华富期货(5月22日)快讯

2013年5月22日 1 華富嘉洛證券期貨 指數/產品最新報價變動變動(%)恒生指數**23261.08-105.29-0.45上證綜合指數**2302.403-2.464-0.11日經225指數**15627.26246.241.60澳洲所有普通股**5142.111-14.081-0.27新加坡海峽時報3458.2914.390.42南韓首爾綜合指數**1993.8312.740.64紐約六月期金1382.65.00.36紐約七月期油95.78-0.40-0.42歐元/美元1.29320.00260.20美元/日圓102.870.37-0.36英鎊/美元1.5091-0.0063-0.42美元/瑞郎0.97030.0002-0.02澳元/美元0.9756-0.0047-0.48加元/美元0.9723-0.00180.19紐元/美元0.813-0.0037-0.45美元/港元7.7609-0.00040.01美元/人民幣6.1312-0.00590.10美匯指數83.85-0.014-0.02 紐約期金 (GCM3) 建議：在1385美元附近買入，目標價1395美元，跌穿1377美元止損 受到紐約聯儲銀行行長達德利指未知稍後聯儲局應該增加抑或減少每月買債規模的言論影響，金價昨日一度顯著受壓。紐約六月期金最低跌見1358美元，收報1377.6美元，跌6.5美元。 達德利昨日表示，由於美國經濟前景不確定，他本人亦不肯定稍後如果聯儲局調整每月買債規模時，調整是增加抑或減少。市場將他的言論解讀為聯儲局有機會「收水」，拖累金價受壓。 市場將注視今晚聯儲局主席伯南克到國會，就美國經濟前景作證時的言論，期望從中推敲到聯儲局下月議息時可能出現的政策變動。 我們認為，現時聯儲局公開市場委員會（FOMC）由伯南克、副主席耶倫、達德利等鴿派官員主導，相信他們傾向維持現有的寬鬆貨幣政策，直至經濟有明顯企穩及復甦的跡象，才會考慮減少每月買債。 因此，我們估計，今晚伯南克言談間將強調聯儲局將視乎經濟復甦進度決定退市時間，但不會就退市發出明顯訊號，料此舉有利金價今晚表現，故維持短線可以炒金價反彈的買賣策略，建議在1385美元附近買入，目標價1395美元，跌穿1377美元止損。 圖1：紐約期金日線圖 各地最新報價 * * 截至本港時間下午四時三十六分 ** 已經收市 鄭寶峰 andy.cheng@quamgroup.com 852-2217 2707 劉善行 sam.lau@quamgroup.com 852-2217 2915 2013年5月22日 2 華富嘉洛證券期貨 紐約期油 (CLN3) 建議：96.5美元沽出 目標：95.5美元 止損：97.3美元 美元強勢打壓商品走勢，紐約期油在連升四個交易日後終於回吐。成交較活躍的7月紐約期油收報96.18美元，跌75美仙。布蘭特期油收報每桶103.91美元，跌89美仙。 市場今晚的焦點將是美國能源部今晚十點半公布的庫存數據。分析師目前預期，原油庫存將減少100萬桶，汽油庫存減少30萬桶，蒸餾油庫存增加100萬桶。但美國石油協會（API）早上公布的數據顯示原油及汽油庫存都有所增加，如果今晚的數據差於預期，可能會增加油價調整壓力。 技術上，紐約期油昨晚回落至去年9月以來的上升阻力通道以下，未能成功站穩，上漲勢頭受阻，預料短期有調整風險。偏向建議投資者轉為沽出。 圖2：紐約期油日線圖 2013年5月22日 3 華富嘉洛證券期貨 倫敦期銅 (LCA3M) 建議：暫時觀望 市場觀望伯南克講話，倫銅在高位亦缺乏方向，呈震盪整固。倫銅周二最高曾見7450美元，但之後受阻回落，收報每噸7370美元，跌29美元或0.4%。 但滬銅主力合約早段小幅低開後，全日持續向好，收盤報每噸53580元，升350元或0.66%。倫銅亦受到提振，於本港下午四時左右升至每噸7462美元。 技術上，倫銅於7450至7500美元附近區間仍然有較強阻力，除非確認出現突破，否則目前再買入的值博率不高。建議投資者先維持觀望，觀望伯南克講話後銅價會否出現明顯方向。 圖3：倫敦期銅日線圖 2013年5月22日 4 華富嘉洛證券期貨 英磅期貨 (6BM3) 建議：於1.5200沽出，目標價1.5100，止損價1.5280 雖然匯市昨天普遍表現平靜，等待伯南克講話的指引；但英國公布的經濟數據疲弱，拖累英磅匯價大幅走低。英磅兌美元收報1.5154，跌101點或0.66%。 英國4月通脹率按年由2.8%下跌至2.4%，反映英國經濟復甦步伐仍然緩慢，未來前景仍然不甚樂觀，而且也為英國央行進一步擴大貨幣寬鬆提供了空間。今天歐洲時段，英國將公布4月的零售銷售數據，如果差於預期，相信英磅將繼續承壓。 技術上，英磅兌美元昨天再跌穿近日低位，加上100天線（1.5435）阻力明顯，下行趨勢未有扭轉跡象，建議投資者繼續逢高做空。 圖4：英磅期貨日線圖 2013年5月22日 5 華富嘉洛證券期貨 經濟快訊 南韓央行行長金仲秀表示，一旦美國從現有的量寬措施中退市，全球將面對利率回升的風險，又提到正逐步實施的《巴塞爾III》資本協定是否要求銀行在利率上升時增持債券是「需要考慮的問題」。 ====================================================================日本央行今早議息後，決定維持量寬規模為，每年貨幣基礎增加60萬-70萬億日圓，另維持兩年內將消費物價指數（CPI）按年增幅提升至2%的通脹目標。 對於近期日本長債（10年期）息率向上，日本央行行長黑田東彥表示，長債息率上升反映市場對經濟復甦及通脹走勢的預期，但認為近期債息的升幅不會對日本經濟構成重大影響，提到該行將透過靈活的購債頻率及市場操作預防長債息率上升。 ====================================================================（引述中國網報道）據西班牙《國家報》報道，西班牙政府截至今年三月底止負債達到9233億歐元，相當於2013年預測國內生產總值（GDP）的87.8%，較去年底止的84%進一步上升。 ====================================================================加拿大央行行長卡尼表示，歐洲在貨幣政策方面應該採取類似日本近期推行的大刀闊斧行動，否則可能陷入長達10年以上的經濟低迷。他指出，歐洲經濟的深層挑戰仍存在於金融系統中，必須推動重大改革。 ====================================================================中國外匯交易中心今早再次開出的人民幣兌美元中間價再創05年匯改以來新高，報6.1904，較上日中間價6.1356則走強7點子，但就較上個交易日收市價6.1356走弱548點子。 ==================================================================== 2013年5月22日 6 華富嘉洛證券期貨 免責聲明 Disclaimer and Risk Statement: This document is published by Quam Securities Company Limited (“Quam Securities”), a licensed corporation (central entity number AAC577) regulated by the Securities and Futures Commission in Hong Kong. This document is not intended for distribution to or use by, any person or entity who is a citizen or resident of any jurisdiction where such distribution or use would be contrary to applicable law or regulation within such jurisdiction. This document does not constitute an offer or a solicitation of an offer to buy or sell any securities. This document is circulated to addresses solely and may not be reproduced or redistributed to any other person or published, in whole or in part, for any purpose. The research is based on information obtained from sources believed to be reliable, but Quam Securities does not make any representation or warranty as to its accuracy, completeness or correctness. Opinions expressed are subject to change without prior notice. Quam Securities accepts no liability whatsoever for any direct or consequential loss arising from any use of this document. Any recommendation does not have regard to specific investment objectives, financial situation and particular needs of any specific addressee. Quam Securities and its affiliates as well as persons associated with any of them from time to time may or may not have interests in the securities mentioned in this document. The prices of securities may move up or down, and past performance is not an indication of future performance. Investors