马斯克表示Optimus是其投入精力最多的项目,并将成为人类历史上最伟大的产品,其手部复刻人类27-28个自由度的灵巧性,难度仅次于星舰。Gemini3.0在屏幕理解能力评测中得分72.7%,大幅跃升,有望实现具体场景泛化任务。马斯克在特斯拉2025年股东大会上指引Optimus将在2026年加州弗里蒙特工厂实现年产100万台,2027年在德州工厂实现年产1000万台,行业空间十倍打开。投资建议关注斯菱智驱、福赛科技、新泉股份、科森科技等核心零部件及结构件企业。风险提示行业竞争加剧、技术迭代不及预期及特定行业周期性波动。