路透传出美国拟出台针对中国新型光模块的管制草案,将高速数据传输器件视作AI基础设施领域的敏感商品,引发全球通信产业链关注。国内官方已作出回应。根据当前传闻,结合此前FCC禁令,未来政策可能并非全面禁止,存量成熟型号或获喘息空间,短期不会完全禁止中国光模块进入美国市场,因云厂商算力缺口形成现实约束;但后续产品大概率将受约束,压制板块未来预期。数据传输器件作为敏感组件,美国将中国产品最大程度剔除供应链并非或否的选择题,而是时间问题。光模块承担AI算力网络数据流转,已被纳入美国供应链安全审查框架,管制大方向已确定。