房地产与家居家装：传统行业的变革与新生2019全球房&家科技创新50 《2019全球科技创新50》系列报告着眼于11个行业，亿欧公司出品了旨在探索全球创新机遇的系列研究报告。前沿的科技正在最深刻地改变和影响着各行各业的发展，而它们的走向终将塑造未来的全球经济版图。2019年12月，在北京举行的全球创新者年会WIM上，本系列报告将统一发布。人工智能汽车出行消费科技教育科技企业服务金融科技医疗科技芯片科技零售科技智能制造 目录导语：科技塑造房地产与家居家装产业的下一个十年要点2019全球“房&家科技创新50”榜单产业综述：传统行业的变革与新生细分赛道一：房地产科技细分赛道二：家装新方式细分赛道三：家居新零售细分赛道四：智能家居变革进行时，技术改造仍有待持续深化附录p. 4p. 5p. 6p. 7p. 10p. 13p. 16p. 19p. 21p. 22目录 导语：科技塑造房地产与家居家装产业的下一个十年“家”是什么？家是美好生活的承载。但在中国人的记忆里，家是在售楼部与销售经理签下的购房合同，是坐在中介的电瓶车后座上将要去往的暂时居所，是拿到手的毛坯房，是需要请施工队跑好几趟建材市场才能装点好的地方。“钢筋水泥加砖头”构成了人们对房地产行业的基本认知，而重度依赖人、技术应用场景少、进化速度缓慢、沙形市场状态也已经成为泛家居产业固有的标签。与家相关的一切，在摆脱传统的道路上，比大多数行业走得都慢。与此同时，一个家所能具有的面貌，正在被一股潮流重新塑造。房地产交易平台为置家提供了新的交易场景，长租公寓带来租房体验的革新，家居电商与互联网家装正在重构链接消费者的渠道，设计软件令装修所见即所得，智能家居让房子会思考、有温度......互联网的全面普及为消费者与商家之间构建新交易场景和新触达渠道提供了现实可能性，家装技术型企业在整个泛家居产业创新进程中掀起一场不可逆转的新技术革命，种种硬科技在房地产与泛家居行业内逐渐落地，为这个一贯被视为“传统”的行业带来了前所未有的改造机遇。“科技改造传统行业”的本质，是行业效率的提升与消费体验的优化。这变化着的一切，正在潜移默化地改变人们的生活。与家相关的一切，从未如此创新。过去十年的房地产与家居行业里，变与守、新与旧在此交融。行业景观的重构，为一批新鲜的企业带来快速成长的机会，亦为一批传统企业带来巨大挑战。没有重视和嵌入技术元素的升级与改造的企业正在失去竞争力，甚至已在行业大浪淘沙的过程中被淘汰；而新兴赛道内的玩家们在彼此拼杀的过程中，胜负也逐渐分明。当然，传统行业的变革，远远不止新科技的落地这么简单，还必须伴随企业乃至整个行业的经营理念的革新；而新技术在传统行业的落地，也远远不止这么局限。我们深信，科技仍将继续塑造房地产与家居行业的下一个十年。这种重塑，将令美好生活更加触手可及。韦昱彬作者weiyubin@iyiou.com黄渊普亿欧公司、EqualOcean创始人Huangyuanpu@EqualOcean.com张帆亿欧公司副总裁、EqualOcean联合创始人Zhangfan@EqualOcean.com4 要点5超4万亿美元4.95%2022年全球家居家装市场规模将突破4万亿美元全球家居家装市场预计未来5年将以4.95%的年复合增长率扩大70.27%2019年Q1-Q3泛家居行业获投企业超过70%创办时间低于5年12亿美元2019年Q1-Q3泛家居行业初创企业最大规模单笔融资为12亿美元49.97%2019年Q1-Q3泛家居行业近50%的投资事件发生在早期*729起2019年Q1-Q3泛家居行业初创企业融资事件达729起约等于一家中等规模上市公司一年的营收全球市场规模约为中国的7倍*注：此处“早期”指A轮及A轮以前其中16起规模达到或超过1亿美元智能家居赛道预计年复合增长率超过10%成立超过10年的企业仅占9.31%D轮及D轮以后轮次仅占2.6% 2019全球“房&家科技创新50”榜单一直以来，亿欧都坚持认为，房地产和家居家装行业“传统”的刻板印象只有依靠“科技”和“创新”来颠覆。在过去的十年中，房地产家居家装行业的新趋势继续不断涌现，带动一批初创企业如雨后春笋般兴起，吸引知名投资机构的大额融资，以极快的速度发展，并在行业内逐渐具备声量。一个“传统”的行业，正在悄然发生改变。本报告关注房地产与家居家装行业中的科技创新机会以及各个具有代表性的创新赛道中的优秀初创公司。根据对行业的理解，亿欧评选出了“2019全球房&家科技创新50”榜单。注：本产业图谱未包含房地产与家居家装行业下的所有子行业。上榜企业按照其在本报告关注范围内的实际应用场景进行分类。亿欧公司通过融资金额、企业估值、技术壁垒等7个指标筛选了50家聚焦房地产与家居家装行业的科技创新企业。生产制造革新新产品/新服务流通渠道革新家装新方式家居新零售房地产科技智能家居2019全球房&家科技创新50企业图谱6 产业综述：传统行业的变革与新生本报告聚焦房地产与家居家装行业中的科技创新机会，以及各个具有代表性的创新赛道中的优秀初创公司。房地产与家居家装行业，几乎可以被概括为与家相关的一切，其中包含房地产的设计、建造和流通，室内装修的设计、施工和服务，以及建材、家具、家居装饰品、智能家居产品的制造、流通和零售。在这一定义上，本报告所指的“房地产与家居家装行业”也可概括为广义上的“泛家居行业”，即一个家从制造、流通、装修、软装到家装后市场这五大环节所涉及的种种细节。房地产与家居家装行业是一个关乎全人类生存质量的巨大行业，与此同时，也是一个相对缺乏全球性品牌的分散行业。从 市 场 规 模 上 来 看，亿 欧 根 据ZionMarketResearch、Statista等研究机构发布的各子行业规模综合测算得出，2018年，全球家居家装市场规模为33154.9亿美元，并将以4.95%的年复合增长率持续增长。2023年，全球家居家装市场规模将达42221亿美元。（注：此处“家居家装”包括家居软装、家具、硬装，不包含智能家居、家政服务、家装后市场中的服务环节以及本报告所涉及的房地产科技等其他领域，取家居家装的狭义定义。）在家居家装行业这一增速趋于平稳的传统行业中，技术的落地成为了新的发展增量。在全球范围内，房地产科技与智能家居市场规模的年复合增长率均达到两位数；家居新零售的代表——家居电商，在美国、欧洲的市场份额急剧扩大，床垫电商已经在短短5年时间内（2014年D2C潮流影响床垫零售行业，至今仅有5年）挤占了15%的床垫零售市场；家装领域中涌现的种种新的解决方案和交付方式也正在刷新行业。在全球范围内，房地产与家居家装行业正处于变革的前夜。变革，是因为越来越多的创业者和投资机构发现了科技创新的机会，并为摘掉这个行业的”传统”标签而努力；变革正处于前夜，一是因为，到目前为止大多数的市场份额仍然属于那些依赖于传统生产方式、传统模式、传统产品和传统渠道并相对缺乏科技基因的企业；二是因为，对于消费者来说，新生产方式（如装配式装修、装配式建筑）、新服务（如家庭服务O2O）、新产品（智能家居）和新渠道（如新房电商、家居电商）仍未成为主流选择。市场份额与消费选择的两大特征，在大多数发展中国家和绝大多数欠发达国家表现得尤为明显。在过去的十年内，行业的变化首先发生在发达国家，并传导到以中国、印度、东南亚为代表的发展中国家。概括而言，这种变化正以“发达国家-发展中国家-欠发达国家”的顺序渐次进行。当前阶段，亚太地区的房地产与家居家装行业变革尤其令人瞩目。技术成为发展趋缓的传统行业的新增量研究范围731591.5 33154.9 34801.5 36524.2 38332.2 40229.6 42221.0 010,00020,00030,00040,00050,00060,0002017201820192020202120222023全球家居家装行业市场规模（亿美元）来源：根据ZionMarketResearch、Statista发布的各细分行业数据，亿欧综合测算年复合增长率=4.95%全球家居家装行业市场规模 在行业特征上，房地产与家居家装行业拥有一定的共性，这些共性也是它们的共同痛点：•客单价高，消费频次低，消费决策周期长。因此，销售人员几乎不可能被机器和人工智能完全替代。•服务链条长，环节众多。房地产行业涉及投资规划、土地获取、项目策划、规划设计、采购、营销、销售、售后服务、物业管理等近10个环节，而家居家装行业涉及设计、报价、购买建材、施工、安装、验收、软装、服务等流程，都属于集工业工程和服务业于一体的长产业链行业。•信息不对称，消费者与商家间信任度低。房地产中介行业普遍存在房源信息虚假、市场资与行情不透明等问题；而家装流程漫长、产品复杂，且对大多数消费者而言属于陌生消费，为不法经营者留下了暗箱操作的空间。“依靠信息不对称赚钱”已经成为行业亟待解决的痛点之一。•营销模式单一，缺乏创新，依赖传统渠道和传统营销方式的企业已经难以拓宽客户群。伴随着互联网逐步普及并在下沉市场进一步渗透、千禧一代成为新的消费主力，近年来，房地产与家居家装行业内出现了两种渠道上的变革：（1）消费者获取信息的渠道发生变革；（2）消费者购买产品和服务的渠道发生变革。这两大变革对企业的营销模式提出了新的要求。家居家装行业还具有一些其他特征，如行业集中度低、呈现“大行业小企业”的分散格局；效率低下；技术落后，迄今为止还没有经历彻底的工业化改造；创新的力量较为薄弱。房地产与家居家装行业共同特征1. 客单价高，消费频次低，决策周期长2. 服务链条长，环节众多3. 信息不对称，买卖双方信任度低4. 营销模式单一，获客难房地产行业具有国家间差异性较大、受总体经济环境和政策影响严重等特征，在此不做赘述。概括而言，行业从B端到C端所存在的痛点，为新技术落地提供了具体动机。•在生产端，无论是建筑行业和硬装行业的湿法施工，还是普遍未迈入工业4.0时代的家具制造，传统的制造方式依旧占据主导，生产效率亟待提升。•在流通环节，传统的线下获客仍局限于投放广告与人力推销，与此同时，互联网获客成本一路飙升，获客难成为行业的共同难题。•在消费端，从购房、租房，到硬装、软装乃至旧房翻新，繁杂的程序、冗长的服务链条为消费者带来了极大的不便，痛点亟待解决；并且，千禧一代已成为新的消费主力群体，消费主力群体的转移驱动着市场需求整体的转变。行业痛点亟待解决，为技术落地提供动机技术发展阶段与上游市场出现新变化，为技术落地提供客观可能性•新技术发展日益成熟，为改造传统行业带来客观可能性。进入21世纪以来，云计算、大数据、移动互联网、物联网、人工智能等新兴信息技术与制造业的深度融合，正在引发对制造业研发设计、生产制造、产业形态和商业模式的深刻变革，科技创新已成为推动传统行业加速发展的主要驱动力。•城镇化率不断上升，房地产行业蓬勃发展。城镇化进程是影响房地产与家居家装市场的重要因素之一。根据联合国发布的数据，到2050年，全球城镇化率将达到68%，城市人口总量将新增25亿，新增城市人口中有近九成居住在亚洲和非洲，并且高度集中在几个国家，其中印度、中国和尼日利亚合计占到增幅的35%。城镇化率将显著影响新房动工率，从而为下游的房地产科技和家居家装科技产业带来增长空间。同时，得益于城镇化进程的加速推进，以印度、中国等国家为首的一批发展中国家成为房地产科技和家居家装科技产业的重要增量市场，将会有更多的创业机会和投资机会陆续涌现。8房地产与家居家装行业共同特征来源：亿欧分析 房地产与家居家装产业服务链条长技术改造机会贯穿始终产业链上下游加速融合还原从房地产销售到到房屋居住的过程，在这条服务链上，不同的阶段都有新技术在不断创新变革服务方式。在房地产行业，VR看房技术得到广泛应用，销售员在楼房并未建设前期通过虚拟现实技术提供可视化服务，打破地产营销时间和空间的限制；长租公寓和房地产交易平台扮演了整合房源和信息的角色，将消费者选择房产或租赁房屋的过程极大地简化。在建筑环节，装配式建筑通过工业化生产房屋模块并在施工现场进行搭建的方式，缩短了特定场景下的建