科瑞帕2026年季度报告

_________________________________________________________________________________________________报表10-Q 根据1934年《证券交易法》第13条或第15(d)条编制的季度报告 科帕公司 __________________________________________________________（在其章程中指定的注册人确切名称） 请勾选标记以表明注册人：(1) 在过去12个月（或注册人被要求提交此类报告的更短期间内）是否已提交了《1934年证券交易法》第13条或第15(d)条要求提交的所有报告，以及(2) 过去90天是否一直受此类提交要求的约束。是 ☒ 否 ☐ 请勾选表示注册人在过去12个月（或注册人被要求提交此类文件的较短期间）内是否已根据规则S-T第405条（本章§232.405）的要求通过电子方式提交了所有必需的交互式数据文件。是 ☒ 否 ☐ 请勾选表明注册人是否为大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、小型报告公司或新兴成长公司。参见《交易所法案》第12b-2条中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“小型报告公司”和“新兴成长公司”的定义。 大型加速申报公司 ☒ 加速申报公司 ☐ 非加速申报公司 ☐ 小型报告公司 ☐ 成长型中小企业 ☐ 若为成长型新兴公司，请勾选表明注册人已选择不使用根据《交易所法案》第13(a)条提供的任何新或修订的财务会计准则的延期过渡期。☐ 请标明发行人各类别普通股的最新可行日期的已发行股份数量。 请勾选表示注册人是否为空壳公司（根据交易所法案第12b-2条定义）。是 ☐ 否 ☒ Outstanding at 7/31/202665,659,599 Common Stock, $0.001 par value类别 科帕公司及其子公司 报表10-Q 截至2026年6月30日的三个月及六个月期 索引 第一部分—财务信息第一项 财务报表 截至2026年6月30日（未经审计）及2025年12月31日的合并资产负债表 1 截至2026年6月30日及2025年未经审计的合并利润表（三个月及六个月） 2 截至2026年6月30日及2025年未经审计的合并综合收益表（三个月及六个月）3 截至2026年6月30日及2025年未经审计的合并股东权益表（三个月及六个月） 4 截至2026年6月30日及2025年未经审计的合并现金流量表（六个月）5 未经审计的合并财务报表附注 6 管理层对财务状况及经营成果的分析与讨论（第二项 运营）27 第三项 市场风险的数量及定性披露 51第四项 内部控制与程序 51 第二部分—其他信息第一项 法律诉讼 52 未注册的股权证券销售、所得款项用途及发行人购买股权证券 52第二项 高级证券违约 53 科瑞帕公司及其子公司未经审计的合并综合收益表（单位：千美元） 科帕公司及其子公司未经审计的合并财务报表附注 2026年6月30日 1. 重要会计政策摘要 汇报基础 在本期10-Q表格季度报告中，"我们"、"我们的"以及"公司"一词均指Corpay, Inc.及其子公司。公司根据美国普遍接受的会计原则（“美国公认会计原则”，GAAP）编制了随附的未经审计的合并中期财务报表，并遵循了10-Q表格的指示以及S-X条例第10条的规定。因此，根据相关法规，虽然我们相信所披露的信息足以避免误导，但按照GAAP原则编制的年度财务报表中通常包含的某些信息和注释披露已被根据这些规则和法规进行精简或省略。依我们之见，未经审计的合并中期财务报表反映了为公允列报而认为必要的所有调整。这些调整包括影响资产和负债账面价值的正常经常性应计项目和估计。实际结果可能与这些估计存在差异。 未经审计的年度合并财务报表应与2025年12月31日结束年度的10-K表格年度报告中包含的经审计的合并财务报表及其附注一并阅读。除本附注中披露的内容外，我们2025年12月31日结束年度的10-K表格年度报告中包含的附注中披露的信息未发生重大变化。 估计的使用 按照公认会计原则（GAAP）编制财务报表需要管理层做出估计和假设，这些估计和假设会影响财务报表日资产和负债的列报金额，以及报告期内收入和费用的列报金额，并涉及或有资产和负债的披露。未来事件及其影响无法确定；因此，会计估计需要运用专业判断。本财务报表是根据截至2026年6月30日及本季度报告日我们能够合理获取的信息编制的。公司在编制中期合并财务报表时使用的会计估计可能会随着新事项的发生、经验的积累、更多信息的获取以及公司经营环境的变化而发生变化。实际结果可能与这些估计存在差异。 外币折算 境外子公司的资产和负债，以及以外国货币计价并指定用于长期投资的企业内部余额，均按期末汇率折算为美元。相关的折算调整计入其他综合收益。收入和费用按年度内适用的平均月度汇率折算。这些子公司的外汇交易损益计入净利润。公司确认了净外汇损益，这些损益在未经审计的合并利润表中，截至2026年6月30日和2025年6月30日的三个月和六个月内，计入“其他费用，净”，具体如下（单位：百万）： 公司已将长期内部交易产生的汇兑损益（收益）计入2026年6月30日及2025年6月30日止三个月和六个月的未经审计的合并综合收益表中，该汇兑损益（收益）为税后净额，具体如下（单位：百万）： 现金及现金等价物和受限现金 下表 reconciliates 现金及现金等价物和限制性现金（列于合并资产负债表中）与未经审计的合并现金流量表中的金额（单位：千元）： 金融工具 - 信用损失 公司根据《会计准则编号》(ASC) 326《金融工具——信用损失》的规定，核算金融资产的预期信用损失。公司面临信用损失的金融资产主要为贸易应收款项。公司采用账龄分析和损失率方法相结合的方式，根据底层资产组合的性质和风险特征、产品类型、客户规模和历史损失情况，估算当前预期信用损失。预期信用损失的估算基于对风险特征、历史付款经验以及未收回应收账款账龄的评估，并考虑了前瞻性经济状况。以摊余成本计量的剩余金融资产的准备金，基于底层财务状况、信用记录以及当前和前瞻性经济状况进行评估。预期信用损失的估算过程包括考虑与资产余额账龄、预期付款时间、合同条款和条件、特定客户风险特征或客户组合变化、地域风险、经济趋势及相关环境因素相关的定性和定量风险因素。公司的信用损失准备金计入未经审计的合并利润表中的加工费用。 收入 公司的收入通常已扣除通过其支付解决方案购买的基础产品及服务的成本。在本报告中，公司指称该净收入为“收入”。根据ASC 606《收入确认》准则，客户合同的收入分别占2026年6月30日止六个月及2025年6月30日止六个月合并净收入的约78%和85%。在其跨境支付业务中，公司为客户签订外汇远期、期权衍生品合约和掉期，以促进未来以外币进行的支付。这些合约根据ASC 815《衍生工具与套期保值》准则进行会计处理，分别占2026年6月30日止六个月及2025年6月30日止六个月合并净收入的约15%和8%。此外，根据ASC 310《应收账款》准则，公司在允许收取迟延费用和融资费用的司法管辖区（主要为美国、加拿大和巴西）核算此类收入。此类费用在评估费用和融资费用并提供服务时，已扣除预计无法收回金额的备抵后确认，分别占2026年6月30日止六个月及2025年6月30日止六个月合并净收入的约3%和4%。公司其余的收入为在允许投资客户资金的司法管辖区赚取的浮存金收入。该部分收入分别占2026年6月30日止六个月及2025年6月30日止六个月合并净收入的约4%和3%。 收入分解 截至2026年6月30日和2025年6月30日结束的三个及六个月期间，各业务板块的净收入如下（单位：百万，百分比除外）： 截至2026年6月30日和2025年6月30日结束的三个和六个月份的地域收入情况如下（单位：百万，百分比除外）： 列可能由于四舍五入而不计算。 合同责任 根据ASC 606，截至2026年6月30日和2025年12月31日，受ASC 606规范的客户递延收入合同负债分别为2970万美元和4310万美元。我们预计在未来12个月内将确认约2460万美元的收入，剩余的510万美元将在2026年6月30日之后的五年内确认。截至2026年6月30日止的六个月内确认的收入中，包含在2025年12月31日递延收入合同负债中的金额约为3340万美元。 现汇对冲 公司使用即期交易来促进跨境企业支付。对于包含与同一交易对手方签订的主净额结算协议的合同相关的即期交易资产和负债，公司运用冲销，因为存在可执行的权利，公司认为该权利是可执行的。因此，公司在交易对手方层面将即期交易负债与即期交易应收款进行了净额结算。公司在合并资产负债表中，以公允价值列示了所有即期交易资产（在应收账款中净额列示，每个交易对手方层面均进行净额结算）和所有即期交易负债（在应付账款中净额列示，每个交易对手方层面均进行净额结算）。下表列示了公司截至2026年6月30日和2025年12月31日的即期交易资产和负债的公允价值（单位：百万）。 可赎回少数股东权益 2025年4月，公司与万事达公司（“万事达”）扩展了其长期战略合作协议，以提供一套增强的企业跨境支付解决方案。该交易还包括对公司在跨境支付业务的投资，万事达以3亿美元收购了跨境支付业务2.3%的非控制性权益。对公司在跨境支付业务的投资于2025年12月1日完成，与该投资相关的现金被列为公司合并现金流量表中的筹资活动产生的现金流量。 万事达公司有权自2027年8月1日起六个月内将其利息售回或转售予公司。如果万事达公司不行使该售回权，公司则将拥有相应的买入权，可自2028年5月1日起六个月内购回该利息。在每种情况下，赎回价格均为投资本金加上年利率8%，按年复利计算。买入权和售回权被视为与非控制性权益明确且密切相关，不被视为分离的衍生品。 可赎回少数股东权益的账面价值在每个报告期末通过留存收益调整至其全部赎回价值，这是一项非现金融资活动。下表列示了可赎回少数股东权益余额变动（单位：千元）的调节表： 2026年6月30日余额 权益法投资 公司在其六个月期截至2026年6月30日的财务报表未经审计的合并利润表中，确认了与其权益法投资相关的净损失2270万美元，该损失已记入“其他费用净额”项目。对于六个月期截至2025年6月30日的财务报表未经审计的合并利润表而言，公司的权益法投资影响不重大。 采用新会计准则 Financial Instruments - Credit Losses 2025年7月，财务会计准则委员会（“财务会计准则委员会”，下称“FASB”）发布了《财务会计准则更新》（“财务会计准则更新”，下称“ASU”）第2025-05号，“金融工具——信用损失（主题326）：应收账款和合同资产的信用损失计量”（“ASU 2025-05”）。ASU 2025-05提供了一种简便方法，允许企业在估计主题606所涵盖的交易产生的当期贸易应收账款和当期合同资产的信用损失时，假定自资产负债表日起资产存续期间的条件保持不变。该修订于2025年12月15日之后开始的财政年度起具有前瞻性效力，并适用于这些财政年度内的中期报告期间，允许提前采用。公司于2026年1月1日采用了该ASU。ASU 2025-05的采用对公司的合并财务报表没有产生重大影响。 近期未采用的会计公告 利润表费用分项 2024年11月，美国财务会计准则委员会（FASB）发布了第2024-03号财务会计准则更新（ASU No.2024-03）《利润表费用分拆》（“ASU 2024-03”）。ASU 2024-03要求，除其他事项外，对于任何相关利润表费用项目，均应以表格形式披露分拆的、关于规定类别（包括员工薪酬、折旧和摊销）的详细信息。ASU 2024-03自2026年12月15日之后