宏观股指日报：现指收高位吊颈线,或有小幅调整

北京中期期货经纪有限公司 BEIJING CIFCO FUTURES CO., LTD. 北京中期期货 • 您保值增值的平台 1 宏观股指日报 2010年11月09日 北京中期期货研究院 股指期货分析师： 曹红丽 期货从业资格证号：F0258678 Tel： 010-8588 1121 Email： caohongli@bjcifco.net 地址： 朝阳区东三环北路 38 号 院泰康金融大厦 22 层 邮编：100026 现指收高位吊颈线 或有小幅调整 摘要 11月8日，沪深300现指收高位吊颈线，涨0.79%，量能稍有缩减。市场资金净买入38.23亿元，超大单资金买入规模明显下降，今日指数上行压力加大。昨日期指表现明显逊于现指，除11合约小幅收阳外，其余合约均以阴线报收，临近宏观数据出台，同时G20峰会即将召开，轻仓操作控制风险。 分市场看，沪指昨日仍表现强势，而深市弱势更为明显，今日需观察开盘情况，若低开则需格外谨慎。 现指主力资金：11月8日，当日大单资金（单笔成交30万元以上）表现为净买入28.97亿元，主力资金继续买入，但规模已较上日缩减；小单资金（单笔成交30万元以下）表现为净买入9.25亿元，散户积极逢低买入。 期指主力：空单占比仍处高位，在无法拆分套保及期限套利空单时，空单占比指标参考性减弱。 11月9日走势预判：震荡下行，需关注开盘情况。 操作建议：长多稍减仓，短线轻仓操作。 北京中期期货 • 您保值增值的平台 2 北京中期期货 BEIJING CIFCO FUTURES 交易数据分析 沪深300现指收高位吊颈线，观察市场承压能力 11月8日，沪深300现指收高位吊颈线，涨0.79%，量能稍有缩减。市场资金净买入38.23亿元，超大单资金买入规模明显下降，今日指数上行压力加大。期指表现明显逊于现指，除11合约小幅收阳外，其余合约均以阴线报收，临近宏观数据出台，同时G20峰会即将召开，轻仓操作控制风险。 分市场看，沪指昨日仍表现强势，而深市弱势更为明显，今日需观察开盘情况，若低开则需格外谨慎。若高开可观察上冲力量强弱，酌情逢高稍减持多单。 图1：沪深300现指日k线图 期现价差拉大，期指表现弱于现指 市场做多热情高涨情况下，11月初期现指价差一度扩展至90以上，期现套利机会难得引发资金介入11月合约并限制11月合约上行空间，但12月合约及远月合约上周仍快速上行，拉大与现指差距，昨日现指市场高位拉升时期指市场表现相对疲软，尤其12月合约有一定回调，属期指调整步伐以保持与现指合理价差。但同时也反映期指市场投资者对后市上行空间有所疑虑。 北京中期期货 • 您保值增值的平台 3 北京中期期货 BEIJING CIFCO FUTURES 交易数据分析 表1:11月8日期指各合约表现 合约代码 今开盘 最高价 最低价 成交量 持仓量 今收盘今结算涨跌点 涨跌幅 IF1011 3595.03595.8 3557.0 141259 22742.0 3579.6 3573.6 2.6 -3.4 IF1012 3692.43695.0 3625.8 35060 16291.0 3651.0 3649.2 -26.6 -28.4 IF1103 3776.03808.2 3711.0 1699 3043.0 3747.8 3737.2 -14.4 -25.0 IF1106 3856.03870.8 3790.0 346 749.0 3815.0 3808.8 -1.0 -7.2 主力买入规模稍减，散户积极逢低抢筹 11月8日，当日大单资金（单笔成交30万元以上）表现为净买入28.97亿元，主力资金继续买入，但规模已较上日缩减；小单资金（单笔成交30万元以下）表现为净买入9.25亿元，散户积极逢低买入。 图2：沪深300现指大小单资金流向 ‐5000500100015002000数据时间201005252010053120100604201006102010062120100625201007012010070720100713201007192010072320100729201008042010081020100816201008202010082620100901201009072010091320100920201009292010101220101018201010222010102820101103小单累计净买入大单累计净买入亿元沪深300指数5月20日至11月08日资金净流入 北京中期期货 • 您保值增值的平台 4 北京中期期货 BEIJING CIFCO FUTURES 交易数据分析 北京中期期货经纪有限公司 总部地址： 北京市朝阳区东三环北路 38 号院 1 号楼泰康金融大厦 22 层 邮编 ： 100026 总机 ： 010-64635566/85881188 全国客服热线（TEL）：400-880-2277 电话/传真（FAX）： 010-85881183/64630965 邮编（P.C）： 100026 网址（Website）： www.bjcifco.net 客服中心 交易服务中心 金融投资部 业务发展部 电话：010-64627717 电话：010-85881366 电话：010-85881201 电话：010-85881221 交易部 市场部 机构业务部 工业品部 电话：010-85881261 电话：010-64669650 电话：010-85881281 电话：010-85881271 金融事业部 期货研究院 电话：010-64636552 电话：010-85881117 金融街营业部 网址：www.jrjqh.com 上海营业部 地址： 北京市西城区金融街 地址： 上海市浦东新区浦电路 百盛写字楼 7 层 7019 室 500号期货大厦 2501 室 邮编： 100031 邮编 ： 200122 电话： 010-66058401 电话： 021-68402508 天津营业部 保定营业部 地址： 天津市和平区西康路 地址： 河北省保定市时代路 56 号 35 号康岳大厦 302 室 国贸大厦 10 层 1011-1012 室 邮编： 300051 邮编 ： 071000 电话： 022-23041508 电话： 0312-3012016 大连代表处 唐山营业部 地址： 大连市沙河口区会展路 18 号 地址： 唐山市高新区建设北路 152 号 大连商品交易所西区 312 室 东方大厦 C 座 801 室 邮编： 116023 邮编 ： 063000 电话： 0411-84807412 电话： 0315-3100238 3100328 青岛营业部 邯郸营业部 地址： 青岛市香港中路 61 号 地址： 河北省邯郸市丛台区人民路 98 号 阳光大厦 21 楼 EH 单元 招贤大厦1009室 邮编： 266071 邮编： 056002 电话： 0532-82020088 电话： 0310-3053688 2053676 西安营业部（筹） 地址： 西安市高新区高新路 42 号 金融大厦建行 12 层 邮编： 710000 电话： 029-88327621 北京中期期货 • 您保值增值的平台 5 北京中期期货 BEIJING CIFCO FUTURES 交易数据分析 免 责 声 明 本报告中的信息均来源于已公开的资料，我公司对这些信息的准确性及完整性不作任何保证，不保证该信息未经任何更新，也不保证本公司做出的任何建议不会发生任何变更。在任何情况下，我公司不就本报告中的任何内容对任何投资做出任何形式的担保。 本报告版权归北京中期期货经纪有限公司所有。未获得北京中期期货经纪有限公司书面授权，任何人不得对本报告进行任何形式的发布、复印。如引用、刊发，需注明出处为“北京中期期货经纪有限公司”，且不得对本报告进行有悖原意的删节和修改。