o 如果本表格是根据“证券法”第462(D)条提交的生效后修订，请选中以下方框，并列出相同发行的先前有效登记声明的证券法登记声明号。o通过检查标记表明注册人是否是1933年证券法第405条所定义的新兴成长型公司。新兴成长型公司ý如果一家新兴成长型公司按照美国公认会计原则编制其财务报表，请用支票标记表明登记人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据“证券法”第7(A)(2)(B)节提供的任何新的或经修订的财务会计准则†。o注册费的计算每类证券的所有权注册拟议最大值总发行价格(1)数额注册费A类普通股，每股面值0.000002美元(2)(3)100，000，000美元12，120美元(1)根据1933年“证券法”第457(O)条确定注册费数额的估算。(2)包括最初在美国境外要约及出售的A类普通股，而该等股份可不时在美国转售，以作为其分配的一部分，或在本注册陈述书生效日期较后的40天内或在该等股份首次真诚地向公众要约的日期后40天内转售，还包括承销商根据超额配售期权可能购买的A类普通股。这些A类普通股并非为在美国境外销售而注册。(3)在此登记的A类普通股一经存放，可发行的美国存托股票将在表格F-6(注册编号333-)上的另一份登记声明下登记。每个美国存托股票代表A类普通股。注册主任现将本注册陈述书修订为将其生效日期延后所需的一天或多于一天，直至注册主任须提交另一项修订，明确规定本注册陈述书其后须按照经修订的1933年“证券法”第8(A)条生效，或直至该注册陈述书在监察委员会的日期生效为止，根据上述第8(A)条行事，可决定。†“新的或经修订的财务会计准则”一词是指财务会计准则理事会在2012年4月5日之后发布的对其会计准则编纂的任何更新。 目录本招股说明书中的信息不完整，可以更改。我们不得出售这些证券，直到向证券交易委员会提交的登记声明生效为止。本招股说明书不是出售这些证券的要约，也不是在任何不允许出售或要约出售的州征求购买这些证券的要约。待完成日期为2019年的初步招股说明书美国保存人股份Luckin咖啡公司(在开曼群岛注册)代表A类普通股这是美国存托股票(ADS)的首次公开发行，代表Luckin咖啡公司的A类普通股。我们提供ADSS。每个广告代表我们的A类普通股，面值为每股0.000002美元。在此之前，没有公开市场的ADSS或我们的股票。目前估计，每个广告的首次公开发行价格将在美元和美元之间。我们已经申请在纳斯达克全球选择市场上以“LK”的名义上市ADSS。根据适用的美国联邦证券法，我们是一家“新兴成长型公司”，并有资格要求降低上市公司的报告要求。请参阅第15页开始的“风险因素”，了解您在投资ADSS之前应该考虑的因素。美国证券交易委员会和任何其他监管机构都没有批准或不批准这些证券，也没有通过本招股说明书的准确性或充分性。任何相反的陈述都是刑事犯罪。 每个广告共计公开发行价格美元美元承销折扣及佣金(1)美元美元支出前的收益给我们美元美元(1)请参阅“承销”，以进一步披露我们应支付给承保人的赔偿。承销商有30天的选择权，以首次公开发行价格减去承销折扣和佣金，向我们购买额外的ADS。我们的流通股资本将包括A类普通股和B类普通股，并在紧接本次发行完成前生效。除表决权和转换权外，A类普通股和B类普通股的持有人享有同样的权利。每一股A类普通股有权投一票；每股B类普通股有权投十票，并可随时由其持有人转换为一股A类普通股。A类普通股在任何情况下均不得转换为B类普通股。当持有人将任何乙类普通股出售、转让或处置予该持有人时，该等B类普通股中的每一股将自动立即转换为一股A类普通股。在本次发行完成前的条件和生效前，上市前股东将实益地拥有我们所有已发行和流通的B级普通股。根据每个广告的首次公开发行(IPO)价格，即本招股说明书封面上所显示的估计公开发行价格区间的中点，这些B类普通股将在本次发行完成后立即构成我们发行和发行的股本总额的约%和总投票权的%，假设承销商不行使其超额配售选择权，并同时向LouisDreyfus公司B.V公司发行A类普通股。承销商预计将于2019年在纽约以美元支付ADSS。瑞信摩根士丹利中金海通国际本招股说明书日期为2019年。目录 目录目录页招股章程摘要1危险因素15关于前瞻性声明的特别说明56收益的使用57股利政策58资本化59稀释61汇率信息63民事责任的可执行性64公司历史和结构66选定的综合财务数据71管理层对财务状况及经营成果的探讨与分析73104 行业概况商业107调节124管理136主要股东143关联方交易147股本说明149美国存托股票说明160有资格在未来出售的股份168赋税170承保176与这次发行有关的开支186法律事项187专家们188在那里您可以找到其他信息189F-1 合并财务报表索引我们并没有授权任何人提供除本招股章程或由我们或其代表所拟备的任何免费书面招股章程内所载的任何资料，或我们可能已转介你的资料。我们对其他人可能提供的任何其他信息的可靠性不承担任何责任，也不能提供任何保证。我们和承销商没有授权任何其他人向您提供不同的或更多的信息。我们和承销商都不愿意在任何不允许出售的地区出售ADS。这次发行是在美国和其他地方进行的，完全是根据本招股说明书中所载的资料进行的。您应假定，本招股说明书中的信息仅在本招股说明书封面上的日期是准确的，而不论本招股说明书的交付时间或ADS的任何销售日期。我们的业务、财务状况、经营结果和前景可能自本招股说明书封面日期以来发生了变化。直至2019年(本招股章程日期后第25天)，所有买卖或买卖ADS的交易商，不论是否参与本招股，均可须交付招股章程。此外，交易商有义务在作为承销商行事时，并就其未售出的分配款或认购，提交招股说明书。i目录招股章程摘要以下摘要由本招股说明书其他地方所载的更详细的资料和财务报表及有关说明加以全面限定，并应连同这些资料和财务报表一并阅读。除本摘要外，我们促请您仔细阅读整个招股说明书，特别是投资于“风险因素”项下所讨论的ADS的风险，以及“管理层对财务状况及营运结果的讨论及分析”所载的资料，然后才决定是否购买ADS。本招股说明书包含各种公开来源的信息，以及Frost&Sullivan报告和Frost&Sullivan客户调查中的某些信息。这些资料涉及许多假设和限制，并告诫你不要过分重视这些估计。我们尚未独立核实本行业报告和调查所载数据的准确性或完整性。由于各种因素，包括“风险因素”一节所述的因素，我们经营的行业面临高度的不确定性和风险。这些因素和其他因素可能导致结果与本报告和调查中表达的结果大相径庭。我们公司我们的使命是成为每个人日常生活的一部分，从咖啡开始。概述 根据Frost&Sullivan的报告，我们是中国第二大咖啡网络，也是发展最快的咖啡网络。我们开创了一种技术驱动的新零售模式，为我们的客户提供高质量、高价格和高便利性的咖啡和其他产品。我们相信，我们的破坏性模式已经满足了大量未满足的咖啡需求，推动了中国的大规模市场消费，同时也使我们能够实现自成立以来的显著规模和增长。在技术的推动下，我们的新零售模式建立在我们的移动应用和商店网络之上。•移动应用程序：我们的移动应用程序涵盖了整个客户购买过程，为我们的客户提供了一个100%的无收银台环境。这提高了我们的客户体验，提高了我们的运营效率，使我们能够与我们的客户保持联系，并在任何时间、任何地点与他们接触。•商店网络：在经营三种类型的商店的同时，我们战略上把重点放在收货商店，截至2019年3月31日，这些商店占我们商店总数的91.3%。我们的接送店座位有限，通常位于咖啡需求量大的地区，如办公楼、商业区和大学校园。这使我们能够与目标客户保持紧密联系，并以低廉的租金和装修成本迅速扩张。通过打破传统咖啡店模式的现状，我们获得了显著的成本优势，并为我们的客户提供了有吸引力的价值主张。技术是我们业务的核心。有了我们的集中技术系统，我们能够简化和规范我们的业务，这使我们能够提高操作效率，并迅速扩大和扩大我们的业务。我们利用大数据分析和人工智能分析我们的客户行为和交易数据，使我们能够不断提高我们的产品和服务，实施动态定价和改善客户保留。我们还利用我们在商店运作和供应链中的专有技术来支持我们的业务，例如新商店的选择，1目录库存管理和员工队伍管理。我们对技术的关注使我们能够高效运作，在保持质量控制的同时快速成长。 我们提供优质咖啡和其他高品质的产品给我们的客户.我们从知名供应商那里采购优质阿拉比卡咖啡豆，并与世界咖啡师冠军团队合作设计我们的咖啡配方。我们采购咖啡机和咖啡调味品从著名的全球供应商，如谢尔。我们的咖啡赢得了许多奖项，包括最近在2018年IIAC国际咖啡品尝比赛中获得的金奖。我们还与信誉良好的供应商合作，为我们的其他产品，如果汁和轻餐。由于我们的规模，我们能够从我们的供应商以优惠的价格采购高质量的产品。自成立以来，我们已成功地建立了一个品牌的卓越价值主张-高质量，高可负担性和高便利性。我们还培育了庞大而忠诚的客户群，并取得了强劲的增长。在18个月内，我们从北京的一家试店扩展到了截至2019年3月31日在中国28个城市的2370家门店。截至2019年3月31日，我们的累计交易客户超过1680万人。此外，我们的客户回购率在2018年超过54%。中国咖啡市场的渗透程度很低。品质不一致、价格昂贵和不便，阻碍了中国新酿造咖啡市场的发展。我们相信，通过解决这些问题，我们的模式成功地推动了中国的咖啡消费大众市场。我们的目标是在2019年年底前成为中国最大的咖啡网络。我们的优势我们认为，以下优势有助于我们取得成功：•领先和增长最快的球员推动咖啡消费在中国；•颠覆性新零售模式的先驱；•强大的技术能力；以及• 卓越的客户理念：高品质，高价格，高便利性。2目录我们的策略我们打算通过以下战略实现我们的使命并进一步扩大我们的业务：•更频繁地为更多的人服务；•扩大我们的商店网络；•推出新产品；以及•继续投资科技。我们的挑战投资ADSS涉及高度的风险。在决定是否购买ADS之前，您应仔细考虑以下概述的风险和不确定因素、本招股说明书第10页开始的“风险因素”部分所描述的风险以及本招股说明书中所载的其