国投瑞银基金 新能源说 科技主线与锂矿后市

00:04:21 好的啊，我们来看下这画面声音是不是正常啊。看一下。嗯，看到是已经是有了啊。好的啊，那么各位投资的朋友们，大家下午好啊，欢迎来到咱们国产云的直播间。我是本次主播童意，非常开心和大家又在直播间当中见面了。那么今天和我一起来到直播间，还是我们可可也请可可给我咱们直播间的小伙伴们一起打声招呼吧， 00:05:09 啊，大家好，我是可可，很高兴今天又是在周三跟大家一起来分享新能源行业的观点。 00:05:15 是的啊，那今天呢，我们依旧是一场这个新能源的这样的一个专场的直播啊，而且的话呢，我们今天的这个主题啊，说这个科技主线以及锂矿的这样子的一个。后市啊。 00:05:25 那么其实呢，我们这个呃大家会发现，其实我们很多时候在讲这个新能源的这个专场直播的时候，很多时候或多或少都会带一点科技啊那么其实呢，也是因为其实在新能源的整个这个板块当中，其实本身的这个科技的含量就比较的高啊。而且的话呢，其实在呃那么其实我们说这个在我们这个基金经理，包括我们诗人总啊再去研究或者说再去调研新能源板块的时候呢。也会去啊每费的去啊，去一起去同样去调研一些相关的一些科技的板块啊所以说呢，我们在今天的话呢，也会和大家一起去做一些相关的这样的一些介绍啊。 00:05:59 所以说如果说大家在观看直播过程当中，有任何的关于像近期像这个市场啊，包括新能源啊或者说科技啊投资啊各种方面的问题，也非常欢迎大家可以一并的在下面去给我们去提问，我们也会为大家去做一些解答哈。 00:06:14 那屏幕的左上角呢是我们的本场的直播间啊，大家去点击去关注一下。那咱们右上角的是本场直播间的小爱心啊，再家点点赞去支持一下。我们左下角的购物袋当中啊就会有我们今天的这个主讲这个产品啊，当然是会有我们这个国投新能源混合这款经营产品，大家可 以去关注一下。当然了，与此同时，在我们左下角购物袋当中还包含着像国人进宝、先进制造、产业趋势等等。 00:06:37 也同样是啊，这个相关的一些基金产品啊，如果说大家都感兴趣可以多去加强资源去关注一下啊。那毕竟今天还是会也会去聊很多金还有投资相关的一些话题，所以是照例还是给大家去做一下风险提示。那么基金有风险投资需谨慎。 00:06:52 购物车就我们所提到产品是属于混合型的基金，那么混合型基金是属于证券投资基金当中的一个高额度，它是一个中高风险的基金品种，其收益和预期风险是均高于债券型基金，货币市场基金，是低于股票型基金的。那么经营过往业绩并不预示其未来表现，基金管理人管理的强行性业绩也并不构成本基金业绩表现的保证。我国经营的时间较短，不能反映过程发展所有阶段。请大家仔细阅读基金合同、上面说明书以及基金产品价概的相关公告。请投资者朋友们做风险测评，并根据您的风险承受能力选择与之相配的风险等级的基金产品。 00:07:24 好的啊，看到已经是有很多同学朋友们已经是来到咱们的直播间了，那么我们也开始进入直播的这个正题。那么先从行情回顾来去看啊，那咱们近期的这个新能源板块的啊，这个我们说这个行情情况其实也是啊，受到很多投资朋友们这样的一个关注啊。那么近期的话，我们先请客， 00:07:41 给我们来介绍一下A股新能源板块，整体呈现出一个什么样子的一个走势呢？嗯，好的啊，今天嗯，看今天的盘面的话大概是微跌的状态，其实昨天的盘面应该都是非常好的，大家也可以看得到。嗯， 00:07:55 那咱们对上周呃上周的情况再做一个复盘。其实截止到昨天吧，呃，7月14号，根据万德数据的中证性能指数，近一年上涨是25.7%，其实是回调了很多了，同期的上证指数是上涨12.71%。呃，市场上周的话是在继续继续调整啊，截止到截止到前天吧，前天的呃情况。那从整体的估值来看的话，大部分行业嗯并不。存在明显的高估值，特别是这次调整 之后，因此后续的风风险呢，我们基金经理判断其实并不是很大。目前的交易风险呢，主要来自国内某存储龙头上市带来的扰动，也就是这周要进行的事情。 00:08:39 那科技板块呢，继续调整，但全年主线呢，或可能还是科技这条主线。 00:08:45 那今年呢，是海外科技龙头公司产品代际的大年上半年呢，是上游提前拉货推动的供给挤出挤出行情，下半年呢，可能是高端放量的产品升级带来的量价提提升。那呃储能呢，我们判断还是要继续等8月之后需求的变化，看看到时候会不会有更大的机会啊。是的啊，可刚才所提到这个呃，我们近期这个行情啊，那今天其实指的是这个2026年的7月15号啊。那么前天指的是7月13号这一块的话呢，这个也是因为呃毕竟呢，我们说这个也有很多投资朋友可能不是在今天看到咱们的直播啊，所以说呢。对啊，所以说也是跟大家去聊一下， 00:09:26 其实上个礼拜的话呢，我们就看到这个新能源的板块有这样子的一些调整，其实也不仅仅是新能源板块啊，那其实我们能看到整个市场的话呢，其实整体上来说，近期的一个波动都是相对来说是比较的大的。而且呢，除此之外的话呢，我们也能看到有些时候，它甚至盘中都有可能会有非常大的这样子的一些波动啊。所以说呢，近期市场的波动之大啊，那么我们说这个可能很多投资者朋友们，对于新能源板块也会有相似的一个疑虑啊，这个其实都非常正常，毕竟呢我说整个市场其实都在一个啊这个比较大的这个波动当中啊。 00:09:59 那么其实呢再去看到的话啊，近期的话呢，其实呢，我们说呃从下半年的这个角度来去看啊，还是会去看一些更多是看一些高端放量的一些产品升级啊，是这样子的一个情况。另外的话呢，咱们现在也是现在目前来说已经是7月的中旬了啊，那么其实呢我们说到8月份啊，可能的话呢，我会更多的去关注一下储能啊，是不是有可能会有一些值得大家去做关注的一些机会。会啊，那么到时候的话呢，我们也会去啊，和大家一起去做一些沟通啊，那么今天的话呢，我们是说叫。 00:10:32 科技主线以及锂矿的后市啊的一个什么样子的情况？ 00:10:36 那么先前的话呢，我们也是一直和大家去有去聊过啊，这个锂电的，包括我们说锂矿相关这样子这些板块，我们请客给我们去介绍一下。 00:10:45 嗯，我们在也是从上周的行情开始啊，其实上周包括科技锂电板块都出现了大幅的下跌，那6月6月的需求呃锂电池的需求呢是比较正常的，比乐观预期稍低，但不足以支撑供需矛盾的出现。7月的排产呢不会有太大的变化，也许还不到主行情开启的时间。板块的强势期呢可能要等到三季度。嗯，旺季到来呢，是从呃碳酸锂到各环各材料环节都会有涨价或者是涨价预期啊，这也是我们期待的一个行情的出现，那由于龙头公司对未来的需求相对谨慎，加上2027年的整体供需关系呢，可能并不会太好，我们认为。反弹的高度呢可能会有限，但是也建议择机参与吧。 00:11:37呃， 00:11:37 储能方面呢，市场对于大大储龙头的二季度业绩其实是不太乐观的，就呃主要机构的观点是这么看的，那更多的看呢，SST等新业务的发展，小储龙头的业绩呢也可能会略低于预期。油价的回落呢，对整个。行业的逻辑造造成了影响，估值呢虽然不高，但是也有有下行的风险。其实现在估值是已经是个位数的估值了。 00:12:05 大家如果去看这个行业的话，需要警惕的是环比排产不再增长的情况啊。 00:12:12 好的啊，这个非常感谢可可这样的一个介绍。那其实呢，现在已经是有投资者朋友在下方去做提问了啊，他说老师锂电板块现在能不能进啊，还有投资者朋友们去提问了一个，不是在咱们这个购物车当中的一个基金产品的一个情况啊。那么其实的话呢， 首先我们一个来是说啊，这个锂电板块现在能不能进啊？ 00:12:29 那刚才的话呢，其实我们说这个啊，那么可可也是给大家去做了一些介绍啊。 00:12:33这锂电这一块的话呢，其实目前来说的话呢，还可能没有到啊。 00:12:37我们说这个主行情开启的这样子的一个时间啊但是呢，其实呢， 00:12:42 如果说大家去看的话啊，如果说啊这个其实呢，我们说主行情没有开启的时间，其实未必也不是一种啊。一个是可以去，值得去是做关注的这样的一个时间节点啊那么如果我们说啊，如果说主行情已经开启了啊，那其实呢，在很多时候呢，我们一般。说这个叫什么叫我们说叫右侧啊，这个我们说可能在右侧这样情况。那么在这个情况呢，我们会说呃，大家可能就会看到这个主要型来了嘛，那势必呢可能大家就想到主行情呢，那肯定就是说在不断的这个上涨啊，或者说在震荡上涨的这样的过程当中啊啊。 00:13:13 那么在这样的情况之下呢，其实大家呢，如果说去这个时候再去做参与或者说再去做关注，那么其实啊很可能这个时间的这样子一个节点啊，毕竟呢，我们说谁都不知道主行情到底什么时候会结束啊，当然也不知道什么时候会正式的开始啊。但是我们说啊，这个行情的一个持续时间是非常不确定的啊。那如果说在啊还没有开始的这段时间节点啊，那又是在一个比较合适的这样的一个时机啊，大家去做关注的话，那势必我们说整个主行情至少啊后续如果说有的话啊，那么当然势必也都能够参与得到啊是这样子的一个情况。 00:13:50 所以说如果说啊大家这个对于啊这个锂电这样子的一个板块啊，或者说是先前我们所提到这个储能这样的板。板块啊确实认为后续的这样一个投资逻辑，或者说是这样的一个板块的前景是值得大家去做期待的，那么其实像当前啊可能现在还是相对来说偏平淡啊或者说是啊这个呃。就是并没有说特别明显的这样的起色的时候，可能正是啊，大家可以去做一些关注，或者说啊，可以去审慎去考虑一下，是不是要去做参与的这样的一个时间节点啊对，大家也还是要结合自己的风险偏好。 00:14:24 可能有些人喜欢在左侧交易，有些人喜欢右侧交易，有些人可能持有的时间长，持有时间 短，这些其实都是影响大家叫做交易决策的一些因素，大家也是还是要呃根据自己的风险偏好来做是的啊。 00:14:39 这相关的投资者朋友们还有做提问说新能源还有没人买啊，还有说说主行情什么时候开啊。那么其实像刚才我们所提到的这个首先主行情什么时候开啊，这个我们其实这个刚才也去提到，其实我们谁都不知道啊，这如果说知道话就好了，如果说能够知道就好了。如果说这个主行情能够在我们预测的这个时间节点准时到来啊，那么想必大家现在啊，这个可能已经都是亿万富翁啊，这个可能是这样子的情况了。所以说呢，这个主行情这一块什么时候开啊，这个我们只能说可能可以去通过一些我们说产业上的一些渠。 00:15:11 趋势啊，或者说我们跟大家去啊，每个礼拜可以去，我们也去跟大家去分享分享一些这个行情上的一些情况啊，也可以持续关关注我们的直播，其实基金经理也是一直在实时地跟踪这个整体的行情，关注我们直播也可能能捕捉到一些数据。 00:15:27 嗯，可能我们说这个大家可以一起出来去猜一猜，或者去看一看啊，是不是说这个啊，确实正式的这个主行情可能会在什么时候来啊那么另外呢，当然我们说这个新能源还能不能买啊这个呢，当然我们说这个能不能买。呃，这个事情其实是取决于非常多的因素。就像刚才可可所说的啊。这个比如说您的这自身的这样一个风险承受能力啊。是不是能够去啊去关注像我们说活跃型的这样的一个基金啊，或者中高风险这样的基金产品啊另外的话呢啊， 00:15:59 像新能源本身它也是一个，相当于是现在还属于一个这个成长型的这样的一个行业，是吧，它波动也是相对来说偏大嗯。但是呢，你说新能源后续的这样子的一个长期的一个啊，发展的这样的一个趋势啊，相信大家还是能够去理解的啊。毕竟呢，我们说这个新能源作为吧，毕竟我们说这是能源这一块的这个新型的，这样子一个迭代的一个产物啊。像我们说这个呃毕竟我们说化石能源也好，矿产能源也好啊，总会也会有用尽那么一天啊，这新能源后续的这样的不断的一个转换啊，新老能源的这样的一些交替，其实是一个比较大的这样子的一个趋势啊。 00:16:36 不仅仅是去从啊，这个资源的这个利用率的这样的一个角度啊，包括呢我说从环保这个角度啊等等啊，其实都是对于我们新能源的这样的板块来说，都是一个比较。啊好的，这样子的一件事情，而且是一