海亮股份
- 铜箔技术突破：公司已量产800MPa特高抗铜箔、3.5μm极薄铜箔，适配固态电池的高耐蚀性铜箔等已获头部电池厂商认可。持续研发RTF、HVLP等高端铜箔，2025年标箔销量5,085吨，同比增长72.5%。
- 铜箔经营放量：2025年铜箔销量6.76万吨，同比增长83.68%，营收57.92亿元，同比增长102.47%。甘肃海亮铜箔项目扭亏为盈，2026年Q1销量2.18万吨，同比增长155%，净利润1.2亿元。
- 全球化基地布局：全球设23个生产基地，覆盖亚欧北美非，美国得州海亮2025年扭亏为盈，2026年将加快美国、摩洛哥基地建设。
- AI铜材与H股进展：布局高纯高导无氧铜材等AI应用铜基材料，已获研发及客户基础。2026年1月30日递交H股上市申请，旨在构建A+H双融资平台，提升全球品牌影响力。
盈新发展
- 长兴半导体进展：2026年1-4月经营业绩强劲增长，企业级DDR5产品实现批量出货，产量逐渐增加。
- 存储供需预判：AI产业驱动存储需求结构性激增，预计2026年Q2一般型DRAM合约价格季增58%-63%，NANDFlash合约价格季增70%-75%。公司预计年内存储供应仍将维持偏紧状态。
香农芯创
- 企业级SSD量产：企业级SSD进展顺利，已与国内主流算力设备厂商完成验证对接并取得规模销售。生成式AI发展带动IDC建设对企业级存储需求增加。
- 存储供需紧张：市场观点认为2026年Q2、Q3存储市场价格将维持高景气度，供需缺口短期内难以缓解，价格预计维持在高位水平。
- 海普存储发展：自研品牌海普存储是公司重点发展方向，围绕国内一线自主算力生态提供国产化、定制化企业级存储产品。受益于行业高景气度，预计2026年海普存储收入显著增长。
- 采购规模大增：2026年Q1存储芯片价格持续上涨，采购规模大幅增长，预付款项、应付票据和应付账款均大幅增加，存货周转较快。
创元科技
- 海外销售创新高：苏州电瓷2025年海外销售收入2.48亿元，同比增长44.43%，出口交货值同比增长超35%，创历史新高。高端悬式棒形绝缘子产品首次实现海外订单“零的突破”。
- 特高压投资加速：我国特高压电力工程投资和建设加速，苏州电瓷产品作为电网建设重要配件，受益于国家对电网建设投资的持续加强。
- 洁净室核心产品线：江苏苏净提供中高端洁净室系统集成工程整体解决方案，下游客户集中于新能源、电子信息、大健康行业，需求将保持较长时间稳定增长。
- 轴承多领域覆盖：苏州轴承产品广泛应用于汽车、新能源电驱、工业自动化等领域，未来将加大新能源汽车及国防、航空航天等领域的客户开发和产品研发。
