海外方面
- 特朗普宣布美伊将会谈，但伊朗否认，表示当前重点是执行谅解备忘录。
- 隔夜油价因美伊反复小幅推升，美债收益率短端长端小幅反弹，黄金收跌，美三大股指集体收涨，纳指涨幅2.07%，主要科技AI巨头领涨。
- 美股反弹持续性待观察，关注原油价格对美联储货币政策预期和美股的影响。
国内盘面
- 周一A股上涨1.16%，深成指上涨0.19%，创业板指上涨0.54%，市场呈弱修复走势。
- 早盘指数低开往下走，尾盘才往上拉，科创50最强，上证50次之，深成指和创业板表现偏弱。
- 风格上，传统价值修复，科技内部分化较大。
- 板块上看，医药生物、农林牧渔、美容护理、食品饮料、电子涨幅居前，建筑材料、通信、房地产、环保跌幅居前。
- 全市场2467只个股上涨，2931只个股下跌。
市场展望
- 即将进入7月，市场重点在于中报，长鑫科技预期7月上市。
- 短期内上证指数围绕20日均线做震荡整固，继续关注业绩确定科技和周期板块。
重要资讯
- 韩国计划到2035年建成18.4吉瓦的人工智能数据中心。
- 美最高法院阻止特朗普解雇美联储理事库克，但允许解职联邦贸易委员会成员。
- 美国战略石油储备中的原油库存降至3.257亿桶，创1983年以来最低水平。
- 中东局势：伊朗外交部否认与美方谈判计划，当前重点是执行谅解备忘录；伊朗军方仅允许船只经拉 Laraque 岛以南航道通过霍尔木兹海峡；特朗普称伊朗已请求会晤。
- 中欧贸易投资磋商机制正式成立，下设四大板块。
- 中国空调在欧洲卖爆，美的销量翻倍，格力全面售罄。
- 7月1日起近20家半导体企业开启新一轮涨价潮。
- 商务部将防卫研究所等参与提升日本军事实力的20家日本实体列入出口管制管控名单。
期货市场跟踪
- 期货市场整体表现平稳，沪深300、上证50、中证500各合约基差和跨期价差处于合理范围。
现货市场跟踪
- 市场风格对上证50、沪深300、中证500、中证1000指数涨跌影响不一。
- 重要指数估值处于历史相对合理水平。
- 市场周日均成交量和换手率有所波动。
- 两市上涨下跌股票数比例接近1:1。
- 指数成交额变化不大。
- 股债相对回报率有所波动。
- 港股通北向资金流向平稳。
- 两融余额继续增加，融资交易净买额及占A股成交额比例有所上升。
流动性跟踪
- 央行公开市场操作货币净投放有所波动。
- Shibor利率水平整体稳定。
研究结论
- 短期内A股市场呈弱修复走势，科技内部分化较大，风险偏好回落时需保持谨慎。
- 关注中报业绩和长鑫科技上市对市场的影响。
- 继续关注业绩确定科技和周期板块的表现。
