美股盘面速览七大科技巨头板块表现优于半导体板块 20260

🕒盘面行情数据 📊标普500指数上涨38个基点，收盘报7572点，尾盘竞价买入资金规模达49亿美元；纳斯达克100指数下跌28个基点，收盘报29502点；罗素2000指数上涨36个基点，报2975点；道琼斯工业平均指数上涨29个基点，报52658点。 📊全美所有美股交易所合计成交162.63亿股，而今年以来日均成交均值为195.38亿股。📊恐慌指数VIX下跌4.85个基点，报15.7；西德克萨斯轻质原油WTI上涨13个基点，报80.37美元；美国10年期国债收益率下行0.04个基点，报4.5493%；黄金上涨9个基点，报4056美元；美元指数DXY下跌4个基点，报100.51；比特币上涨60个基点，报64916美元。 🧩板块资金与交易情绪解读 📌阿斯麦公司财报发布后股价表现不及预期，引发市场动量行情出现震荡；尽管该公司指引2026财年营收将较市场预期高出10%以上，同时给出乐观的远期业务展望，但依旧拖累多数机构重仓标的，半导体设备与存储板块承压明显。 📌我们跟踪的七大科技巨头组合相对纳斯达克100指数超额收益约2.5%，需要提醒的是，当前该板块的持仓头寸已经出现实质性回落。 📌从场内交易活跃度来看，当日整体交易活跃度按1至10分的评分标准仅为4分；市场买方力度较30日均值高出60个基点，30日平均买方优势仅为29个基点。 📌以下是我们科技交易团队巴特利特整理的四点市场观察： 📉机构客户对于半导体板块（尤其是存储、半导体设备板块）的走势不满情绪显著上升；📊今日市场板块走势分化极度严重，云基建巨头与苹果公司上涨3%至5%区间，而半导体板块下跌2%至8%； 💸长线资金批量买入云基建巨头相关个股，相关交易活跃度极高； 📉半导体板块大额人工撮合交易活跃度偏低，交易台成交资金整体偏向卖出方向。 📎衍生品市场观点 📉尽管大盘整体走高，但动量相关衍生品行情持续走弱，收盘全线收跌。 📊对冲基金在过去5至6周内，已减持60%-70%的AI相关持仓，我们交易台认为当下是重新布局AI相关资产的合适窗口。 📌交易台观点认为，本轮动量行情回调已接近尾声，建议从涨幅过高的七大科技巨头个股轮动至Meta公司，看好该股上行空间。 📌场内持续有指数对冲交易成交，昨日与今日均出现大额2年期标普看跌价差买方订单。📈早盘期货市场出现大额买盘，成交量相对5日移动均值提升11%。📉标普固定行权波动率全曲面报价下行，波动率偏度同步大幅收窄，短期近月合约表现最为突出。 📌市场隐含本周剩余交易日指数波动幅度约64个基点。（交易员盖尔・哈菲夫） 🌎宏观经济层面 📈今日公布的6月PPI生产者物价指数再度释放温和通胀信号。6📉月PPI整体读数环比回落，核心PPI、剔除食品能源贸易服务的PPI小幅上行，两项数据均低于市场预期。 📌结合PPI与CPI报告细节测算，我们预计6月核心个人消费支出PCE物价指数环比上涨0.17%，此前基于PPI数据公布前我们的预测值为0.18%，对应同比涨幅3.32%；我们测算基于市场定价的核心PCE6月环比上涨0.19%。 📉美国10年期国债收益率下行4个基点至4.54%，市场首次降息预期延后至12月。 🌆盘后行情：联合航空下跌3% /捷普科技上涨3% ✈️
联合航空第二季度每股收益1.99美元，超出市场预期的1.88美元；营收177亿美元，基本符合市场176亿美元预期。 📈普拉格能源上涨13%，铠侠上涨6%；联合航空上调全年业绩指引，区间由7.00-11.00美元上调至9.00-11.00美元；市场一致预期中枢为10.51美元，新指引中值依旧低于一致预期。 📉公司第三季度业绩指引2.50-3.50美元，低于市场3.62美元的一致预期，全年业绩释放更多集中在后两个季度；公司将于明日上午10:30召开业绩电话会。 🏭捷普科技第二季度每股收益1.91美元，超出市场预期1.75美元；营收35亿美元，高于市场预期32.5亿美元；息税折旧摊销前利润2.59亿美元，大幅超出市场2.38亿美元的一致预期。 📞公司将于今日下午5点召开业绩电话会，市场测算该股股价隐含波动幅度为6%。