总结
计划概述
Bread Financial 401(k) 计划是一项覆盖 Bread Financial Payments, Inc. 及其关联公司员工的定义缴款计划。员工年龄满18岁即可参与。计划由 T. Rowe Price Trust Company 担任受托人，T. Rowe Price Retirement Plan Services, Inc. 提供记录保存服务。计划于2026年2月24日起由投资委员会负责运营管理。
缴款规则
- 雇主匹配缴款：匹配员工前6%符合条件的薪酬的50%，并在每年末进行调平，使年度匹配缴款等于适用匹配比例。2025年和2024年的年度符合条件的薪酬上限分别为35万美元和34.5万美元。
- 雇主安全港非选举缴款：等于年末符合条件的年度薪酬的3%。
- 员工自愿缴款：员工可自愿缴款1%至85%的符合条件的年度薪酬，可选择税延、税后罗思或税后常规缴款。税延和税后罗思缴款上限分别为2025年的23,500美元和2024年的23,000美元。常规税后缴款受代码限制。
- 滚入：员工可滚入其他合格定义缴款计划的分配。
投资选项
计划提供集体投资信托、共同基金、自我管理的经纪账户以及 BFH Securities 的普通股作为投资选项。未做投资选择的账户将投资于合格默认投资替代方案（QDIA），即基于出生日期的 Vanguard Fiduciary Trust Company 目标退休日期信托。
账户和受益
- 员工账户记录自愿缴款、雇主缴款、投资收益和管理费用。
- 员工在2023年12月31日之前进行的自愿缴款、滚入缴款、雇主安全港非选举缴款和雇主安全港匹配缴款已完全且立即归属。
- 雇主匹配缴款自2023年1月1日起采用三年递延归属计划。
- 员工福利在其退休、残疾、因裁员终止或死亡时支付全部账户价值。其他终止原因下，已归属部分可支付。
费用
管理费用由雇主直接支付，除参与者贷款或分配款项的快速处理费用外。经纪费、转让税和其他投资相关费用会影响投资成本。
会计政策
财务报表根据美国公认会计原则（GAAP）的应计制编制。管理需要作出估计和假设，实际结果可能与估计值存在差异。
风险评估
计划提供的投资选项面临利率、市场、信用等风险，可能对参与者账户余额产生重大影响。
税收状况
计划采用非标准化预先批准的计划文件，IRS 已通过意见函确认其符合适用代码条款。计划尚未收到针对计划本身的确定函，但计划赞助商表示将采取必要步骤确保计划运营符合代码。因此，财务报表未包含所得税准备。
计划终止
雇主有权随时停止其缴款或终止计划，参与者将在计划终止或部分终止时完全归属其账户。
利益相关方
计划持有 BFH Securities 的普通股，截至2025年12月31日为1473.61万美元，截至2024年12月31日为1128.12万美元。受托人及其子公司和关联公司管理部分投资并收取投资费用。Bread Financial Payments, Inc. 提供某些管理服务，费用构成免税利益相关方交易。
禁止交易
2025年12月31日止年度，雇主延迟向计划汇款某些员工缴款和参与者贷款还款，构成 ERISA 非免税禁止交易。计划管理正在纠正此延误。
财务报表与 Form 5500 的 reconciliation
提供了财务报表中的受益支付与 Form 5500 之间的 reconciliation 表格。
