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市场冲击与行情节奏
- 主要的市场冲击(灰犀牛和黑天鹅)已在7月完成,但余波仍会压制秋季行情的启动节奏,需避免追高,适合战略看多、战术上选新逻辑。
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新逻辑与投资方向
- 牛市下半场需转变思路,资金将流向超预期的方向,下半年A股、港股及海外市场的新逻辑唯一是“AI应用”——即人工智能对各行各业的赋能。
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港股布局时机
- 港股布局时机已到,当前性价比高,适合价值投资者。建议在8月逆势布局,利用海外市场可能存在的扰动稳稳买入,避免追高和踏空焦虑。
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秋季行情性质
- 8月是为秋季行情布局的关键期,此次行情并非熊市反弹,而是牛市下的结构性机会,需耐心等待新逻辑兑现。