Borr Drilling Ltd美股招股说明书(2025-12-08版)

Borr Drilling Limited (NYSE: BORR) 是一家专注于浅水 offshore drilling 的公司，主要业务为拥有、租赁和运营用于浅水区域（水深最多约400英尺）的jack-up rigs。公司目前拥有24艘 premium jack-up rigs，全部建造于2013年以后，其中两艘于2024年交付。Borr Drilling 是全球最大的国际jack-up rig运营商之一，也是浅水市场的重点运营者。

公司计划以约1.3亿美元的合同储备（Dayrate Equivalent Backlog）获得更多业务，其中约42%来自信用评级为投资级的客户。公司拥有现代化的船队，提供高规格、灵活、安全和可靠的作业，并通过战略性地定位船队，在全球范围内利用最具吸引力的机会。

Borr Drilling 正在考虑一项收购，以收购五艘 premium jack-up rigs，这将使公司的船队规模扩大到29艘rigs。收购的考虑价为3.6亿美元，其中2.1亿美元将立即支付现金，剩余的1.5亿美元将通过卖方融资（Seller Financing）解决。卖方融资的期限为6年，利率在头12个月为7.5%，之后逐步提高到15%。收购预计将于2026年第一季度完成。

公司计划将本次发行的净收益，连同债务发行、卖方融资和必要的现金，用于收购和一般公司目的，包括债务偿还、资本支出、营运资金融资和潜在的并购活动。

Borr Drilling 的业务涉及风险，包括与收购相关的风险、债务增加带来的风险、市场波动风险和行业竞争风险等。投资者应在投资前仔细阅读风险因素部分。