太阳国金机械半导体设备深度超级扩产周期开启设备的

[太阳]【国金机械】半导体设备深度：超级扩产周期开启，设备的黄金时代#存储扩产周期开启，#半导体设备行业高景气AI1️⃣
算力推高高端存储需求，海外厂商产能向HBM倾斜，通用存储供给紧张、量价齐升。SEMI数据显示全球半导体设备市场规模将从2024年的1166e美元增长至2027E年1556e美元。2️⃣
全球半导体设备市场规模持续扩容，测试设备增长弹性领先，24-27E年CAGR为21.1%，随AI芯片需求爆发，检测需求持续推高。#海外厂商供需错配，#半导体设备迎国产替代新机遇261️⃣
年海外半导体设备交期拉长至12–24个月，交付承压，国产厂商迎出海良机。2️⃣
核心公司前瞻指标显示订单明显提升：2020-2025年国内头部设备企业合同负债持续上行，中微公司、拓荆科技、中科飞测等厂商在手订单规模大幅扩容。[玫瑰]#重点看好薄膜沉积、量检测、FT测试三个细分环节的投资机会投资建议：关注北方华创、中微公司、芯原微、中科飞测、联讯仪器、长川科技。报告链接：☎️
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