量化日报 | 金油持续走弱

核心观点

看多：30年国债、3年AAA中短票、5年国债、万得全A指数、恒生科技指数；
震荡：中证红利全收益指数、科创50指数、国证2000指数；
调整：2年国债、万得微盘指数、COMEX黄金、IPE布油、COMEX铜、焦煤。

关键数据和研究结论

• 30年国债：原始信号26.00%，MA5为25.23%，模型观点【看多】，信号持续10个交易日；
• 3年AAA中短票：原始信号3.31%，MA5为4.36%，模型观点【看多】，信号持续8个交易日；
• 5年国债：原始信号5.68%，MA5为33.47%，模型观点由【震荡】转为【看多】，信号持续1个交易日；
• 2年国债：原始信号92.11%，MA5为93.73%，模型观点【调整】，信号持续超过10个交易日；
• 万得全A指数：原始信号49.27%，MA5为36.48%，模型观点【看多】，信号持续7个交易日；
• 中证红利全收益指数：原始信号2.32%，MA5为40.28%，模型观点【震荡】，信号持续2个交易日；
• 恒生科技指数：原始信号4.70%，MA5为21.14%，模型观点【看多】，信号持续7个交易日；
• 科创50指数：原始信号75.19%，MA5为47.11%，模型观点由【看多】转为【震荡】，信号持续1个交易日；
• 万得微盘指数：原始信号97.41%，MA5为96.46%，模型观点【调整】，信号持续超过10个交易日；
• 国证2000指数：原始信号21.02%，MA5为40.11%，模型观点【震荡】，信号持续7个交易日；
• COMEX黄金：原始信号97.47%，MA5为95.08%，模型观点【调整】，信号持续超过10个交易日；
• IPE布油：原始信号85.38%，MA5为63.86%，模型观点由【震荡】转为【调整】，信号持续1个交易日；
• COMEX铜：原始信号75.81%，MA5为76.23%，模型观点【调整】，信号持续10个交易日；
• 焦煤：原始信号82.11%，MA5为88.15%，模型观点【调整】，信号持续9个交易日。

风险提示

• 模型失效风险；
• 因子失效风险；
• 数据质量风险。

信息披露

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