云汉芯城：首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书

本次股票发行后拟在创业板市场上市，该市场具有较高的投资风险。创业板公司具有创新投入大、新旧产业融合成功与否存在不确定性、尚处于成长期、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解创业板市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。 云汉芯城（上海）互联网科技股份有限公司ICkey（Shanghai）Internet and Technology Co.,Ltd.（住所：上海漕河泾开发区松江高科技园莘砖公路258号32幢1101室） 首次公开发行股票并在创业板上市 招股说明书 保荐人（主承销商） （成都市青羊区东城根上街95号） 声明 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主做出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 致投资者的声明 发行人是一家电子元器件分销与产业互联网融合发展的创新型高新技术企业，重点聚焦电子制造产业中小批量电子元器件研发、生产、采购需求，经过多年研发投入和持续积累，获得了“全国供应链创新与应用试点企业”、“制造业与互联网融合发展试点示范单位”、“服务型制造示范平台（共享制造类）”、“中国产业互联网百强企业”、“上海市专精特新中小企业”、“长三角十二大工业互联网平台”、“国家级专精特新‘小巨人’企业”、“高新技术企业”等荣誉，属于国内电子元器件线上分销领域的领军企业之一。 一、上市目的 公司处于电子元器件分销与产业互联网融合领域，该领域具有新技术发展速度、市场变化较快的特点，未来的发展离不开底层支持技术的迭代升级、综合服务的深挖拓展，因此，公司为始终保持市场领先地位，需要在技术研发和产业链升级完善等方面持续投入。 公司发行上市后，资本市场平台优势能够进一步提升其整体研发实力，并通过技术升级和迭代提高运营效率、扩大市场份额，有力保障国内电子产业供应链安全，提升电子元器件供应渠道的稳定性和可靠性，更好满足包括海量中小型电子制造企业在内的下游制造厂商对于电子元器件采购的需求；其次，以本次上市为契机，公司能够提升品牌形象和行业知名度，以推动主营业务高质量地持续发展；最后，将互联网、大数据、人工智能等技术与传统电子元器件分销业务深度融合，以提升电子产业的供应链效率，是通过创新、创造、创意促进新质生产力发展的典型应用之一，公司作为国内电子元器件线上分销领域的领军企业之一，将通过发行上市加快做优做强，持续推动中国电子产业流通领域向高端化、智能化、绿色化发展。 二、融资必要性及募集资金使用规划 本次募集资金主要投向“大数据中心及元器件交易平台升级项目”、“电子产业协同制造服务平台建设项目”和“智能共享仓储建设项目”三个项目，均符合公司主营业务的发展方向。 “大数据中心及元器件交易平台升级项目”和“电子产业协同制造服务平台建设项目”有助于对公司原有线上商城升级，提升其服务能力和效率，以增强客户体验。“智能共享仓储建设项目”能够为公司主营业务提供基础设施支持，扩大 仓储容量和周转能力、提高仓储作业效率，以及时响应客户。 三、现代企业制度的建立健全情况 公司自整体变更为股份公司以来，按照《公司法》等相关法律、法规、规范性文件要求，不断健全和完善公司治理，逐步建立了股东（大）会、董事会、独立董事和董事会秘书制度，聘请了独立董事，设立了审计委员会、薪酬与考核委员会、战略委员会和提名委员会，完善了各项规章制度。 公司管理层对公司的内部控制进行了自查和评估，并聘请了会计师对内部控制有效性进行审计，并出具标准无保留意见的内部控制审计报告。因此，公司已根据实际情况和管理需要，建立健全了合理的内部控制制度，所建立的内部控制制度贯穿于公司经营活动的各层面和各环节并有效实施。 四、持续经营能力及未来发展规划 报告期内，公司的主营业务收入分别为433,090.39万元、263,331.28万元和257,036.01万元，其中，2023年，受2022年业绩基数较高，以及全球宏观环境及行业下行调整等因素影响，公司销售规模出现明显下滑，但客户数量和订单数量仍维持在较高水平，与供应商的数据合作进一步深化。2024年，行情持续复苏，公司主要产品销售数量同比大幅增长，客户和订单数量稳定提升，数据合作供应体系持续优化调整，净利润出现同比增长。 针对上述行业周期性波动，公司会基于经营情况及未来市场预判，动态调整销售、管理、研发等投入，不断增强自身管理水平。与此同时，公司会持续提升客户端和供应端两侧的服务能力，越来越多的客户认可会带动更多供应商与公司开展深度合作，供应能力进一步优化会吸引更多的下游需求，形成供应端和需求端共同推动的增长飞轮。 未来，公司将始终坚守“联接电子世界、共创产业繁荣”的企业使命，通过数字化改造供应链，实现产业效率的提升、降低行业内交易总成本，推动中国电子产业流通领域向高端化、智能化、绿色化发展，并与上下游合作者共享其中产生的增量收益。 董事长、实际控制人： 发行概况 目录 声明................................................................................................................................1致投资者的声明...........................................................................................................2发行概况.......................................................................................................................4目录................................................................................................................................5 一、基本术语......................................................................................................10二、专业术语......................................................................................................12 第二节概览...............................................................................................................15 一、重大事项提示..............................................................................................15二、发行人及本次发行的中介机构基本情况..................................................19三、本次发行概况..............................................................................................20四、发行人主营业务经营情况..........................................................................24五、发行人符合创业板定位..............................................................................29六、发行人报告期的主要财务数据和财务指标..............................................42七、发行人财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况......................42八、发行人选择的具体上市标准......................................................................44九、发行人公司治理特殊安排等重要事项......................................................44十、募集资金用途与未来发展规划..................................................................45十一、其他对发行人有重大影响的事项..........................................................46 第三节风险因素.......................................................................................................47 一、与发行人相关的风险..................................................................................47二、与行业相关的风险......................................................................................49三、其他风险......................................................................................................49 第四节发行人基本情况...........................................................................................52 一、发行人基本情况..........................................................................................52二、发行人的设立情况......................................................................................52三、发行人股份公司设立后的股东变化情况..................................................57四、发行人重大资产重组情况..........................................................................71 五、发行人的组织结构......................................................................................71六、发行人控股子公司、参股公司的情况.....