通信行业周报20260419：世界模型驱动算力革命：光通信从”管道“向“核心底座”范式跃迁

总结

核心观点：世界模型正推动算力革命，光通信行业从“管道”向“核心底座”范式跃迁。

关键数据：

• 英伟达COSMOS世界模型训练耗时高达2200万GPU小时，算力需求指数级增长。
• 腾讯开源混元3D世界模型2.0（HY-World 2.0），可生成可二次编辑的3D资产文件。
• 英伟达COSMOS世界模型训练耗时高达2200万GPU小时，算力需求指数级增长。
• 集邦咨询数据显示，DCI技术可连接两个或多个数据中心，在短、中长距离范围内进行高速数据传输。

研究结论：

• 海内厂商加速入局世界模型赛道，推动世界模型产业化进程进一步提速。
• 随着世界模型能力持续演进，游戏交互有望由“角色级智能”向“场景级生成+系统级交互”进一步升级。
• 大规模数据中心建设规模的海量增长，数据中心互联需求倍增，看好DCI带来的光纤、光模块等整体需求放量。
• 建议关注产业链相关企业如光通信板块：长飞光纤、亨通光电、中天科技、德科立、仕佳光子；光模块行业：中际旭创、新易盛、天孚通信等。
• 同时看好液冷板块：建议关注英维克、高澜股份等。
• 同时建议关注商业航天板块。

风险提示：

• AI需求不及预期。
• 技术加速替代风险。
• 大厂资本开支不及预期。